vs
アーチャー・ダニエルズ・ミッドランド（ADM）とSmurfit Westrock（SW）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
Smurfit Westrockの直近四半期売上が大きい（$7.7B vs $6.1B、アーチャー・ダニエルズ・ミッドランドの約1.3倍）。アーチャー・ダニエルズ・ミッドランドの純利益率が高く（7.5% vs 0.8%、差は6.7%）。アーチャー・ダニエルズ・ミッドランドの前年同期比売上増加率が高い（123.5% vs 0.7%）。過去8四半期でSmurfit Westrockの売上複合成長率が高い（61.2% vs -47.4%）
アーチャー・ダニエルズ・ミッドランド（通称ADM）は1902年に創業し、イリノイ州シカゴに本社を置くアメリカの多国籍食品加工・商品取引企業です。世界に270以上の工場と420を超える作物調達施設を展開し、穀物・油糧種子を加工して食品、飲料、機能性食品、工業用品、動物用飼料などの各種製品を世界市場に供給しています。
アイルランドのダブリンに本社を置くSmurfit Westrock plcは、段ボールや紙を原料とした包装資材の製造を主力事業としており、ニューヨーク証券取引所とロンドン証券取引所の両方に上場しています。
ADM vs SW — 直接比較
売上が大きい
SW
1.3倍大きい
$6.1B
売上成長率が高い
ADM
+122.8%の差
0.7%
純利益率が高い
ADM
純利益率が6.7%高い
0.8%
2年売上CAGRが高い
SW
2年複合成長率
-47.4%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q1 FY2026
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $6.1B | $7.7B |
| 純利益 | $456.0M | $63.0M |
| 粗利率 | 20.0% | 16.4% |
| 営業利益率 | 7.9% | 3.3% |
| 純利益率 | 7.5% | 0.8% |
| 売上前年比 | 123.5% | 0.7% |
| 純利益前年比 | -19.6% | 0.0% |
| EPS（希薄化後） | $0.95 | $0.12 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上ADMSW
| Q1 26 | — | $7.7B | ||
| Q4 25 | $6.1B | $7.6B | ||
| Q3 25 | $6.4B | $8.0B | ||
| Q2 25 | $6.3B | $7.9B | ||
| Q1 25 | $6.1B | $7.7B | ||
| Q4 24 | $-25.7B | $7.5B | ||
| Q3 24 | $6.0B | $7.7B | ||
| Q2 24 | $22.2B | $3.0B |
純利益ADMSW
| Q1 26 | — | $63.0M | ||
| Q4 25 | $456.0M | $97.0M | ||
| Q3 25 | $108.0M | $246.0M | ||
| Q2 25 | $219.0M | $-28.0M | ||
| Q1 25 | $295.0M | $384.0M | ||
| Q4 24 | $567.0M | $146.0M | ||
| Q3 24 | $18.0M | $-150.0M | ||
| Q2 24 | $486.0M | $132.0M |
粗利率ADMSW
| Q1 26 | — | 16.4% | ||
| Q4 25 | 20.0% | 18.2% | ||
| Q3 25 | 19.8% | 19.6% | ||
| Q2 25 | 21.6% | 19.1% | ||
| Q1 25 | 19.2% | 20.6% | ||
| Q4 24 | — | 19.1% | ||
| Q3 24 | 22.8% | 17.6% | ||
| Q2 24 | 6.3% | 23.3% |
営業利益率ADMSW
| Q1 26 | — | 3.3% | ||
| Q4 25 | 7.9% | 5.1% | ||
| Q3 25 | 2.3% | 6.6% | ||
| Q2 25 | 4.4% | 3.2% | ||
| Q1 25 | 5.7% | 7.2% | ||
| Q4 24 | — | 5.3% | ||
| Q3 24 | 1.8% | 0.7% | ||
| Q2 24 | 2.7% | 8.2% |
純利益率ADMSW
| Q1 26 | — | 0.8% | ||
| Q4 25 | 7.5% | 1.3% | ||
| Q3 25 | 1.7% | 3.1% | ||
| Q2 25 | 3.5% | -0.4% | ||
| Q1 25 | 4.8% | 5.0% | ||
| Q4 24 | -2.2% | 1.9% | ||
| Q3 24 | 0.3% | -2.0% | ||
| Q2 24 | 2.2% | 4.4% |
EPS（希薄化後）ADMSW
| Q1 26 | — | $0.12 | ||
| Q4 25 | $0.95 | $0.18 | ||
| Q3 25 | $0.22 | $0.47 | ||
| Q2 25 | $0.45 | $-0.05 | ||
| Q1 25 | $0.61 | $0.73 | ||
| Q4 24 | $1.21 | $-0.12 | ||
| Q3 24 | $0.04 | $-0.30 | ||
| Q2 24 | $0.98 | $0.51 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $1.0B | — |
| 総負債低いほど良い | $7.6B | $980.0M |
| 株主資本純資産 | $22.7B | $18.1B |
| 総資産 | $52.4B | $45.2B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.33× | 0.05× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資ADMSW
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | $1.0B | $892.0M | ||
| Q3 25 | $1.2B | $851.0M | ||
| Q2 25 | $1.1B | $778.0M | ||
| Q1 25 | $864.0M | $797.0M | ||
| Q4 24 | $611.0M | $855.0M | ||
| Q3 24 | $784.0M | — | ||
| Q2 24 | $764.0M | $26.8K |
総負債ADMSW
| Q1 26 | — | $980.0M | ||
| Q4 25 | $7.6B | $13.4B | ||
| Q3 25 | — | $13.3B | ||
| Q2 25 | — | $13.3B | ||
| Q1 25 | — | $12.9B | ||
| Q4 24 | $8.3B | $12.5B | ||
| Q3 24 | $7.6B | $13.2B | ||
| Q2 24 | — | — |
株主資本ADMSW
| Q1 26 | — | $18.1B | ||
| Q4 25 | $22.7B | $18.3B | ||
| Q3 25 | $22.5B | $18.4B | ||
| Q2 25 | $22.4B | $18.3B | ||
| Q1 25 | $22.1B | $17.9B | ||
| Q4 24 | $22.2B | $17.4B | ||
| Q3 24 | $22.0B | $18.0B | ||
| Q2 24 | $22.2B | $14.5K |
総資産ADMSW
| Q1 26 | — | $45.2B | ||
| Q4 25 | $52.4B | $45.2B | ||
| Q3 25 | $51.9B | $45.6B | ||
| Q2 25 | $52.0B | $45.7B | ||
| Q1 25 | $53.4B | $44.6B | ||
| Q4 24 | $53.3B | $43.8B | ||
| Q3 24 | $52.2B | $45.0B | ||
| Q2 24 | $52.7B | $26.8K |
負債/資本比率ADMSW
| Q1 26 | — | 0.05× | ||
| Q4 25 | 0.33× | 0.73× | ||
| Q3 25 | — | 0.72× | ||
| Q2 25 | — | 0.73× | ||
| Q1 25 | — | 0.72× | ||
| Q4 24 | 0.37× | 0.72× | ||
| Q3 24 | 0.35× | 0.73× | ||
| Q2 24 | — | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $-313.0M | $204.0M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $-669.0M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | -11.1% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 5.9% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | -0.69× | 3.24× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $4.2B | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローADMSW
| Q1 26 | — | $204.0M | ||
| Q4 25 | $-313.0M | $1.2B | ||
| Q3 25 | $1.8B | $1.1B | ||
| Q2 25 | $4.3B | $829.0M | ||
| Q1 25 | $-342.0M | $235.0M | ||
| Q4 24 | $322.0M | $781.0M | ||
| Q3 24 | $1.3B | $320.0M | ||
| Q2 24 | $468.0M | $340.0M |
フリーキャッシュフローADMSW
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | $-669.0M | $612.0M | ||
| Q3 25 | $1.5B | $523.0M | ||
| Q2 25 | $4.0B | $307.0M | ||
| Q1 25 | $-633.0M | $-242.0M | ||
| Q4 24 | $-170.0M | $212.0M | ||
| Q3 24 | $919.0M | $-192.0M | ||
| Q2 24 | $106.0M | $163.0M |
FCFマージンADMSW
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | -11.1% | 8.1% | ||
| Q3 25 | 23.6% | 6.5% | ||
| Q2 25 | 63.0% | 3.9% | ||
| Q1 25 | -10.3% | -3.2% | ||
| Q4 24 | 0.7% | 2.8% | ||
| Q3 24 | 15.3% | -2.5% | ||
| Q2 24 | 0.5% | 5.5% |
設備投資強度ADMSW
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | 5.9% | 7.7% | ||
| Q3 25 | 4.6% | 7.6% | ||
| Q2 25 | 4.8% | 6.6% | ||
| Q1 25 | 4.7% | 6.2% | ||
| Q4 24 | -1.9% | 7.5% | ||
| Q3 24 | 6.4% | 6.7% | ||
| Q2 24 | 1.6% | 6.0% |
キャッシュ転換率ADMSW
| Q1 26 | — | 3.24× | ||
| Q4 25 | -0.69× | 12.32× | ||
| Q3 25 | 16.75× | 4.61× | ||
| Q2 25 | 19.63× | — | ||
| Q1 25 | -1.16× | 0.61× | ||
| Q4 24 | 0.57× | 5.35× | ||
| Q3 24 | 72.22× | — | ||
| Q2 24 | 0.96× | 2.58× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
ADM
| Starchesandsweeteners | $1.4B | 23% |
| Ag Services | $1.1B | 18% |
| Human Nutrition | $961.0M | 16% |
| Refined Productsand Other | $924.0M | 15% |
| Animal Nutrition | $825.0M | 14% |
| Vantage Corn Processors | $700.0M | 12% |
| Transferred Over Time | $176.0M | 3% |
| Crushing | $59.0M | 1% |
SW
セグメントデータなし
