vs
アレス・マネジメント（ARES）とイーベイ（EBAY）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
イーベイの直近四半期売上が大きい（$3.0B vs $1.5B、アレス・マネジメントの約2.0倍）。イーベイの純利益率が高く（17.8% vs 3.6%、差は14.2%）。アレス・マネジメントの前年同期比売上増加率が高い（19.5% vs 15.0%）。過去8四半期でアレス・マネジメントの売上複合成長率が高い（45.9% vs 7.7%）
アレス・マネジメント・コーポレーションは、クレジット、プライベートエクイティ、不動産分野で事業を展開するグローバルなオルタナティブ投資運用会社です。1997年に設立され、北米、欧州、アジア各地に事務所を置いています。
eBay Inc.はアメリカ合衆国カリフォルニア州サンノゼに本社を置く多国籍電子商取引企業で、1995年9月にピエール・オミダイアにより創業されました。世界190の市場向けにオンラインマーケットプレイスを展開し、オークションと即決購入の2つの販売方式に対応し、取引成立時に出品者から手数料を徴収しています。
ARES vs EBAY — 直接比較
売上が大きい
EBAY
2.0倍大きい
$1.5B
売上成長率が高い
ARES
+4.6%の差
15.0%
純利益率が高い
EBAY
純利益率が14.2%高い
3.6%
2年売上CAGRが高い
ARES
2年複合成長率
7.7%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $1.5B | $3.0B |
| 純利益 | $54.2M | $528.0M |
| 粗利率 | — | 71.4% |
| 営業利益率 | 13.7% | 20.3% |
| 純利益率 | 3.6% | 17.8% |
| 売上前年比 | 19.5% | 15.0% |
| 純利益前年比 | -69.4% | -22.2% |
| EPS（希薄化後） | — | $1.14 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上ARESEBAY
| Q4 25 | $1.5B | $3.0B | ||
| Q3 25 | $1.7B | $2.8B | ||
| Q2 25 | $1.4B | $2.7B | ||
| Q1 25 | $1.1B | $2.6B | ||
| Q4 24 | $1.3B | $2.6B | ||
| Q3 24 | $1.1B | $2.6B | ||
| Q2 24 | $788.7M | $2.6B | ||
| Q1 24 | $707.4M | $2.6B |
純利益ARESEBAY
| Q4 25 | $54.2M | $528.0M | ||
| Q3 25 | $288.9M | $632.0M | ||
| Q2 25 | $137.1M | $368.0M | ||
| Q1 25 | $47.2M | $503.0M | ||
| Q4 24 | $177.3M | $679.0M | ||
| Q3 24 | $118.5M | $634.0M | ||
| Q2 24 | $94.9M | $224.0M | ||
| Q1 24 | $73.0M | $438.0M |
粗利率ARESEBAY
| Q4 25 | — | 71.4% | ||
| Q3 25 | — | 70.9% | ||
| Q2 25 | — | 71.6% | ||
| Q1 25 | — | 72.0% | ||
| Q4 24 | — | 72.2% | ||
| Q3 24 | — | 71.8% | ||
| Q2 24 | — | 71.4% | ||
| Q1 24 | — | 72.6% |
営業利益率ARESEBAY
| Q4 25 | 13.7% | 20.3% | ||
| Q3 25 | 39.3% | 20.4% | ||
| Q2 25 | 21.3% | 17.7% | ||
| Q1 25 | 13.0% | 23.8% | ||
| Q4 24 | 31.8% | 21.1% | ||
| Q3 24 | 29.0% | 23.1% | ||
| Q2 24 | 40.2% | 21.3% | ||
| Q1 24 | 32.7% | 24.7% |
純利益率ARESEBAY
| Q4 25 | 3.6% | 17.8% | ||
| Q3 25 | 17.4% | 22.4% | ||
| Q2 25 | 10.2% | 13.5% | ||
| Q1 25 | 4.3% | 19.5% | ||
| Q4 24 | 14.1% | 26.3% | ||
| Q3 24 | 10.5% | 24.6% | ||
| Q2 24 | 12.0% | 8.7% | ||
| Q1 24 | 10.3% | 17.1% |
EPS（希薄化後）ARESEBAY
| Q4 25 | — | $1.14 | ||
| Q3 25 | — | $1.35 | ||
| Q2 25 | — | $0.79 | ||
| Q1 25 | — | $1.06 | ||
| Q4 24 | — | $1.35 | ||
| Q3 24 | — | $1.29 | ||
| Q2 24 | — | $0.45 | ||
| Q1 24 | — | $0.85 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | — | $1.9B |
| 総負債低いほど良い | — | $6.0B |
| 株主資本純資産 | $4.3B | $4.6B |
| 総資産 | $28.6B | $17.6B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | 1.30× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資ARESEBAY
| Q4 25 | — | $1.9B | ||
| Q3 25 | — | $2.4B | ||
| Q2 25 | — | $2.1B | ||
| Q1 25 | — | $3.1B | ||
| Q4 24 | — | $2.4B | ||
| Q3 24 | — | $1.6B | ||
| Q2 24 | — | $2.0B | ||
| Q1 24 | — | $2.1B |
総負債ARESEBAY
| Q4 25 | — | $6.0B | ||
| Q3 25 | — | $5.0B | ||
| Q2 25 | — | $5.0B | ||
| Q1 25 | — | $5.8B | ||
| Q4 24 | — | $5.8B | ||
| Q3 24 | — | $6.2B | ||
| Q2 24 | — | $6.2B | ||
| Q1 24 | — | $6.2B |
株主資本ARESEBAY
| Q4 25 | $4.3B | $4.6B | ||
| Q3 25 | $4.5B | $4.7B | ||
| Q2 25 | $4.4B | $4.7B | ||
| Q1 25 | $4.5B | $5.0B | ||
| Q4 24 | $3.5B | $5.2B | ||
| Q3 24 | $2.1B | $5.4B | ||
| Q2 24 | $2.0B | $5.5B | ||
| Q1 24 | $1.8B | $6.3B |
総資産ARESEBAY
| Q4 25 | $28.6B | $17.6B | ||
| Q3 25 | $27.0B | $17.8B | ||
| Q2 25 | $27.3B | $18.0B | ||
| Q1 25 | $27.2B | $19.0B | ||
| Q4 24 | $24.9B | $19.4B | ||
| Q3 24 | $24.5B | $19.9B | ||
| Q2 24 | $24.2B | $20.4B | ||
| Q1 24 | $24.4B | $21.4B |
負債/資本比率ARESEBAY
| Q4 25 | — | 1.30× | ||
| Q3 25 | — | 1.06× | ||
| Q2 25 | — | 1.05× | ||
| Q1 25 | — | 1.16× | ||
| Q4 24 | — | 1.12× | ||
| Q3 24 | — | 1.14× | ||
| Q2 24 | — | 1.12× | ||
| Q1 24 | — | 0.98× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $-483.7M | $595.0M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | — | $478.0M |
| FCFマージンFCF / 売上 | — | 16.1% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | — | 3.9% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | -8.92× | 1.13× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | — | $1.5B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローARESEBAY
| Q4 25 | $-483.7M | $595.0M | ||
| Q3 25 | $1.3B | $934.0M | ||
| Q2 25 | $415.7M | $-307.0M | ||
| Q1 25 | $2.0B | $787.0M | ||
| Q4 24 | $807.6M | $677.0M | ||
| Q3 24 | $841.3M | $755.0M | ||
| Q2 24 | $432.2M | $367.0M | ||
| Q1 24 | $710.0M | $615.0M |
フリーキャッシュフローARESEBAY
| Q4 25 | — | $478.0M | ||
| Q3 25 | — | $803.0M | ||
| Q2 25 | — | $-441.0M | ||
| Q1 25 | — | $644.0M | ||
| Q4 24 | — | $560.0M | ||
| Q3 24 | — | $646.0M | ||
| Q2 24 | — | $278.0M | ||
| Q1 24 | — | $472.0M |
FCFマージンARESEBAY
| Q4 25 | — | 16.1% | ||
| Q3 25 | — | 28.5% | ||
| Q2 25 | — | -16.2% | ||
| Q1 25 | — | 24.9% | ||
| Q4 24 | — | 21.7% | ||
| Q3 24 | — | 25.1% | ||
| Q2 24 | — | 10.8% | ||
| Q1 24 | — | 18.5% |
設備投資強度ARESEBAY
| Q4 25 | — | 3.9% | ||
| Q3 25 | — | 4.6% | ||
| Q2 25 | — | 4.9% | ||
| Q1 25 | — | 5.5% | ||
| Q4 24 | — | 4.5% | ||
| Q3 24 | — | 4.2% | ||
| Q2 24 | — | 3.5% | ||
| Q1 24 | — | 5.6% |
キャッシュ転換率ARESEBAY
| Q4 25 | -8.92× | 1.13× | ||
| Q3 25 | 4.64× | 1.48× | ||
| Q2 25 | 3.03× | -0.83× | ||
| Q1 25 | 42.28× | 1.56× | ||
| Q4 24 | 4.55× | 1.00× | ||
| Q3 24 | 7.10× | 1.19× | ||
| Q2 24 | 4.55× | 1.64× | ||
| Q1 24 | 9.72× | 1.40× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
ARES
| Management Service | $991.1M | 66% |
| Management Service Incentive | $206.7M | 14% |
| Carried Interest | $205.4M | 14% |
| Fee Related Performance Revenues | $113.3M | 8% |
EBAY
| Marketplace Revenues | $2.4B | 82% |
| Advertising Revenues | $544.0M | 18% |
