vs
ENTERPRISE PRODUCTS PARTNERS L.P.（EPD）とWestern Midstream Partners, LP（WES）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
ENTERPRISE PRODUCTS PARTNERS L.P.の直近四半期売上が大きい（$13.8B vs $1.0B、Western Midstream Partners, LPの約13.4倍）。Western Midstream Partners, LPの純利益率が高く（18.5% vs 11.9%、差は6.6%）。Western Midstream Partners, LPの前年同期比売上増加率が高い（11.0% vs -2.9%）。過去8四半期でWestern Midstream Partners, LPの売上複合成長率が高い（7.8% vs -3.3%）
エンタープライズ・プロダクツ・パートナーズLPは米国テキサス州ヒューストンに本社を置く中流エネルギー企業で、天然ガスと原油のパイプライン事業を中心に展開している。2004年9月にガルフテラを買収し、2018年の米国フォーチュン500で第105位にランクインし、ダン・ダンカンが2010年死去するまで同社の筆頭株主だった。
Sunoco LPは米国デラウェア州に設立されたマスターリミテッドパートナーシップで、本社をテキサス州ダラスに置き、創業の歴史は1886年にまで遡る。元々は垂直統合型エネルギー企業だったが、現在は燃料流通事業とエネルギーインフラ運営を主力とし、かつて展開していた石油ガス探鉱生産、精製、化学品製造、燃料小売などの事業は全て売却している。
EPD vs WES — 直接比較
損益計算書 — Q4 2025 vs Q4 2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $13.8B | $1.0B |
| 純利益 | $1.6B | $190.7M |
| 粗利率 | 27.0% | — |
| 営業利益率 | 14.7% | 29.7% |
| 純利益率 | 11.9% | 18.5% |
| 売上前年比 | -2.9% | 11.0% |
| 純利益前年比 | 1.5% | -42.8% |
| EPS（希薄化後） | — | — |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
| Q4 25 | $13.8B | $1.0B | ||
| Q3 25 | $12.0B | $952.3M | ||
| Q2 25 | $11.4B | $942.1M | ||
| Q1 25 | $15.4B | $916.9M | ||
| Q4 24 | $14.2B | $928.4M | ||
| Q3 24 | $13.8B | $883.1M | ||
| Q2 24 | $13.5B | $905.4M | ||
| Q1 24 | $14.8B | $887.3M |
| Q4 25 | $1.6B | $190.7M | ||
| Q3 25 | $1.3B | $339.6M | ||
| Q2 25 | $1.4B | $341.7M | ||
| Q1 25 | $1.4B | $309.0M | ||
| Q4 24 | $1.6B | $333.6M | ||
| Q3 24 | $1.4B | $288.5M | ||
| Q2 24 | $1.4B | $378.6M | ||
| Q1 24 | $1.5B | $572.8M |
| Q4 25 | 27.0% | — | ||
| Q3 25 | 28.6% | — | ||
| Q2 25 | 30.5% | — | ||
| Q1 25 | 22.1% | — | ||
| Q4 24 | 25.3% | — | ||
| Q3 24 | 24.6% | — | ||
| Q2 24 | 24.5% | — | ||
| Q1 24 | 22.7% | — |
| Q4 25 | 14.7% | 29.7% | ||
| Q3 25 | 14.0% | 46.4% | ||
| Q2 25 | 15.8% | 47.2% | ||
| Q1 25 | 11.4% | 44.7% | ||
| Q4 24 | 13.9% | 45.9% | ||
| Q3 24 | 12.9% | 44.8% | ||
| Q2 24 | 13.1% | 51.9% | ||
| Q1 24 | 12.3% | 76.6% |
| Q4 25 | 11.9% | 18.5% | ||
| Q3 25 | 11.1% | 35.7% | ||
| Q2 25 | 12.6% | 36.3% | ||
| Q1 25 | 9.0% | 33.7% | ||
| Q4 24 | 11.4% | 35.9% | ||
| Q3 24 | 10.3% | 32.7% | ||
| Q2 24 | 10.4% | 41.8% | ||
| Q1 24 | 9.9% | 64.6% |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $969.0M | $819.5M |
| 総負債低いほど良い | — | $8.2B |
| 株主資本純資産 | — | — |
| 総資産 | $77.9B | $15.0B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q4 25 | $969.0M | $819.5M | ||
| Q3 25 | $206.0M | $177.3M | ||
| Q2 25 | $870.0M | $129.7M | ||
| Q1 25 | $220.0M | $448.4M | ||
| Q4 24 | $583.0M | $1.1B | ||
| Q3 24 | $1.4B | $1.1B | ||
| Q2 24 | $138.0M | $344.1M | ||
| Q1 24 | $283.0M | $295.2M |
| Q4 25 | — | $8.2B | ||
| Q3 25 | — | $6.9B | ||
| Q2 25 | — | $6.9B | ||
| Q1 25 | — | $6.9B | ||
| Q4 24 | — | $6.9B | ||
| Q3 24 | — | $6.9B | ||
| Q2 24 | — | $7.1B | ||
| Q1 24 | — | $7.3B |
| Q4 25 | $77.9B | $15.0B | ||
| Q3 25 | $77.8B | $12.1B | ||
| Q2 25 | $77.4B | $12.2B | ||
| Q1 25 | $75.4B | $12.5B | ||
| Q4 24 | $77.2B | $13.1B | ||
| Q3 24 | $75.1B | $13.0B | ||
| Q2 24 | $73.6B | $12.2B | ||
| Q1 24 | $71.4B | $12.3B |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $2.5B | $557.6M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | — | $335.4M |
| FCFマージンFCF / 売上 | — | 32.6% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | — | 21.6% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.50× | 2.92× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | — | $1.5B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q4 25 | $2.5B | $557.6M | ||
| Q3 25 | $1.7B | $570.2M | ||
| Q2 25 | $2.1B | $564.0M | ||
| Q1 25 | $2.3B | $530.8M | ||
| Q4 24 | $2.4B | $554.4M | ||
| Q3 24 | $2.1B | $551.3M | ||
| Q2 24 | $1.6B | $631.4M | ||
| Q1 24 | $2.1B | $399.7M |
| Q4 25 | — | $335.4M | ||
| Q3 25 | — | $385.5M | ||
| Q2 25 | $762.0M | $385.4M | ||
| Q1 25 | $1.3B | $388.4M | ||
| Q4 24 | $1.3B | $315.7M | ||
| Q3 24 | $898.0M | $361.9M | ||
| Q2 24 | $310.0M | $419.6M | ||
| Q1 24 | $1.1B | $205.9M |
| Q4 25 | — | 32.6% | ||
| Q3 25 | — | 40.5% | ||
| Q2 25 | 6.7% | 40.9% | ||
| Q1 25 | 8.1% | 42.4% | ||
| Q4 24 | 9.1% | 34.0% | ||
| Q3 24 | 6.5% | 41.0% | ||
| Q2 24 | 2.3% | 46.3% | ||
| Q1 24 | 7.2% | 23.2% |
| Q4 25 | — | 21.6% | ||
| Q3 25 | — | 19.4% | ||
| Q2 25 | 11.4% | 19.0% | ||
| Q1 25 | 6.9% | 15.5% | ||
| Q4 24 | 7.5% | 25.7% | ||
| Q3 24 | 8.5% | 21.5% | ||
| Q2 24 | 9.4% | 23.4% | ||
| Q1 24 | 7.1% | 21.8% |
| Q4 25 | 1.50× | 2.92× | ||
| Q3 25 | 1.30× | 1.68× | ||
| Q2 25 | 1.44× | 1.65× | ||
| Q1 25 | 1.66× | 1.72× | ||
| Q4 24 | 1.46× | 1.66× | ||
| Q3 24 | 1.46× | 1.91× | ||
| Q2 24 | 1.12× | 1.67× | ||
| Q1 24 | 1.45× | 0.70× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
EPD
| Sales Of Crude Oil | $5.2B | 37% |
| Sales Of NG Ls And Related Products | $4.3B | 31% |
| Petrochemical And Refined Products Services | $2.3B | 17% |
| Oil And Gas Service | $740.0M | 5% |
| Sales Of Natural Gas | $462.0M | 3% |
| Transportation | $365.0M | 3% |
| Natural Gas Processing And Fractionation | $272.0M | 2% |
| Equity Method Investee | $14.0M | 0% |
WES
セグメントデータなし
