vs
ALLIANCE RESOURCE PARTNERS LP（ARLP）とエムエスシーアイ（MSCI）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
エムエスシーアイの直近四半期売上が大きい（$822.5M vs $516.0M、ALLIANCE RESOURCE PARTNERS LPの約1.6倍）。エムエスシーアイの純利益率が高く（34.6% vs 2.1%、差は32.5%）。エムエスシーアイの前年同期比売上増加率が高い（10.6% vs -3.6%）。エムエスシーアイの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$488.7M vs $13.3M）。過去8四半期でエムエスシーアイの売上複合成長率が高い（10.0% vs -6.7%）
アライアンス・リソース・パートナーズLPは北米を拠点とする大手天然資源企業で、主に電力会社や産業向けに石炭の生産・販売を行っている。鉱物使用料管理、石油・ガス採掘、物流支援サービスなどの関連事業も展開している。
エムエスシーアイ（MSCI Inc.）はニューヨークに本社を置く米国の金融企業で、株式・固定収入・不動産指数、マルチアセットポートフォリオ分析ツール、ESG及び気候金融商品をグローバルに提供し、MSCI世界指数、MSCI新興国指数、MSCI ACWI指数などを運用しています。
ARLP vs MSCI — 直接比較
損益計算書 — Q1 FY2026 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $516.0M | $822.5M |
| 純利益 | $10.7M | $284.7M |
| 粗利率 | — | — |
| 営業利益率 | 4.2% | 56.4% |
| 純利益率 | 2.1% | 34.6% |
| 売上前年比 | -3.6% | 10.6% |
| 純利益前年比 | — | -6.8% |
| EPS（希薄化後） | — | $3.81 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
| Q1 26 | $516.0M | — | ||
| Q4 25 | $535.5M | $822.5M | ||
| Q3 25 | $571.4M | $793.4M | ||
| Q2 25 | $547.5M | $772.7M | ||
| Q1 25 | $540.5M | $745.8M | ||
| Q4 24 | $590.1M | $743.5M | ||
| Q3 24 | $613.6M | $724.7M | ||
| Q2 24 | $593.4M | $707.9M |
| Q1 26 | $10.7M | — | ||
| Q4 25 | $82.7M | $284.7M | ||
| Q3 25 | $95.1M | $325.4M | ||
| Q2 25 | $59.4M | $303.6M | ||
| Q1 25 | $74.0M | $288.6M | ||
| Q4 24 | $16.3M | $305.5M | ||
| Q3 24 | $86.3M | $280.9M | ||
| Q2 24 | $100.2M | $266.8M |
| Q1 26 | 4.2% | — | ||
| Q4 25 | 18.2% | 56.4% | ||
| Q3 25 | 18.4% | 56.4% | ||
| Q2 25 | 16.2% | 55.0% | ||
| Q1 25 | 17.4% | 50.6% | ||
| Q4 24 | 2.6% | 54.5% | ||
| Q3 24 | 16.5% | 55.4% | ||
| Q2 24 | 19.8% | 54.0% |
| Q1 26 | 2.1% | — | ||
| Q4 25 | 15.4% | 34.6% | ||
| Q3 25 | 16.6% | 41.0% | ||
| Q2 25 | 10.9% | 39.3% | ||
| Q1 25 | 13.7% | 38.7% | ||
| Q4 24 | 2.8% | 41.1% | ||
| Q3 24 | 14.1% | 38.8% | ||
| Q2 24 | 16.9% | 37.7% |
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | — | $3.81 | ||
| Q3 25 | — | $4.25 | ||
| Q2 25 | — | $3.92 | ||
| Q1 25 | — | $3.71 | ||
| Q4 24 | — | $3.89 | ||
| Q3 24 | — | $3.57 | ||
| Q2 24 | — | $3.37 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $28.9M | $515.3M |
| 総負債低いほど良い | — | $6.2B |
| 株主資本純資産 | — | $-2.7B |
| 総資産 | $2.9B | $5.7B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q1 26 | $28.9M | — | ||
| Q4 25 | $71.2M | $515.3M | ||
| Q3 25 | $94.5M | $400.1M | ||
| Q2 25 | $55.0M | $347.3M | ||
| Q1 25 | $81.3M | $360.7M | ||
| Q4 24 | $137.0M | $409.4M | ||
| Q3 24 | $195.4M | $501.0M | ||
| Q2 24 | $203.7M | $451.4M |
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | — | $6.2B | ||
| Q3 25 | — | $5.5B | ||
| Q2 25 | — | $4.5B | ||
| Q1 25 | — | $4.5B | ||
| Q4 24 | — | $4.5B | ||
| Q3 24 | — | $4.5B | ||
| Q2 24 | — | $4.5B |
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | — | $-2.7B | ||
| Q3 25 | — | $-1.9B | ||
| Q2 25 | — | $-886.2M | ||
| Q1 25 | — | $-958.6M | ||
| Q4 24 | — | $-940.0M | ||
| Q3 24 | — | $-751.0M | ||
| Q2 24 | — | $-734.5M |
| Q1 26 | $2.9B | — | ||
| Q4 25 | $2.9B | $5.7B | ||
| Q3 25 | $2.9B | $5.4B | ||
| Q2 25 | $2.9B | $5.4B | ||
| Q1 25 | $2.9B | $5.3B | ||
| Q4 24 | $2.9B | $5.4B | ||
| Q3 24 | $3.0B | $5.4B | ||
| Q2 24 | $3.1B | $5.5B |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | — | $501.1M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $13.3M | $488.7M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 2.6% | 59.4% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 18.5% | 1.5% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | — | 1.76× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $342.2M | $1.5B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | $143.9M | $501.1M | ||
| Q3 25 | $209.9M | $449.4M | ||
| Q2 25 | $151.7M | $336.1M | ||
| Q1 25 | $145.7M | $301.7M | ||
| Q4 24 | $168.4M | $430.6M | ||
| Q3 24 | $209.3M | $421.6M | ||
| Q2 24 | $215.8M | $349.2M |
| Q1 26 | $13.3M | — | ||
| Q4 25 | $99.1M | $488.7M | ||
| Q3 25 | $145.2M | $445.5M | ||
| Q2 25 | $84.7M | $324.7M | ||
| Q1 25 | $58.9M | $290.2M | ||
| Q4 24 | $75.3M | $416.4M | ||
| Q3 24 | $99.0M | $415.0M | ||
| Q2 24 | $114.3M | $340.6M |
| Q1 26 | 2.6% | — | ||
| Q4 25 | 18.5% | 59.4% | ||
| Q3 25 | 25.4% | 56.2% | ||
| Q2 25 | 15.5% | 42.0% | ||
| Q1 25 | 10.9% | 38.9% | ||
| Q4 24 | 12.8% | 56.0% | ||
| Q3 24 | 16.1% | 57.3% | ||
| Q2 24 | 19.3% | 48.1% |
| Q1 26 | 18.5% | — | ||
| Q4 25 | 8.4% | 1.5% | ||
| Q3 25 | 11.3% | 0.5% | ||
| Q2 25 | 12.2% | 1.5% | ||
| Q1 25 | 16.1% | 1.5% | ||
| Q4 24 | 15.8% | 1.9% | ||
| Q3 24 | 18.0% | 0.9% | ||
| Q2 24 | 17.1% | 1.2% |
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | 1.74× | 1.76× | ||
| Q3 25 | 2.21× | 1.38× | ||
| Q2 25 | 2.55× | 1.11× | ||
| Q1 25 | 1.97× | 1.05× | ||
| Q4 24 | 10.31× | 1.41× | ||
| Q3 24 | 2.43× | 1.50× | ||
| Q2 24 | 2.15× | 1.31× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
ARLP
| Coal sales | $443.3M | 86% |
| Oil & gas royalties | $41.3M | 8% |
| Other revenues | $22.8M | 4% |
| Transportation revenues | $8.6M | 2% |
| Tons Produced | $8.0M | 2% |
| Mineral Interest Volumes (BOE) | $1.0M | 0% |
MSCI
| Recurring Subscriptions | $246.4M | 30% |
| Asset Based Fees | $211.7M | 26% |
| Analytics Segment | $182.3M | 22% |
| Sustainability And Climate Segment | $90.3M | 11% |
| Other | $70.9M | 9% |
| Non Recurring | $21.1M | 3% |
