vs
CF Industries（CF）とマリオット・バケーションズ・ワールドワイド（VAC）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
CF Industriesの直近四半期売上が大きい（$1.9B vs $1.2B、マリオット・バケーションズ・ワールドワイドの約1.5倍）。CF Industriesの純利益率が高く（26.4% vs -35.0%、差は61.5%）。CF Industriesの前年同期比売上増加率が高い（22.8% vs -0.7%）。CF Industriesの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$313.0M vs $-6.0M）。過去8四半期でCF Industriesの売上複合成長率が高い（12.8% vs 5.2%）
CFインダストリーズ・ホールディングスは米国の農業用肥料製造・販売企業です。1946年にセントラルファーマーズ肥料会社として設立され、本社はシカゴ郊外のイリノイ州ノースブルックに所在します。アンモニア、尿素、硝酸アンモニウムなどを主力製品とし、当初は地域農業供給協同組合の連合体でしたが、設立56年目に非相互化を実施し上場企業となりました。
マリオット・バケーションズ・ワールドワイドはタイムシェア事業に特化した上場企業で、元々マリオット・インターナショナルの事業部門だったが、2011年11月に独立した上場企業として設立され、主に別荘所有権事業に注力している。現在は120以上のリゾートを運営し、マリオット・バケーションクラブのブランドポートフォリオの下で70万人を超えるオーナーと会員を抱えている。
CF vs VAC — 直接比較
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $1.9B | $1.2B |
| 純利益 | $495.0M | $-431.0M |
| 粗利率 | 40.9% | — |
| 営業利益率 | 33.0% | — |
| 純利益率 | 26.4% | -35.0% |
| 売上前年比 | 22.8% | -0.7% |
| 純利益前年比 | 26.3% | -962.0% |
| EPS（希薄化後） | $2.56 | $-12.00 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
| Q4 25 | $1.9B | $1.2B | ||
| Q3 25 | $1.7B | $1.2B | ||
| Q2 25 | $1.9B | $1.2B | ||
| Q1 25 | $1.7B | $1.1B | ||
| Q4 24 | $1.5B | $1.2B | ||
| Q3 24 | $1.4B | $1.2B | ||
| Q2 24 | $1.6B | $1.1B | ||
| Q1 24 | $1.5B | $1.1B |
| Q4 25 | $495.0M | $-431.0M | ||
| Q3 25 | $460.0M | $-2.0M | ||
| Q2 25 | $492.0M | $69.0M | ||
| Q1 25 | $351.0M | $56.0M | ||
| Q4 24 | $392.0M | $50.0M | ||
| Q3 24 | $341.0M | $84.0M | ||
| Q2 24 | $506.0M | $37.0M | ||
| Q1 24 | $238.0M | $47.0M |
| Q4 25 | 40.9% | — | ||
| Q3 25 | 38.1% | — | ||
| Q2 25 | 39.9% | — | ||
| Q1 25 | 34.4% | — | ||
| Q4 24 | 34.4% | — | ||
| Q3 24 | 32.4% | — | ||
| Q2 24 | 43.2% | — | ||
| Q1 24 | 27.8% | — |
| Q4 25 | 33.0% | — | ||
| Q3 25 | 35.0% | — | ||
| Q2 25 | 34.3% | — | ||
| Q1 25 | 27.4% | — | ||
| Q4 24 | 28.9% | — | ||
| Q3 24 | 26.6% | — | ||
| Q2 24 | 40.6% | — | ||
| Q1 24 | 20.6% | — |
| Q4 25 | 26.4% | -35.0% | ||
| Q3 25 | 27.7% | -0.2% | ||
| Q2 25 | 26.0% | 6.0% | ||
| Q1 25 | 21.1% | 5.0% | ||
| Q4 24 | 25.7% | 4.0% | ||
| Q3 24 | 24.9% | 6.9% | ||
| Q2 24 | 32.2% | 3.5% | ||
| Q1 24 | 16.2% | 4.2% |
| Q4 25 | $2.56 | $-12.00 | ||
| Q3 25 | $2.19 | $-0.07 | ||
| Q2 25 | $2.37 | $1.77 | ||
| Q1 25 | $1.85 | $1.46 | ||
| Q4 24 | $1.86 | $1.29 | ||
| Q3 24 | $1.55 | $2.12 | ||
| Q2 24 | $2.30 | $0.98 | ||
| Q1 24 | $1.03 | $1.22 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | — | $406.0M |
| 総負債低いほど良い | $3.2B | — |
| 株主資本純資産 | $4.8B | $2.0B |
| 総資産 | $14.1B | $9.8B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.66× | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q4 25 | — | $406.0M | ||
| Q3 25 | — | $474.0M | ||
| Q2 25 | — | $205.0M | ||
| Q1 25 | — | $196.0M | ||
| Q4 24 | — | $197.0M | ||
| Q3 24 | — | $197.0M | ||
| Q2 24 | — | $206.0M | ||
| Q1 24 | — | $237.0M |
| Q4 25 | $3.2B | — | ||
| Q3 25 | $3.0B | — | ||
| Q2 25 | $3.0B | — | ||
| Q1 25 | $3.0B | — | ||
| Q4 24 | $3.0B | — | ||
| Q3 24 | $3.0B | — | ||
| Q2 24 | $3.0B | — | ||
| Q1 24 | $3.0B | — |
| Q4 25 | $4.8B | $2.0B | ||
| Q3 25 | $4.8B | $2.5B | ||
| Q2 25 | $5.0B | $2.5B | ||
| Q1 25 | $4.8B | $2.4B | ||
| Q4 24 | $5.0B | $2.4B | ||
| Q3 24 | $5.2B | $2.4B | ||
| Q2 24 | $5.5B | $2.4B | ||
| Q1 24 | $5.4B | $2.4B |
| Q4 25 | $14.1B | $9.8B | ||
| Q3 25 | $14.2B | $10.1B | ||
| Q2 25 | $13.8B | $9.9B | ||
| Q1 25 | $13.3B | $9.9B | ||
| Q4 24 | $13.5B | $9.8B | ||
| Q3 24 | $13.8B | $9.7B | ||
| Q2 24 | $13.8B | $9.6B | ||
| Q1 24 | $13.9B | $9.9B |
| Q4 25 | 0.66× | — | ||
| Q3 25 | 0.61× | — | ||
| Q2 25 | 0.60× | — | ||
| Q1 25 | 0.62× | — | ||
| Q4 24 | 0.60× | — | ||
| Q3 24 | 0.57× | — | ||
| Q2 24 | 0.54× | — | ||
| Q1 24 | 0.55× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $539.0M | $6.0M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $313.0M | $-6.0M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 16.7% | -0.5% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 12.1% | 1.0% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.09× | — |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $1.8B | $-29.0M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q4 25 | $539.0M | $6.0M | ||
| Q3 25 | $1.1B | $62.0M | ||
| Q2 25 | $563.0M | $-48.0M | ||
| Q1 25 | $586.0M | $8.0M | ||
| Q4 24 | $420.0M | $100.0M | ||
| Q3 24 | $931.0M | $72.0M | ||
| Q2 24 | $475.0M | $30.0M | ||
| Q1 24 | $445.0M | $3.0M |
| Q4 25 | $313.0M | $-6.0M | ||
| Q3 25 | $717.0M | $51.0M | ||
| Q2 25 | $318.0M | $-68.0M | ||
| Q1 25 | $454.0M | $-6.0M | ||
| Q4 24 | $223.0M | $86.0M | ||
| Q3 24 | $792.0M | $58.0M | ||
| Q2 24 | $391.0M | $17.0M | ||
| Q1 24 | $347.0M | $-13.0M |
| Q4 25 | 16.7% | -0.5% | ||
| Q3 25 | 43.2% | 4.3% | ||
| Q2 25 | 16.8% | -5.9% | ||
| Q1 25 | 27.3% | -0.5% | ||
| Q4 24 | 14.6% | 6.9% | ||
| Q3 24 | 57.8% | 4.8% | ||
| Q2 24 | 24.9% | 1.6% | ||
| Q1 24 | 23.6% | -1.2% |
| Q4 25 | 12.1% | 1.0% | ||
| Q3 25 | 20.9% | 0.9% | ||
| Q2 25 | 13.0% | 1.7% | ||
| Q1 25 | 7.9% | 1.3% | ||
| Q4 24 | 12.9% | 1.1% | ||
| Q3 24 | 10.1% | 1.1% | ||
| Q2 24 | 5.3% | 1.2% | ||
| Q1 24 | 6.7% | 1.4% |
| Q4 25 | 1.09× | — | ||
| Q3 25 | 2.31× | — | ||
| Q2 25 | 1.14× | -0.70× | ||
| Q1 25 | 1.67× | 0.14× | ||
| Q4 24 | 1.07× | 2.00× | ||
| Q3 24 | 2.73× | 0.86× | ||
| Q2 24 | 0.94× | 0.81× | ||
| Q1 24 | 1.87× | 0.06× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
CF
| Ammonia | $591.0M | 32% |
| UAN | $493.0M | 26% |
| Urea | $372.0M | 20% |
| Other | $244.0M | 13% |
| Other Products | $147.0M | 8% |
| Ammonium Nitrate Segment | $25.0M | 1% |
VAC
| Cost Reimbursement | $467.0M | 38% |
| Time Share | $381.0M | 31% |
| Management And Exchange | $212.0M | 17% |
| Ancillary Revenues | $64.0M | 5% |
| Management Service | $55.0M | 4% |
| Service Other | $36.0M | 3% |
