vs
CF Industries（CF）とバルカン・マテリアルズ（VMC）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
バルカン・マテリアルズの直近四半期売上が大きい（$1.9B vs $1.9B、CF Industriesの約1.0倍）。CF Industriesの純利益率が高く（26.4% vs 13.2%、差は13.3%）。CF Industriesの前年同期比売上増加率が高い（22.8% vs 3.2%）。バルカン・マテリアルズの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$358.2M vs $313.0M）。過去8四半期でCF Industriesの売上複合成長率が高い（12.8% vs 11.2%）
CFインダストリーズ・ホールディングスは米国の農業用肥料製造・販売企業です。1946年にセントラルファーマーズ肥料会社として設立され、本社はシカゴ郊外のイリノイ州ノースブルックに所在します。アンモニア、尿素、硝酸アンモニウムなどを主力製品とし、当初は地域農業供給協同組合の連合体でしたが、設立56年目に非相互化を実施し上場企業となりました。
バルカン・マテリアルズ社は米国アラバマ州バーミンガムに本社を置く建設素材企業で、砂利・砕石・砂を主力とする米国最大の建設素材生産業者です。400超の拠点に約1万2000人の従業員を擁し、米国22州・ワシントンD.C.やメキシコ、カナダ、バハマ、米領バージン諸島で事業を展開しています。
CF vs VMC — 直接比較
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $1.9B | $1.9B |
| 純利益 | $495.0M | $252.0M |
| 粗利率 | 40.9% | 25.5% |
| 営業利益率 | 33.0% | 19.8% |
| 純利益率 | 26.4% | 13.2% |
| 売上前年比 | 22.8% | 3.2% |
| 純利益前年比 | 26.3% | -14.2% |
| EPS（希薄化後） | $2.56 | $1.90 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
| Q4 25 | $1.9B | $1.9B | ||
| Q3 25 | $1.7B | $2.3B | ||
| Q2 25 | $1.9B | $2.1B | ||
| Q1 25 | $1.7B | $1.6B | ||
| Q4 24 | $1.5B | $1.9B | ||
| Q3 24 | $1.4B | $2.0B | ||
| Q2 24 | $1.6B | $2.0B | ||
| Q1 24 | $1.5B | $1.5B |
| Q4 25 | $495.0M | $252.0M | ||
| Q3 25 | $460.0M | $374.9M | ||
| Q2 25 | $492.0M | $320.9M | ||
| Q1 25 | $351.0M | $128.9M | ||
| Q4 24 | $392.0M | $293.6M | ||
| Q3 24 | $341.0M | $207.6M | ||
| Q2 24 | $506.0M | $308.0M | ||
| Q1 24 | $238.0M | $102.7M |
| Q4 25 | 40.9% | 25.5% | ||
| Q3 25 | 38.1% | 30.4% | ||
| Q2 25 | 39.9% | 29.7% | ||
| Q1 25 | 34.4% | 22.3% | ||
| Q4 24 | 34.4% | 29.0% | ||
| Q3 24 | 32.4% | 28.2% | ||
| Q2 24 | 43.2% | 29.4% | ||
| Q1 24 | 27.8% | 19.7% |
| Q4 25 | 33.0% | 19.8% | ||
| Q3 25 | 35.0% | 23.7% | ||
| Q2 25 | 34.3% | 22.4% | ||
| Q1 25 | 27.4% | 13.9% | ||
| Q4 24 | 28.9% | 21.6% | ||
| Q3 24 | 26.6% | 16.8% | ||
| Q2 24 | 40.6% | 22.5% | ||
| Q1 24 | 20.6% | 11.2% |
| Q4 25 | 26.4% | 13.2% | ||
| Q3 25 | 27.7% | 16.4% | ||
| Q2 25 | 26.0% | 15.3% | ||
| Q1 25 | 21.1% | 7.9% | ||
| Q4 24 | 25.7% | 15.8% | ||
| Q3 24 | 24.9% | 10.4% | ||
| Q2 24 | 32.2% | 15.3% | ||
| Q1 24 | 16.2% | 6.6% |
| Q4 25 | $2.56 | $1.90 | ||
| Q3 25 | $2.19 | $2.82 | ||
| Q2 25 | $2.37 | $2.42 | ||
| Q1 25 | $1.85 | $0.97 | ||
| Q4 24 | $1.86 | $2.21 | ||
| Q3 24 | $1.55 | $1.56 | ||
| Q2 24 | $2.30 | $2.31 | ||
| Q1 24 | $1.03 | $0.77 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | — | $183.3M |
| 総負債低いほど良い | $3.2B | $4.4B |
| 株主資本純資産 | $4.8B | $8.5B |
| 総資産 | $14.1B | $16.7B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.66× | 0.51× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q4 25 | — | $183.3M | ||
| Q3 25 | — | $191.3M | ||
| Q2 25 | — | $347.4M | ||
| Q1 25 | — | $181.3M | ||
| Q4 24 | — | $559.7M | ||
| Q3 24 | — | $433.2M | ||
| Q2 24 | — | $111.0M | ||
| Q1 24 | — | $292.4M |
| Q4 25 | $3.2B | $4.4B | ||
| Q3 25 | $3.0B | $4.4B | ||
| Q2 25 | $3.0B | $4.4B | ||
| Q1 25 | $3.0B | $4.9B | ||
| Q4 24 | $3.0B | $5.3B | ||
| Q3 24 | $3.0B | $3.3B | ||
| Q2 24 | $3.0B | $3.3B | ||
| Q1 24 | $3.0B | $3.3B |
| Q4 25 | $4.8B | $8.5B | ||
| Q3 25 | $4.8B | $8.7B | ||
| Q2 25 | $5.0B | $8.4B | ||
| Q1 25 | $4.8B | $8.1B | ||
| Q4 24 | $5.0B | $8.1B | ||
| Q3 24 | $5.2B | $7.9B | ||
| Q2 24 | $5.5B | $7.7B | ||
| Q1 24 | $5.4B | $7.5B |
| Q4 25 | $14.1B | $16.7B | ||
| Q3 25 | $14.2B | $17.0B | ||
| Q2 25 | $13.8B | $17.0B | ||
| Q1 25 | $13.3B | $16.7B | ||
| Q4 24 | $13.5B | $17.1B | ||
| Q3 24 | $13.8B | $14.4B | ||
| Q2 24 | $13.8B | $14.2B | ||
| Q1 24 | $13.9B | $13.9B |
| Q4 25 | 0.66× | 0.51× | ||
| Q3 25 | 0.61× | 0.50× | ||
| Q2 25 | 0.60× | 0.52× | ||
| Q1 25 | 0.62× | 0.60× | ||
| Q4 24 | 0.60× | 0.65× | ||
| Q3 24 | 0.57× | 0.42× | ||
| Q2 24 | 0.54× | 0.43× | ||
| Q1 24 | 0.55× | 0.44× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $539.0M | $543.0M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $313.0M | $358.2M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 16.7% | 18.7% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 12.1% | 9.7% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.09× | 2.15× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $1.8B | $1.1B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
| Q4 25 | $539.0M | $543.0M | ||
| Q3 25 | $1.1B | $676.8M | ||
| Q2 25 | $563.0M | $341.7M | ||
| Q1 25 | $586.0M | $251.5M | ||
| Q4 24 | $420.0M | $440.1M | ||
| Q3 24 | $931.0M | $595.0M | ||
| Q2 24 | $475.0M | $201.1M | ||
| Q1 24 | $445.0M | $173.4M |
| Q4 25 | $313.0M | $358.2M | ||
| Q3 25 | $717.0M | $454.8M | ||
| Q2 25 | $318.0M | $238.8M | ||
| Q1 25 | $454.0M | $83.5M | ||
| Q4 24 | $223.0M | $277.6M | ||
| Q3 24 | $792.0M | $498.2M | ||
| Q2 24 | $391.0M | $9.7M | ||
| Q1 24 | $347.0M | $20.6M |
| Q4 25 | 16.7% | 18.7% | ||
| Q3 25 | 43.2% | 19.8% | ||
| Q2 25 | 16.8% | 11.4% | ||
| Q1 25 | 27.3% | 5.1% | ||
| Q4 24 | 14.6% | 15.0% | ||
| Q3 24 | 57.8% | 24.9% | ||
| Q2 24 | 24.9% | 0.5% | ||
| Q1 24 | 23.6% | 1.3% |
| Q4 25 | 12.1% | 9.7% | ||
| Q3 25 | 20.9% | 9.7% | ||
| Q2 25 | 13.0% | 4.9% | ||
| Q1 25 | 7.9% | 10.3% | ||
| Q4 24 | 12.9% | 8.8% | ||
| Q3 24 | 10.1% | 4.8% | ||
| Q2 24 | 5.3% | 9.5% | ||
| Q1 24 | 6.7% | 9.9% |
| Q4 25 | 1.09× | 2.15× | ||
| Q3 25 | 2.31× | 1.81× | ||
| Q2 25 | 1.14× | 1.06× | ||
| Q1 25 | 1.67× | 1.95× | ||
| Q4 24 | 1.07× | 1.50× | ||
| Q3 24 | 2.73× | 2.87× | ||
| Q2 24 | 0.94× | 0.65× | ||
| Q1 24 | 1.87× | 1.69× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
CF
| Ammonia | $591.0M | 32% |
| UAN | $493.0M | 26% |
| Urea | $372.0M | 20% |
| Other | $244.0M | 13% |
| Other Products | $147.0M | 8% |
| Ammonium Nitrate Segment | $25.0M | 1% |
VMC
| Revenue Excluding Freight Delivery | $1.7B | 87% |
| Concrete | $79.6M | 4% |
| Services | $76.3M | 4% |
| Asphalt | $59.9M | 3% |
