vs
カミンズ（CMI）とVistra Corp.（VST）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
カミンズの直近四半期売上が大きい（$8.5B vs $4.8B、Vistra Corp.の約1.8倍）。カミンズの純利益率が高く（7.3% vs 4.8%、差は2.4%）。Vistra Corp.の前年同期比売上増加率が高い（31.2% vs 1.1%）。カミンズの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$990.0M vs $596.0M）。過去8四半期でVistra Corp.の売上複合成長率が高い（23.3% vs 0.8%）
カミンズはアメリカに本社を置く多国籍企業で、ディーゼルエンジン、電気自動車部品、発電製品の設計・製造・販売を手がけるほか、エンジンや関連機器の保守サービスも提供しています。事業範囲は燃料系統、空気処理システム、濾過装置、排出ガス制御、発電システム、エンジン制御ユニットなど多岐にわたります。
米国株式コードVSTのVistra Corpは米国テキサス州を本拠とするエネルギー企業で、電力生産、再生可能エネルギー開発、エネルギー小売などの事業を展開しています。なお「Vistra」は香港を拠点とする企業サービス会社を指すケースもあります。
CMI vs VST — 直接比較
売上が大きい
CMI
1.8倍大きい
$4.8B
売上成長率が高い
VST
+30.2%の差
1.1%
純利益率が高い
CMI
純利益率が2.4%高い
4.8%
フリーキャッシュフローが多い
CMI
FCF $394.0M多い
$596.0M
2年売上CAGRが高い
VST
2年複合成長率
0.8%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $8.5B | $4.8B |
| 純利益 | $620.0M | $233.0M |
| 粗利率 | 22.9% | — |
| 営業利益率 | 9.5% | 9.9% |
| 純利益率 | 7.3% | 4.8% |
| 売上前年比 | 1.1% | 31.2% |
| 純利益前年比 | 39.3% | -47.2% |
| EPS（希薄化後） | $4.25 | $0.55 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上CMIVST
| Q4 25 | $8.5B | $4.8B | ||
| Q3 25 | $8.3B | $4.8B | ||
| Q2 25 | $8.6B | $3.8B | ||
| Q1 25 | $8.2B | $4.3B | ||
| Q4 24 | $8.4B | $3.7B | ||
| Q3 24 | $8.5B | $4.3B | ||
| Q2 24 | $8.8B | $3.6B | ||
| Q1 24 | $8.4B | $3.2B |
純利益CMIVST
| Q4 25 | $620.0M | $233.0M | ||
| Q3 25 | $559.0M | $652.0M | ||
| Q2 25 | $928.0M | $327.0M | ||
| Q1 25 | $850.0M | $-268.0M | ||
| Q4 24 | $445.0M | $441.0M | ||
| Q3 24 | $843.0M | $1.9B | ||
| Q2 24 | $752.0M | $365.0M | ||
| Q1 24 | $2.0B | $-35.0M |
粗利率CMIVST
| Q4 25 | 22.9% | — | ||
| Q3 25 | 25.6% | — | ||
| Q2 25 | 26.4% | — | ||
| Q1 25 | 26.4% | — | ||
| Q4 24 | 24.1% | — | ||
| Q3 24 | 25.7% | — | ||
| Q2 24 | 24.9% | — | ||
| Q1 24 | 24.3% | — |
営業利益率CMIVST
| Q4 25 | 9.5% | 9.9% | ||
| Q3 25 | 10.2% | 21.7% | ||
| Q2 25 | 14.2% | 13.7% | ||
| Q1 25 | 13.9% | -2.8% | ||
| Q4 24 | 8.7% | 16.4% | ||
| Q3 24 | 12.4% | 59.6% | ||
| Q2 24 | 11.9% | 22.5% | ||
| Q1 24 | 11.0% | 2.7% |
純利益率CMIVST
| Q4 25 | 7.3% | 4.8% | ||
| Q3 25 | 6.7% | 13.6% | ||
| Q2 25 | 10.7% | 8.7% | ||
| Q1 25 | 10.4% | -6.3% | ||
| Q4 24 | 5.3% | 12.0% | ||
| Q3 24 | 10.0% | 43.5% | ||
| Q2 24 | 8.5% | 10.1% | ||
| Q1 24 | 24.1% | -1.1% |
EPS（希薄化後）CMIVST
| Q4 25 | $4.25 | $0.55 | ||
| Q3 25 | $3.86 | $1.75 | ||
| Q2 25 | $6.43 | $0.81 | ||
| Q1 25 | $5.96 | $-0.93 | ||
| Q4 24 | $3.22 | $1.09 | ||
| Q3 24 | $5.86 | $5.25 | ||
| Q2 24 | $5.26 | $0.90 | ||
| Q1 24 | $14.03 | $-0.24 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $4.4B | $785.0M |
| 総負債低いほど良い | $6.8B | $15.8B |
| 株主資本純資産 | $12.3B | $5.1B |
| 総資産 | $34.0B | $41.5B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.55× | 3.11× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資CMIVST
| Q4 25 | $4.4B | $785.0M | ||
| Q3 25 | $3.2B | $602.0M | ||
| Q2 25 | $3.1B | $458.0M | ||
| Q1 25 | $2.2B | $561.0M | ||
| Q4 24 | $2.3B | $1.2B | ||
| Q3 24 | $2.3B | $905.0M | ||
| Q2 24 | $2.2B | $1.6B | ||
| Q1 24 | $3.1B | $1.1B |
総負債CMIVST
| Q4 25 | $6.8B | $15.8B | ||
| Q3 25 | $6.8B | $15.8B | ||
| Q2 25 | $6.8B | $15.5B | ||
| Q1 25 | $4.8B | $15.4B | ||
| Q4 24 | $4.8B | $15.4B | ||
| Q3 24 | $4.9B | $13.9B | ||
| Q2 24 | $5.4B | $13.9B | ||
| Q1 24 | $5.8B | $14.7B |
株主資本CMIVST
| Q4 25 | $12.3B | $5.1B | ||
| Q3 25 | $12.1B | $5.2B | ||
| Q2 25 | $11.8B | $4.8B | ||
| Q1 25 | $10.9B | $4.8B | ||
| Q4 24 | $10.3B | $5.6B | ||
| Q3 24 | $10.3B | $5.4B | ||
| Q2 24 | $9.6B | $5.6B | ||
| Q1 24 | $9.1B | $5.7B |
総資産CMIVST
| Q4 25 | $34.0B | $41.5B | ||
| Q3 25 | $33.6B | $38.0B | ||
| Q2 25 | $34.3B | $38.1B | ||
| Q1 25 | $32.5B | $38.2B | ||
| Q4 24 | $31.5B | $37.8B | ||
| Q3 24 | $32.1B | $37.9B | ||
| Q2 24 | $31.3B | $39.1B | ||
| Q1 24 | $31.8B | $38.2B |
負債/資本比率CMIVST
| Q4 25 | 0.55× | 3.11× | ||
| Q3 25 | 0.57× | 3.02× | ||
| Q2 25 | 0.58× | 3.22× | ||
| Q1 25 | 0.44× | 3.20× | ||
| Q4 24 | 0.47× | 2.77× | ||
| Q3 24 | 0.47× | 2.56× | ||
| Q2 24 | 0.57× | 2.49× | ||
| Q1 24 | 0.64× | 2.60× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $1.5B | $1.4B |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $990.0M | $596.0M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 11.6% | 12.4% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 6.4% | 17.4% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 2.47× | 6.15× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $2.4B | $1.3B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローCMIVST
| Q4 25 | $1.5B | $1.4B | ||
| Q3 25 | $1.3B | $1.5B | ||
| Q2 25 | $785.0M | $572.0M | ||
| Q1 25 | $-3.0M | $599.0M | ||
| Q4 24 | $1.4B | $1.4B | ||
| Q3 24 | $640.0M | $1.7B | ||
| Q2 24 | $-851.0M | $1.2B | ||
| Q1 24 | $276.0M | $312.0M |
フリーキャッシュフローCMIVST
| Q4 25 | $990.0M | $596.0M | ||
| Q3 25 | $1.0B | $1.0B | ||
| Q2 25 | $554.0M | $-118.0M | ||
| Q1 25 | $-165.0M | $-169.0M | ||
| Q4 24 | $882.0M | $923.0M | ||
| Q3 24 | $381.0M | $1.0B | ||
| Q2 24 | $-1.1B | $698.0M | ||
| Q1 24 | $107.0M | $-153.0M |
FCFマージンCMIVST
| Q4 25 | 11.6% | 12.4% | ||
| Q3 25 | 12.1% | 21.1% | ||
| Q2 25 | 6.4% | -3.1% | ||
| Q1 25 | -2.0% | -4.0% | ||
| Q4 24 | 10.4% | 25.2% | ||
| Q3 24 | 4.5% | 23.4% | ||
| Q2 24 | -12.4% | 19.4% | ||
| Q1 24 | 1.3% | -4.8% |
設備投資強度CMIVST
| Q4 25 | 6.4% | 17.4% | ||
| Q3 25 | 3.6% | 9.6% | ||
| Q2 25 | 2.7% | 18.4% | ||
| Q1 25 | 2.0% | 18.1% | ||
| Q4 24 | 6.4% | 11.7% | ||
| Q3 24 | 3.1% | 15.8% | ||
| Q2 24 | 2.7% | 13.8% | ||
| Q1 24 | 2.0% | 14.7% |
キャッシュ転換率CMIVST
| Q4 25 | 2.47× | 6.15× | ||
| Q3 25 | 2.33× | 2.25× | ||
| Q2 25 | 0.85× | 1.75× | ||
| Q1 25 | -0.00× | — | ||
| Q4 24 | 3.20× | 3.07× | ||
| Q3 24 | 0.76× | 0.90× | ||
| Q2 24 | -1.13× | 3.28× | ||
| Q1 24 | 0.14× | — |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
CMI
| Other | $2.9B | 34% |
| Parts | $1.0B | 12% |
| Mediumdutytruckandbus | $638.0M | 7% |
| Heavydutytruck | $623.0M | 7% |
| Intersegmentsales | $620.0M | 7% |
| PSBU Power Generation | $577.0M | 7% |
| Related Party | $469.0M | 5% |
| Services | $449.0M | 5% |
| Lightdutyautomotive | $440.0M | 5% |
| Industrial | $333.0M | 4% |
| Offhighway | $279.0M | 3% |
| Generatortechnologies | $152.0M | 2% |
VST
| Retail Energy Charge In ERCOT | $2.1B | 43% |
| Retail Energy Charge In Northeast Midwest | $1.2B | 24% |
| East Segment | $1.1B | 24% |
| Hedging Revenue Realized | $170.0M | 4% |
| Revenue From Other Wholesale Contracts | $116.0M | 2% |
| Transferable Production Tax Credit Revenues | $78.0M | 2% |
| West Segment | $77.0M | 2% |
| Intersegment Sales | $25.0M | 1% |
