vs
FORWARD AIR CORP（FWRD）とマスターロック（MBC）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
マスターロックの直近四半期売上が大きい（$644.6M vs $631.2M、FORWARD AIR CORPの約1.0倍）。FORWARD AIR CORPの純利益率が高く（-4.5% vs -6.5%、差は2.0%）。FORWARD AIR CORPの前年同期比売上増加率が高い（-0.3% vs -3.5%）。過去8四半期でFORWARD AIR CORPの売上複合成長率が高い（7.9% vs 0.5%）
フォワード・エア・コーポレーションは北米屈指の資産軽視型ロジスティクス・輸送プロバイダーです。緊急小口貨物配送、ラストワンマイルロジスティクス、複合一貫輸送、倉庫管理、サプライチェーンソリューションを提供し、米国・カナダ・メキシコ全域でeコマース、小売、製造、自動車などの業界向けにサービスを展開しています。
マスターロックは米国の有名な警備製品供給企業で、1921年に錠前職人の発明家ハリー・ソレフによって設立され、本社はウィスコンシン州オーククリークにあります。南京錠、組み合わせ錠、金庫などの関連警備製品を主力とし、現在はフォーチュンブランズ・イノベーションズ傘下の子会社です。
FWRD vs MBC — 直接比較
売上が大きい
MBC
1.0倍大きい
$631.2M
売上成長率が高い
FWRD
+3.2%の差
-3.5%
純利益率が高い
FWRD
純利益率が2.0%高い
-6.5%
2年売上CAGRが高い
FWRD
2年複合成長率
0.5%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $631.2M | $644.6M |
| 純利益 | $-28.3M | $-42.0M |
| 粗利率 | — | 26.0% |
| 営業利益率 | -0.5% | -4.2% |
| 純利益率 | -4.5% | -6.5% |
| 売上前年比 | -0.3% | -3.5% |
| 純利益前年比 | 22.2% | -400.0% |
| EPS（希薄化後） | $-0.90 | $-0.32 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上FWRDMBC
| Q4 25 | $631.2M | $644.6M | ||
| Q3 25 | $631.8M | $698.9M | ||
| Q2 25 | $618.8M | $730.9M | ||
| Q1 25 | $613.3M | $660.3M | ||
| Q4 24 | $632.8M | $667.7M | ||
| Q3 24 | $655.9M | $718.1M | ||
| Q2 24 | $643.7M | $676.5M | ||
| Q1 24 | $541.8M | $638.1M |
純利益FWRDMBC
| Q4 25 | $-28.3M | $-42.0M | ||
| Q3 25 | $-16.3M | $18.1M | ||
| Q2 25 | $-12.6M | $37.3M | ||
| Q1 25 | $-50.6M | $13.3M | ||
| Q4 24 | $-36.4M | $14.0M | ||
| Q3 24 | $-73.4M | $29.1M | ||
| Q2 24 | $-645.4M | $45.3M | ||
| Q1 24 | $-61.7M | $37.5M |
粗利率FWRDMBC
| Q4 25 | — | 26.0% | ||
| Q3 25 | — | 31.2% | ||
| Q2 25 | — | 32.8% | ||
| Q1 25 | — | 30.6% | ||
| Q4 24 | — | 30.4% | ||
| Q3 24 | — | 33.1% | ||
| Q2 24 | — | 34.1% | ||
| Q1 24 | — | 32.1% |
営業利益率FWRDMBC
| Q4 25 | -0.5% | -4.2% | ||
| Q3 25 | 2.4% | 6.0% | ||
| Q2 25 | 3.2% | 9.2% | ||
| Q1 25 | 0.8% | 5.6% | ||
| Q4 24 | 12.0% | 5.6% | ||
| Q3 24 | 3.5% | 8.0% | ||
| Q2 24 | -170.2% | 11.5% | ||
| Q1 24 | -12.1% | 9.8% |
純利益率FWRDMBC
| Q4 25 | -4.5% | -6.5% | ||
| Q3 25 | -2.6% | 2.6% | ||
| Q2 25 | -2.0% | 5.1% | ||
| Q1 25 | -8.3% | 2.0% | ||
| Q4 24 | -5.8% | 2.1% | ||
| Q3 24 | -11.2% | 4.1% | ||
| Q2 24 | -100.3% | 6.7% | ||
| Q1 24 | -11.4% | 5.9% |
EPS（希薄化後）FWRDMBC
| Q4 25 | $-0.90 | $-0.32 | ||
| Q3 25 | $-0.52 | $0.14 | ||
| Q2 25 | $-0.41 | $0.29 | ||
| Q1 25 | $-1.68 | $0.10 | ||
| Q4 24 | $-1.69 | $0.10 | ||
| Q3 24 | $-2.66 | $0.22 | ||
| Q2 24 | $-23.47 | $0.35 | ||
| Q1 24 | $-2.81 | $0.29 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $106.0M | $183.3M |
| 総負債低いほど良い | $1.7B | — |
| 株主資本純資産 | $113.3M | $1.3B |
| 総資産 | $2.7B | $3.1B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 14.89× | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資FWRDMBC
| Q4 25 | $106.0M | $183.3M | ||
| Q3 25 | $140.4M | $114.8M | ||
| Q2 25 | $95.1M | $120.1M | ||
| Q1 25 | $116.3M | $113.5M | ||
| Q4 24 | $104.9M | $120.6M | ||
| Q3 24 | $136.6M | $108.4M | ||
| Q2 24 | $84.9M | $189.4M | ||
| Q1 24 | $152.0M | $153.7M |
総負債FWRDMBC
| Q4 25 | $1.7B | — | ||
| Q3 25 | $1.7B | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | — | $1.0B | ||
| Q3 24 | — | $1.1B | ||
| Q2 24 | — | — | ||
| Q1 24 | $1.7B | — |
株主資本FWRDMBC
| Q4 25 | $113.3M | $1.3B | ||
| Q3 25 | $139.8M | $1.4B | ||
| Q2 25 | $151.8M | $1.4B | ||
| Q1 25 | $154.6M | $1.3B | ||
| Q4 24 | $201.7M | $1.3B | ||
| Q3 24 | $226.1M | $1.3B | ||
| Q2 24 | $283.8M | $1.3B | ||
| Q1 24 | $926.1M | $1.2B |
総資産FWRDMBC
| Q4 25 | $2.7B | $3.1B | ||
| Q3 25 | $2.8B | $3.0B | ||
| Q2 25 | $2.8B | $3.0B | ||
| Q1 25 | $2.8B | $3.0B | ||
| Q4 24 | $2.8B | $2.9B | ||
| Q3 24 | $3.1B | $3.0B | ||
| Q2 24 | $3.1B | $2.4B | ||
| Q1 24 | $4.0B | $2.4B |
負債/資本比率FWRDMBC
| Q4 25 | 14.89× | — | ||
| Q3 25 | 12.05× | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | — | 0.79× | ||
| Q3 24 | — | 0.83× | ||
| Q2 24 | — | — | ||
| Q1 24 | 1.81× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | — | $86.9M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | — | $52.5M |
| FCFマージンFCF / 売上 | — | 8.1% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 1.3% | 5.3% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | — | — |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | — | $117.5M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローFWRDMBC
| Q4 25 | — | $86.9M | ||
| Q3 25 | $52.7M | $55.4M | ||
| Q2 25 | — | $84.8M | ||
| Q1 25 | $27.6M | $-31.4M | ||
| Q4 24 | $-23.2M | $115.1M | ||
| Q3 24 | $51.2M | $80.8M | ||
| Q2 24 | $-45.2M | $77.4M | ||
| Q1 24 | $-51.7M | $18.7M |
フリーキャッシュフローFWRDMBC
| Q4 25 | — | $52.5M | ||
| Q3 25 | $48.6M | $39.5M | ||
| Q2 25 | — | $66.7M | ||
| Q1 25 | $15.7M | $-41.2M | ||
| Q4 24 | $-30.5M | $68.8M | ||
| Q3 24 | $40.7M | $64.5M | ||
| Q2 24 | $-59.6M | $66.1M | ||
| Q1 24 | $-56.7M | $11.7M |
FCFマージンFWRDMBC
| Q4 25 | — | 8.1% | ||
| Q3 25 | 7.7% | 5.7% | ||
| Q2 25 | — | 9.1% | ||
| Q1 25 | 2.6% | -6.2% | ||
| Q4 24 | -4.8% | 10.3% | ||
| Q3 24 | 6.2% | 9.0% | ||
| Q2 24 | -9.3% | 9.8% | ||
| Q1 24 | -10.5% | 1.8% |
設備投資強度FWRDMBC
| Q4 25 | 1.3% | 5.3% | ||
| Q3 25 | 0.7% | 2.3% | ||
| Q2 25 | 0.8% | 2.5% | ||
| Q1 25 | 1.9% | 1.5% | ||
| Q4 24 | 1.1% | 6.9% | ||
| Q3 24 | 1.6% | 2.3% | ||
| Q2 24 | 2.2% | 1.7% | ||
| Q1 24 | 0.9% | 1.1% |
キャッシュ転換率FWRDMBC
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | 3.06× | ||
| Q2 25 | — | 2.27× | ||
| Q1 25 | — | -2.36× | ||
| Q4 24 | — | 8.22× | ||
| Q3 24 | — | 2.78× | ||
| Q2 24 | — | 1.71× | ||
| Q1 24 | — | 0.50× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
FWRD
| Omni Logistics Segment | $359.8M | 57% |
| Network | $183.9M | 29% |
| Intermodal Segment | $50.2M | 8% |
| Truckload | $41.6M | 7% |
MBC
| Dealers | $345.7M | 54% |
| Retail | $220.0M | 34% |
| Builders | $78.9M | 12% |
