vs
ヘス（HESM）とVNET Group, Inc.（VNET）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
ヘスの直近四半期売上が大きい（$404.2M vs $362.7M、VNET Group, Inc.の約1.1倍）。ヘスの純利益率が高く（23.1% vs -10.7%、差は33.7%）。ヘスの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$178.9M vs $-193.1M）。過去8四半期でVNET Group, Inc.の売上複合成長率が高い（17.4% vs 6.6%）
ヘス社は米国発のグローバルな独立系エネルギー企業で、原油と天然ガスの探査・生産を主軸事業としている。1968年にヘス石油化学とアメラダ石油の合併で設立され、2023年10月にシェブロンによる買収が合意され、2025年7月に買収手続きが完了した。
VNETグループ株式会社は、中国を中心に事業を展開する大手中立的インターネットデータセンターサービスプロバイダーです。コロケーションサービス、クラウドインフラ、ハイブリッドクラウド構築支援、ネットワーク管理ソリューションなどを提供し、テクノロジー、金融、小売などの業界の企業顧客のデジタル化をサポートしています。
HESM vs VNET — 直接比較
売上が大きい
HESM
1.1倍大きい
$362.7M
純利益率が高い
HESM
純利益率が33.7%高い
-10.7%
フリーキャッシュフローが多い
HESM
FCF $372.0M多い
$-193.1M
2年売上CAGRが高い
VNET
2年複合成長率
6.6%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q3 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $404.2M | $362.7M |
| 純利益 | $93.3M | $-38.7M |
| 粗利率 | — | 20.9% |
| 営業利益率 | 62.2% | 0.5% |
| 純利益率 | 23.1% | -10.7% |
| 売上前年比 | 2.1% | — |
| 純利益前年比 | 32.5% | — |
| EPS（希薄化後） | — | — |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上HESMVNET
| Q4 25 | $404.2M | — | ||
| Q3 25 | $420.9M | $362.7M | ||
| Q2 25 | $414.2M | — | ||
| Q1 25 | $382.0M | $309.5M | ||
| Q4 24 | $395.9M | — | ||
| Q3 24 | $378.5M | $302.2M | ||
| Q2 24 | $365.5M | $274.4M | ||
| Q1 24 | $355.6M | $262.9M |
純利益HESMVNET
| Q4 25 | $93.3M | — | ||
| Q3 25 | $97.7M | $-38.7M | ||
| Q2 25 | $90.3M | — | ||
| Q1 25 | $71.6M | $-2.4M | ||
| Q4 24 | $70.4M | — | ||
| Q3 24 | $58.6M | $-2.1M | ||
| Q2 24 | $49.5M | $-1.1M | ||
| Q1 24 | $44.6M | $-22.0M |
粗利率HESMVNET
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | 20.9% | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | 25.2% | ||
| Q4 24 | — | — | ||
| Q3 24 | — | 23.2% | ||
| Q2 24 | — | 21.3% | ||
| Q1 24 | — | 21.6% |
営業利益率HESMVNET
| Q4 25 | 62.2% | — | ||
| Q3 25 | 61.5% | 0.5% | ||
| Q2 25 | 62.8% | — | ||
| Q1 25 | 62.1% | 0.1% | ||
| Q4 24 | 61.4% | — | ||
| Q3 24 | 61.2% | 24.5% | ||
| Q2 24 | 60.8% | 0.2% | ||
| Q1 24 | 62.4% | 0.2% |
純利益率HESMVNET
| Q4 25 | 23.1% | — | ||
| Q3 25 | 23.2% | -10.7% | ||
| Q2 25 | 21.8% | — | ||
| Q1 25 | 18.7% | -0.8% | ||
| Q4 24 | 17.8% | — | ||
| Q3 24 | 15.5% | -0.7% | ||
| Q2 24 | 13.5% | -0.4% | ||
| Q1 24 | 12.5% | -8.4% |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $1.9M | $492.1M |
| 総負債低いほど良い | $3.8B | — |
| 株主資本純資産 | — | $890.8M |
| 総資産 | $4.4B | $6.1B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資HESMVNET
| Q4 25 | $1.9M | — | ||
| Q3 25 | $5.5M | $492.1M | ||
| Q2 25 | $4.5M | — | ||
| Q1 25 | $6.1M | $544.3M | ||
| Q4 24 | $4.3M | — | ||
| Q3 24 | $10.3M | $219.5M | ||
| Q2 24 | $99.6M | $247.2M | ||
| Q1 24 | $4.2M | $246.9M |
総負債HESMVNET
| Q4 25 | $3.8B | — | ||
| Q3 25 | — | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | $3.5B | — | ||
| Q3 24 | — | $1.2B | ||
| Q2 24 | — | — | ||
| Q1 24 | — | — |
株主資本HESMVNET
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | $890.8M | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | $927.8M | ||
| Q4 24 | — | — | ||
| Q3 24 | — | $902.9M | ||
| Q2 24 | — | $900.6M | ||
| Q1 24 | — | $895.1M |
総資産HESMVNET
| Q4 25 | $4.4B | — | ||
| Q3 25 | $4.4B | $6.1B | ||
| Q2 25 | $4.4B | — | ||
| Q1 25 | $4.3B | $5.4B | ||
| Q4 24 | $4.2B | — | ||
| Q3 24 | $4.1B | $4.3B | ||
| Q2 24 | $4.1B | $4.0B | ||
| Q1 24 | $3.9B | $3.9B |
負債/資本比率HESMVNET
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | — | — | ||
| Q3 24 | — | 1.28× | ||
| Q2 24 | — | — | ||
| Q1 24 | — | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $245.6M | $113.8M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $178.9M | $-193.1M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 44.3% | -53.2% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 16.5% | 84.6% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 2.63× | — |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $728.2M | $-589.7M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローHESMVNET
| Q4 25 | $245.6M | — | ||
| Q3 25 | $258.9M | $113.8M | ||
| Q2 25 | $276.9M | — | ||
| Q1 25 | $202.4M | $27.0M | ||
| Q4 24 | $258.5M | — | ||
| Q3 24 | $224.9M | $108.3M | ||
| Q2 24 | $271.6M | $55.8M | ||
| Q1 24 | $185.3M | $37.1M |
フリーキャッシュフローHESMVNET
| Q4 25 | $178.9M | — | ||
| Q3 25 | $178.9M | $-193.1M | ||
| Q2 25 | $213.5M | — | ||
| Q1 25 | $156.9M | $-220.0M | ||
| Q4 24 | $163.4M | — | ||
| Q3 24 | $132.6M | $-95.0M | ||
| Q2 24 | $207.7M | $-81.6M | ||
| Q1 24 | $130.5M | $-102.2M |
FCFマージンHESMVNET
| Q4 25 | 44.3% | — | ||
| Q3 25 | 42.5% | -53.2% | ||
| Q2 25 | 51.5% | — | ||
| Q1 25 | 41.1% | -71.1% | ||
| Q4 24 | 41.3% | — | ||
| Q3 24 | 35.0% | -31.4% | ||
| Q2 24 | 56.8% | -29.8% | ||
| Q1 24 | 36.7% | -38.9% |
設備投資強度HESMVNET
| Q4 25 | 16.5% | — | ||
| Q3 25 | 19.0% | 84.6% | ||
| Q2 25 | 15.3% | — | ||
| Q1 25 | 11.9% | 79.8% | ||
| Q4 24 | 24.0% | — | ||
| Q3 24 | 24.4% | 67.3% | ||
| Q2 24 | 17.5% | 50.1% | ||
| Q1 24 | 15.4% | 53.0% |
キャッシュ転換率HESMVNET
| Q4 25 | 2.63× | — | ||
| Q3 25 | 2.65× | — | ||
| Q2 25 | 3.07× | — | ||
| Q1 25 | 2.83× | — | ||
| Q4 24 | 3.67× | — | ||
| Q3 24 | 3.84× | — | ||
| Q2 24 | 5.49× | — | ||
| Q1 24 | 4.15× | — |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
HESM
| Gathering | $217.3M | 54% |
| Processing And Storage | $154.7M | 38% |
| Terminaling And Export | $32.2M | 8% |
VNET
セグメントデータなし
