vs
エムエスシーアイ（MSCI）とウィン・リゾーツ（RRR）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
エムエスシーアイの直近四半期売上が大きい（$822.5M vs $511.8M、ウィン・リゾーツの約1.6倍）。エムエスシーアイの純利益率が高く（34.6% vs 8.7%、差は25.9%）。エムエスシーアイの前年同期比売上増加率が高い（10.6% vs 3.2%）。エムエスシーアイの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$488.7M vs $77.7M）。過去8四半期でエムエスシーアイの売上複合成長率が高い（10.0% vs 2.3%）
エムエスシーアイ（MSCI Inc.）はニューヨークに本社を置く米国の金融企業で、株式・固定収入・不動産指数、マルチアセットポートフォリオ分析ツール、ESG及び気候金融商品をグローバルに提供し、MSCI世界指数、MSCI新興国指数、MSCI ACWI指数などを運用しています。
ウィン・リゾーツ有限会社は米国ネバダ州パラダイスに本社を置く上場企業で、高級ホテルとカジノの開発・運営を主軸事業としています。2002年に元ミラージュリゾーツ会長兼CEOのスティーブ・ウィンにより設立され、現在のCEOはクレイグ・ビリングスで、2020年時点で6物件を開発しています。
MSCI vs RRR — 直接比較
売上が大きい
MSCI
1.6倍大きい
$511.8M
売上成長率が高い
MSCI
+7.4%の差
3.2%
純利益率が高い
MSCI
純利益率が25.9%高い
8.7%
フリーキャッシュフローが多い
MSCI
FCF $411.0M多い
$77.7M
2年売上CAGRが高い
MSCI
2年複合成長率
2.3%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $822.5M | $511.8M |
| 純利益 | $284.7M | $44.7M |
| 粗利率 | — | — |
| 営業利益率 | 56.4% | 28.1% |
| 純利益率 | 34.6% | 8.7% |
| 売上前年比 | 10.6% | 3.2% |
| 純利益前年比 | -6.8% | -4.1% |
| EPS（希薄化後） | $3.81 | $0.74 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上MSCIRRR
| Q4 25 | $822.5M | $511.8M | ||
| Q3 25 | $793.4M | $475.6M | ||
| Q2 25 | $772.7M | $526.3M | ||
| Q1 25 | $745.8M | $497.9M | ||
| Q4 24 | $743.5M | $495.7M | ||
| Q3 24 | $724.7M | $468.0M | ||
| Q2 24 | $707.9M | $486.4M | ||
| Q1 24 | $680.0M | $488.9M |
純利益MSCIRRR
| Q4 25 | $284.7M | $44.7M | ||
| Q3 25 | $325.4M | $42.3M | ||
| Q2 25 | $303.6M | $56.4M | ||
| Q1 25 | $288.6M | $44.7M | ||
| Q4 24 | $305.5M | $46.6M | ||
| Q3 24 | $280.9M | $29.0M | ||
| Q2 24 | $266.8M | $35.7M | ||
| Q1 24 | $256.0M | $42.8M |
営業利益率MSCIRRR
| Q4 25 | 56.4% | 28.1% | ||
| Q3 25 | 56.4% | 27.6% | ||
| Q2 25 | 55.0% | 31.9% | ||
| Q1 25 | 50.6% | 31.0% | ||
| Q4 24 | 54.5% | 28.7% | ||
| Q3 24 | 55.4% | 27.9% | ||
| Q2 24 | 54.0% | 28.8% | ||
| Q1 24 | 49.9% | 31.8% |
純利益率MSCIRRR
| Q4 25 | 34.6% | 8.7% | ||
| Q3 25 | 41.0% | 8.9% | ||
| Q2 25 | 39.3% | 10.7% | ||
| Q1 25 | 38.7% | 9.0% | ||
| Q4 24 | 41.1% | 9.4% | ||
| Q3 24 | 38.8% | 6.2% | ||
| Q2 24 | 37.7% | 7.3% | ||
| Q1 24 | 37.6% | 8.8% |
EPS（希薄化後）MSCIRRR
| Q4 25 | $3.81 | $0.74 | ||
| Q3 25 | $4.25 | $0.68 | ||
| Q2 25 | $3.92 | $0.95 | ||
| Q1 25 | $3.71 | $0.75 | ||
| Q4 24 | $3.89 | $0.78 | ||
| Q3 24 | $3.57 | $0.48 | ||
| Q2 24 | $3.37 | $0.59 | ||
| Q1 24 | $3.22 | $0.68 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $515.3M | $142.5M |
| 総負債低いほど良い | $6.2B | $3.4B |
| 株主資本純資産 | $-2.7B | $208.3M |
| 総資産 | $5.7B | $4.2B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | 16.30× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資MSCIRRR
| Q4 25 | $515.3M | $142.5M | ||
| Q3 25 | $400.1M | $129.8M | ||
| Q2 25 | $347.3M | $145.2M | ||
| Q1 25 | $360.7M | $150.6M | ||
| Q4 24 | $409.4M | $164.4M | ||
| Q3 24 | $501.0M | $117.5M | ||
| Q2 24 | $451.4M | $136.4M | ||
| Q1 24 | $519.3M | $129.7M |
総負債MSCIRRR
| Q4 25 | $6.2B | $3.4B | ||
| Q3 25 | $5.5B | — | ||
| Q2 25 | $4.5B | — | ||
| Q1 25 | $4.5B | — | ||
| Q4 24 | $4.5B | $3.4B | ||
| Q3 24 | $4.5B | — | ||
| Q2 24 | $4.5B | — | ||
| Q1 24 | $4.5B | — |
株主資本MSCIRRR
| Q4 25 | $-2.7B | $208.3M | ||
| Q3 25 | $-1.9B | $219.6M | ||
| Q2 25 | $-886.2M | $203.4M | ||
| Q1 25 | $-958.6M | $247.1M | ||
| Q4 24 | $-940.0M | $215.1M | ||
| Q3 24 | $-751.0M | $175.5M | ||
| Q2 24 | $-734.5M | $159.0M | ||
| Q1 24 | $-650.5M | $135.2M |
総資産MSCIRRR
| Q4 25 | $5.7B | $4.2B | ||
| Q3 25 | $5.4B | $4.1B | ||
| Q2 25 | $5.4B | $4.0B | ||
| Q1 25 | $5.3B | $4.1B | ||
| Q4 24 | $5.4B | $4.0B | ||
| Q3 24 | $5.4B | $4.0B | ||
| Q2 24 | $5.5B | $4.0B | ||
| Q1 24 | $5.5B | $4.0B |
負債/資本比率MSCIRRR
| Q4 25 | — | 16.30× | ||
| Q3 25 | — | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | — | 15.84× | ||
| Q3 24 | — | — | ||
| Q2 24 | — | — | ||
| Q1 24 | — | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $501.1M | $156.6M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $488.7M | $77.7M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 59.4% | 15.2% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 1.5% | 15.4% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.76× | 3.51× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $1.5B | $290.5M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローMSCIRRR
| Q4 25 | $501.1M | $156.6M | ||
| Q3 25 | $449.4M | $168.3M | ||
| Q2 25 | $336.1M | $158.4M | ||
| Q1 25 | $301.7M | $126.2M | ||
| Q4 24 | $430.6M | $148.2M | ||
| Q3 24 | $421.6M | $131.0M | ||
| Q2 24 | $349.2M | $142.5M | ||
| Q1 24 | $300.1M | $126.5M |
フリーキャッシュフローMSCIRRR
| Q4 25 | $488.7M | $77.7M | ||
| Q3 25 | $445.5M | $74.6M | ||
| Q2 25 | $324.7M | $80.3M | ||
| Q1 25 | $290.2M | $58.0M | ||
| Q4 24 | $416.4M | $121.4M | ||
| Q3 24 | $415.0M | $50.7M | ||
| Q2 24 | $340.6M | $64.0M | ||
| Q1 24 | $295.9M | $28.4M |
FCFマージンMSCIRRR
| Q4 25 | 59.4% | 15.2% | ||
| Q3 25 | 56.2% | 15.7% | ||
| Q2 25 | 42.0% | 15.3% | ||
| Q1 25 | 38.9% | 11.6% | ||
| Q4 24 | 56.0% | 24.5% | ||
| Q3 24 | 57.3% | 10.8% | ||
| Q2 24 | 48.1% | 13.1% | ||
| Q1 24 | 43.5% | 5.8% |
設備投資強度MSCIRRR
| Q4 25 | 1.5% | 15.4% | ||
| Q3 25 | 0.5% | 19.7% | ||
| Q2 25 | 1.5% | 14.9% | ||
| Q1 25 | 1.5% | 13.7% | ||
| Q4 24 | 1.9% | 5.4% | ||
| Q3 24 | 0.9% | 17.2% | ||
| Q2 24 | 1.2% | 16.2% | ||
| Q1 24 | 0.6% | 20.1% |
キャッシュ転換率MSCIRRR
| Q4 25 | 1.76× | 3.51× | ||
| Q3 25 | 1.38× | 3.98× | ||
| Q2 25 | 1.11× | 2.81× | ||
| Q1 25 | 1.05× | 2.82× | ||
| Q4 24 | 1.41× | 3.18× | ||
| Q3 24 | 1.50× | 4.53× | ||
| Q2 24 | 1.31× | 4.00× | ||
| Q1 24 | 1.17× | 2.95× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
MSCI
| Recurring Subscriptions | $246.4M | 30% |
| Asset Based Fees | $211.7M | 26% |
| Analytics Segment | $182.3M | 22% |
| Sustainability And Climate Segment | $90.3M | 11% |
| Other | $70.9M | 9% |
| Non Recurring | $21.1M | 3% |
RRR
| Casino | $343.0M | 67% |
| Food And Beverage | $93.3M | 18% |
| Occupancy | $47.2M | 9% |
| Hotel Other | $24.6M | 5% |
