vs
クラウドフレア（NET）とP3 Health Partners Inc.（PIII）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
クラウドフレアの直近四半期売上が大きい（$614.5M vs $384.8M、P3 Health Partners Inc.の約1.6倍）。クラウドフレアの純利益率が高く（-2.0% vs -19.6%、差は17.7%）。クラウドフレアの前年同期比売上増加率が高い（33.6% vs 3.8%）。過去8四半期でクラウドフレアの売上複合成長率が高い（27.4% vs -0.5%）
クラウドフレアは米国カリフォルニア州サンフランシスコに本社を置くテクノロジー企業です。コンテンツデリバリーネットワーク（CDN）、クラウドサイバーセキュリティ、DDoS防御、ICANN認定ドメイン登録などのサービスを提供し、リバースプロキシとしてサイトのパフォーマンス向上と悪性トラフィックの防御を実現します。
P3 Health Partners Inc.は主に米国で事業を展開する人口健康管理と価値基準型医療サービス企業です。プライマリケア提供者や医療システムと提携し、特にメディケアアドバンテージ加入者を中心に質の高い統合医療を提供し、医療アウトカムの向上と不要な医療費の削減に取り組んでいます。
NET vs PIII — 直接比較
売上が大きい
NET
1.6倍大きい
$384.8M
売上成長率が高い
NET
+29.8%の差
3.8%
純利益率が高い
NET
純利益率が17.7%高い
-19.6%
2年売上CAGRが高い
NET
2年複合成長率
-0.5%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $614.5M | $384.8M |
| 純利益 | $-12.1M | $-75.5M |
| 粗利率 | 73.6% | — |
| 営業利益率 | -8.0% | -40.0% |
| 純利益率 | -2.0% | -19.6% |
| 売上前年比 | 33.6% | 3.8% |
| 純利益前年比 | 6.0% | -28.8% |
| EPS（希薄化後） | $-0.03 | $-23.08 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上NETPIII
| Q4 25 | $614.5M | $384.8M | ||
| Q3 25 | $562.0M | $345.3M | ||
| Q2 25 | $512.3M | $355.8M | ||
| Q1 25 | $479.1M | $373.2M | ||
| Q4 24 | $459.9M | $370.7M | ||
| Q3 24 | $430.1M | $362.1M | ||
| Q2 24 | $401.0M | $379.2M | ||
| Q1 24 | $378.6M | $388.5M |
純利益NETPIII
| Q4 25 | $-12.1M | $-75.5M | ||
| Q3 25 | $-1.3M | $-31.6M | ||
| Q2 25 | $-50.4M | $-20.4M | ||
| Q1 25 | $-38.5M | $-20.5M | ||
| Q4 24 | $-12.8M | $-58.6M | ||
| Q3 24 | $-15.3M | $-46.5M | ||
| Q2 24 | $-15.1M | $-12.0M | ||
| Q1 24 | $-35.5M | $-18.7M |
粗利率NETPIII
| Q4 25 | 73.6% | — | ||
| Q3 25 | 74.0% | — | ||
| Q2 25 | 74.9% | — | ||
| Q1 25 | 75.9% | — | ||
| Q4 24 | 76.4% | — | ||
| Q3 24 | 77.7% | — | ||
| Q2 24 | 77.8% | — | ||
| Q1 24 | 77.5% | — |
営業利益率NETPIII
| Q4 25 | -8.0% | -40.0% | ||
| Q3 25 | -6.7% | -12.8% | ||
| Q2 25 | -13.1% | -9.6% | ||
| Q1 25 | -11.1% | -10.2% | ||
| Q4 24 | -7.5% | -37.4% | ||
| Q3 24 | -7.2% | -29.5% | ||
| Q2 24 | -8.7% | -8.3% | ||
| Q1 24 | -14.4% | -11.3% |
純利益率NETPIII
| Q4 25 | -2.0% | -19.6% | ||
| Q3 25 | -0.2% | -9.1% | ||
| Q2 25 | -9.8% | -5.7% | ||
| Q1 25 | -8.0% | -5.5% | ||
| Q4 24 | -2.8% | -15.8% | ||
| Q3 24 | -3.6% | -12.8% | ||
| Q2 24 | -3.8% | -3.2% | ||
| Q1 24 | -9.4% | -4.8% |
EPS（希薄化後）NETPIII
| Q4 25 | $-0.03 | $-23.08 | ||
| Q3 25 | $0.00 | $-9.67 | ||
| Q2 25 | $-0.15 | $-6.23 | ||
| Q1 25 | $-0.11 | $-6.28 | ||
| Q4 24 | $-0.05 | $-23.13 | ||
| Q3 24 | $-0.04 | $-15.70 | ||
| Q2 24 | $-0.04 | $-7.37 | ||
| Q1 24 | $-0.10 | $-7.86 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $943.5M | $25.0M |
| 総負債低いほど良い | — | $228.4M |
| 株主資本純資産 | $1.5B | $-155.2M |
| 総資産 | $6.0B | $656.6M |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資NETPIII
| Q4 25 | $943.5M | $25.0M | ||
| Q3 25 | $1.1B | $37.7M | ||
| Q2 25 | $1.5B | $38.6M | ||
| Q1 25 | $204.5M | $40.1M | ||
| Q4 24 | $147.7M | $38.8M | ||
| Q3 24 | $182.9M | $63.0M | ||
| Q2 24 | $157.0M | $73.1M | ||
| Q1 24 | $254.4M | $27.3M |
総負債NETPIII
| Q4 25 | — | $228.4M | ||
| Q3 25 | — | $252.8M | ||
| Q2 25 | — | $182.0M | ||
| Q1 25 | — | $171.1M | ||
| Q4 24 | — | $108.9M | ||
| Q3 24 | — | $133.2M | ||
| Q2 24 | — | $133.1M | ||
| Q1 24 | — | $118.1M |
株主資本NETPIII
| Q4 25 | $1.5B | $-155.2M | ||
| Q3 25 | $1.3B | $-18.7M | ||
| Q2 25 | $1.2B | $44.5M | ||
| Q1 25 | $1.4B | $63.3M | ||
| Q4 24 | $1.0B | $75.9M | ||
| Q3 24 | $973.1M | $120.5M | ||
| Q2 24 | $881.5M | $166.8M | ||
| Q1 24 | $797.2M | $146.6M |
総資産NETPIII
| Q4 25 | $6.0B | $656.6M | ||
| Q3 25 | $5.8B | $683.6M | ||
| Q2 25 | $5.6B | $731.6M | ||
| Q1 25 | $3.7B | $783.9M | ||
| Q4 24 | $3.3B | $783.4M | ||
| Q3 24 | $3.1B | $833.3M | ||
| Q2 24 | $2.9B | $892.8M | ||
| Q1 24 | $2.8B | $855.9M |
負債/資本比率NETPIII
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | — | ||
| Q2 25 | — | 4.09× | ||
| Q1 25 | — | 2.71× | ||
| Q4 24 | — | 1.43× | ||
| Q3 24 | — | 1.11× | ||
| Q2 24 | — | 0.80× | ||
| Q1 24 | — | 0.81× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $190.4M | $-25.7M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $105.2M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | 17.1% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 13.9% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | — | — |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $287.5M | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローNETPIII
| Q4 25 | $190.4M | $-25.7M | ||
| Q3 25 | $167.1M | $-15.4M | ||
| Q2 25 | $99.8M | $-16.6M | ||
| Q1 25 | $145.8M | $-33.5M | ||
| Q4 24 | $127.3M | $-57.2M | ||
| Q3 24 | $104.7M | $-22.6M | ||
| Q2 24 | $74.8M | $-10.2M | ||
| Q1 24 | $73.6M | $-20.0M |
フリーキャッシュフローNETPIII
| Q4 25 | $105.2M | — | ||
| Q3 25 | $82.5M | — | ||
| Q2 25 | $39.9M | — | ||
| Q1 25 | $59.9M | — | ||
| Q4 24 | $54.2M | — | ||
| Q3 24 | $54.5M | — | ||
| Q2 24 | $45.2M | — | ||
| Q1 24 | $41.5M | — |
FCFマージンNETPIII
| Q4 25 | 17.1% | — | ||
| Q3 25 | 14.7% | — | ||
| Q2 25 | 7.8% | — | ||
| Q1 25 | 12.5% | — | ||
| Q4 24 | 11.8% | — | ||
| Q3 24 | 12.7% | — | ||
| Q2 24 | 11.3% | — | ||
| Q1 24 | 11.0% | — |
設備投資強度NETPIII
| Q4 25 | 13.9% | — | ||
| Q3 25 | 15.1% | — | ||
| Q2 25 | 11.7% | — | ||
| Q1 25 | 17.9% | — | ||
| Q4 24 | 15.9% | 0.0% | ||
| Q3 24 | 11.7% | 0.0% | ||
| Q2 24 | 7.4% | 0.0% | ||
| Q1 24 | 8.5% | 0.0% |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
NET
| Sales Channel Directly To Consumer | $438.5M | 71% |
| Sales Channel Through Intermediary | $176.0M | 29% |
PIII
| Capitated Revenue | $366.2M | 95% |
| Health Care Patient Service | $18.6M | 5% |
| Health Care Care Coordination Management Fees | $2.7M | 1% |
