vs
CF Industries（CF）とSunrun Inc.（RUN）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
CF Industriesの直近四半期売上が大きい（$1.9B vs $1.2B、Sunrun Inc.の約1.6倍）。CF Industriesの純利益率が高く（26.4% vs 8.9%、差は17.5%）。Sunrun Inc.の前年同期比売上増加率が高い（123.5% vs 22.8%）。過去8四半期でSunrun Inc.の売上複合成長率が高い（59.0% vs 12.8%）
CFインダストリーズ・ホールディングスは米国の農業用肥料製造・販売企業です。1946年にセントラルファーマーズ肥料会社として設立され、本社はシカゴ郊外のイリノイ州ノースブルックに所在します。アンモニア、尿素、硝酸アンモニウムなどを主力製品とし、当初は地域農業供給協同組合の連合体でしたが、設立56年目に非相互化を実施し上場企業となりました。
Sunrun Inc.はアメリカの太陽光発電システム・バッテリー貯蔵製品プロバイダーで、主に住宅顧客向けにサービスを提供しています。2007年に設立され、本社はカリフォルニア州サンフランシスコに位置し、家庭向けクリーンエネルギーソリューションを展開しています。
CF vs RUN — 直接比較
売上が大きい
CF
1.6倍大きい
$1.2B
売上成長率が高い
RUN
+100.7%の差
22.8%
純利益率が高い
CF
純利益率が17.5%高い
8.9%
2年売上CAGRが高い
RUN
2年複合成長率
12.8%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $1.9B | $1.2B |
| 純利益 | $495.0M | $103.6M |
| 粗利率 | 40.9% | — |
| 営業利益率 | 33.0% | 8.4% |
| 純利益率 | 26.4% | 8.9% |
| 売上前年比 | 22.8% | 123.5% |
| 純利益前年比 | 26.3% | 103.7% |
| EPS（希薄化後） | $2.56 | $0.38 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上CFRUN
| Q4 25 | $1.9B | $1.2B | ||
| Q3 25 | $1.7B | $724.6M | ||
| Q2 25 | $1.9B | $569.3M | ||
| Q1 25 | $1.7B | $504.3M | ||
| Q4 24 | $1.5B | $518.5M | ||
| Q3 24 | $1.4B | $537.2M | ||
| Q2 24 | $1.6B | $523.9M | ||
| Q1 24 | $1.5B | $458.2M |
純利益CFRUN
| Q4 25 | $495.0M | $103.6M | ||
| Q3 25 | $460.0M | $16.6M | ||
| Q2 25 | $492.0M | $279.8M | ||
| Q1 25 | $351.0M | $50.0M | ||
| Q4 24 | $392.0M | $-2.8B | ||
| Q3 24 | $341.0M | $-83.8M | ||
| Q2 24 | $506.0M | $139.1M | ||
| Q1 24 | $238.0M | $-87.8M |
粗利率CFRUN
| Q4 25 | 40.9% | — | ||
| Q3 25 | 38.1% | — | ||
| Q2 25 | 39.9% | — | ||
| Q1 25 | 34.4% | — | ||
| Q4 24 | 34.4% | — | ||
| Q3 24 | 32.4% | — | ||
| Q2 24 | 43.2% | — | ||
| Q1 24 | 27.8% | — |
営業利益率CFRUN
| Q4 25 | 33.0% | 8.4% | ||
| Q3 25 | 35.0% | 0.5% | ||
| Q2 25 | 34.3% | -19.7% | ||
| Q1 25 | 27.4% | -22.8% | ||
| Q4 24 | 28.9% | -628.0% | ||
| Q3 24 | 26.6% | -23.8% | ||
| Q2 24 | 40.6% | -24.4% | ||
| Q1 24 | 20.6% | -40.0% |
純利益率CFRUN
| Q4 25 | 26.4% | 8.9% | ||
| Q3 25 | 27.7% | 2.3% | ||
| Q2 25 | 26.0% | 49.1% | ||
| Q1 25 | 21.1% | 9.9% | ||
| Q4 24 | 25.7% | -542.7% | ||
| Q3 24 | 24.9% | -15.6% | ||
| Q2 24 | 32.2% | 26.5% | ||
| Q1 24 | 16.2% | -19.2% |
EPS（希薄化後）CFRUN
| Q4 25 | $2.56 | $0.38 | ||
| Q3 25 | $2.19 | $0.06 | ||
| Q2 25 | $2.37 | $1.07 | ||
| Q1 25 | $1.85 | $0.20 | ||
| Q4 24 | $1.86 | $-12.59 | ||
| Q3 24 | $1.55 | $-0.37 | ||
| Q2 24 | $2.30 | $0.55 | ||
| Q1 24 | $1.03 | $-0.40 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | — | — |
| 総負債低いほど良い | $3.2B | $14.7B |
| 株主資本純資産 | $4.8B | $3.1B |
| 総資産 | $14.1B | $22.6B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.66× | 4.69× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
総負債CFRUN
| Q4 25 | $3.2B | $14.7B | ||
| Q3 25 | $3.0B | $14.6B | ||
| Q2 25 | $3.0B | $14.0B | ||
| Q1 25 | $3.0B | $13.6B | ||
| Q4 24 | $3.0B | $12.9B | ||
| Q3 24 | $3.0B | $12.5B | ||
| Q2 24 | $3.0B | $12.0B | ||
| Q1 24 | $3.0B | $11.1B |
株主資本CFRUN
| Q4 25 | $4.8B | $3.1B | ||
| Q3 25 | $4.8B | $3.0B | ||
| Q2 25 | $5.0B | $2.9B | ||
| Q1 25 | $4.8B | $2.6B | ||
| Q4 24 | $5.0B | $2.6B | ||
| Q3 24 | $5.2B | $5.3B | ||
| Q2 24 | $5.5B | $5.4B | ||
| Q1 24 | $5.4B | $5.2B |
総資産CFRUN
| Q4 25 | $14.1B | $22.6B | ||
| Q3 25 | $14.2B | $22.2B | ||
| Q2 25 | $13.8B | $21.2B | ||
| Q1 25 | $13.3B | $20.4B | ||
| Q4 24 | $13.5B | $19.9B | ||
| Q3 24 | $13.8B | $22.1B | ||
| Q2 24 | $13.8B | $21.4B | ||
| Q1 24 | $13.9B | $20.8B |
負債/資本比率CFRUN
| Q4 25 | 0.66× | 4.69× | ||
| Q3 25 | 0.61× | 4.90× | ||
| Q2 25 | 0.60× | 4.80× | ||
| Q1 25 | 0.62× | 5.19× | ||
| Q4 24 | 0.60× | 5.05× | ||
| Q3 24 | 0.57× | 2.36× | ||
| Q2 24 | 0.54× | 2.23× | ||
| Q1 24 | 0.55× | 2.15× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $539.0M | $96.9M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $313.0M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | 16.7% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 12.1% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.09× | 0.94× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $1.8B | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローCFRUN
| Q4 25 | $539.0M | $96.9M | ||
| Q3 25 | $1.1B | $-121.5M | ||
| Q2 25 | $563.0M | $-292.7M | ||
| Q1 25 | $586.0M | $-104.2M | ||
| Q4 24 | $420.0M | $-258.4M | ||
| Q3 24 | $931.0M | $-156.2M | ||
| Q2 24 | $475.0M | $-208.5M | ||
| Q1 24 | $445.0M | $-143.1M |
フリーキャッシュフローCFRUN
| Q4 25 | $313.0M | — | ||
| Q3 25 | $717.0M | — | ||
| Q2 25 | $318.0M | — | ||
| Q1 25 | $454.0M | — | ||
| Q4 24 | $223.0M | — | ||
| Q3 24 | $792.0M | $-156.4M | ||
| Q2 24 | $391.0M | — | ||
| Q1 24 | $347.0M | — |
FCFマージンCFRUN
| Q4 25 | 16.7% | — | ||
| Q3 25 | 43.2% | — | ||
| Q2 25 | 16.8% | — | ||
| Q1 25 | 27.3% | — | ||
| Q4 24 | 14.6% | — | ||
| Q3 24 | 57.8% | -29.1% | ||
| Q2 24 | 24.9% | — | ||
| Q1 24 | 23.6% | — |
設備投資強度CFRUN
| Q4 25 | 12.1% | — | ||
| Q3 25 | 20.9% | — | ||
| Q2 25 | 13.0% | — | ||
| Q1 25 | 7.9% | — | ||
| Q4 24 | 12.9% | — | ||
| Q3 24 | 10.1% | 0.0% | ||
| Q2 24 | 5.3% | — | ||
| Q1 24 | 6.7% | — |
キャッシュ転換率CFRUN
| Q4 25 | 1.09× | 0.94× | ||
| Q3 25 | 2.31× | -7.33× | ||
| Q2 25 | 1.14× | -1.05× | ||
| Q1 25 | 1.67× | -2.08× | ||
| Q4 24 | 1.07× | — | ||
| Q3 24 | 2.73× | — | ||
| Q2 24 | 0.94× | -1.50× | ||
| Q1 24 | 1.87× | — |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
CF
| Ammonia | $591.0M | 32% |
| UAN | $493.0M | 26% |
| Urea | $372.0M | 20% |
| Other | $244.0M | 13% |
| Other Products | $147.0M | 8% |
| Ammonium Nitrate Segment | $25.0M | 1% |
RUN
| Products | $692.3M | 60% |
| Customer Agreements | $435.2M | 38% |
| Manufactured Product Other | $56.7M | 5% |
| Incentives | $31.3M | 3% |
