vs
Kellanova（K）とMPLX LP（MPLX）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
Kellanovaの直近四半期売上が大きい（$3.3B vs $2.5B、MPLX LPの約1.3倍）。MPLX LPの純利益率が高く（49.1% vs 9.5%、差は39.6%）。MPLX LPの前年同期比売上増加率が高い（1.4% vs 0.8%）。MPLX LPの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$782.0M vs $359.0M）。過去8四半期でMPLX LPの売上複合成長率が高い（6.2% vs -9.0%）
ケラノバ（旧社名：ケロッグ社）はマーズ・インク傘下の米国多国籍食品製造企業で、本社はイリノイ州シカゴに所在する。2023年10月2日に現在の社名に変更され、同時に北米のシリアル事業を分社化してWKケロッグ社を設立した。
MPLX LPの子会社MarkWest Energy Partners, L.P.は米国のマスター・リミテッド・パートナーシップで、天然ガスの収集、処理、輸送事業を手がけています。1988年にコロラド州デンバーで設立され、同州第13位の規模の企業に成長した後、2015年にマラソン・ペトロリアム傘下のMPLXに買収されました。
K vs MPLX — 直接比較
売上が大きい
K
1.3倍大きい
$2.5B
売上成長率が高い
MPLX
+0.6%の差
0.8%
純利益率が高い
MPLX
純利益率が39.6%高い
9.5%
フリーキャッシュフローが多い
MPLX
FCF $423.0M多い
$359.0M
2年売上CAGRが高い
MPLX
2年複合成長率
-9.0%
損益計算書 — Q3 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $3.3B | $2.5B |
| 純利益 | $309.0M | $1.2B |
| 粗利率 | 33.3% | — |
| 営業利益率 | 13.9% | 60.5% |
| 純利益率 | 9.5% | 49.1% |
| 売上前年比 | 0.8% | 1.4% |
| 純利益前年比 | -15.8% | 8.5% |
| EPS（希薄化後） | $0.88 | — |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上KMPLX
| Q4 25 | — | $2.5B | ||
| Q3 25 | $3.3B | $2.5B | ||
| Q2 25 | $3.2B | $2.4B | ||
| Q1 25 | $3.1B | $2.5B | ||
| Q4 24 | $3.1B | $2.4B | ||
| Q3 24 | $3.2B | $2.3B | ||
| Q2 24 | $3.2B | $2.3B | ||
| Q1 24 | $3.2B | $2.2B |
純利益KMPLX
| Q4 25 | — | $1.2B | ||
| Q3 25 | $309.0M | $1.6B | ||
| Q2 25 | $299.0M | $1.1B | ||
| Q1 25 | $304.0M | $1.1B | ||
| Q4 24 | $365.0M | $1.1B | ||
| Q3 24 | $367.0M | $1.0B | ||
| Q2 24 | $344.0M | $1.2B | ||
| Q1 24 | $267.0M | $1.0B |
粗利率KMPLX
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | 33.3% | — | ||
| Q2 25 | 34.0% | — | ||
| Q1 25 | 34.3% | — | ||
| Q4 24 | 37.7% | — | ||
| Q3 24 | 36.4% | — | ||
| Q2 24 | 36.4% | — | ||
| Q1 24 | 32.2% | — |
営業利益率KMPLX
| Q4 25 | — | 60.5% | ||
| Q3 25 | 13.9% | 73.2% | ||
| Q2 25 | 13.7% | 54.9% | ||
| Q1 25 | 13.9% | 55.5% | ||
| Q4 24 | 17.0% | 55.6% | ||
| Q3 24 | 14.1% | 54.4% | ||
| Q2 24 | 15.4% | 62.9% | ||
| Q1 24 | 12.3% | 57.6% |
純利益率KMPLX
| Q4 25 | — | 49.1% | ||
| Q3 25 | 9.5% | 63.2% | ||
| Q2 25 | 9.3% | 44.9% | ||
| Q1 25 | 9.9% | 46.2% | ||
| Q4 24 | 11.7% | 45.9% | ||
| Q3 24 | 11.4% | 44.6% | ||
| Q2 24 | 10.8% | 52.6% | ||
| Q1 24 | 8.3% | 46.7% |
EPS（希薄化後）KMPLX
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | $0.88 | — | ||
| Q2 25 | $0.85 | — | ||
| Q1 25 | $0.87 | — | ||
| Q4 24 | $1.05 | — | ||
| Q3 24 | $1.05 | — | ||
| Q2 24 | $1.00 | — | ||
| Q1 24 | $0.78 | — |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $240.0M | $2.1B |
| 総負債低いほど良い | $4.3B | $24.2B |
| 株主資本純資産 | $4.2B | — |
| 総資産 | $15.6B | $43.0B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 1.02× | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資KMPLX
| Q4 25 | — | $2.1B | ||
| Q3 25 | $240.0M | $1.8B | ||
| Q2 25 | $354.0M | $1.4B | ||
| Q1 25 | $330.0M | $2.5B | ||
| Q4 24 | $694.0M | $1.5B | ||
| Q3 24 | $569.0M | $2.4B | ||
| Q2 24 | $272.0M | $2.5B | ||
| Q1 24 | $242.0M | $385.0M |
総負債KMPLX
| Q4 25 | — | $24.2B | ||
| Q3 25 | $4.3B | $24.1B | ||
| Q2 25 | $4.3B | $19.7B | ||
| Q1 25 | $5.0B | $19.7B | ||
| Q4 24 | $5.0B | $19.3B | ||
| Q3 24 | $5.1B | $19.3B | ||
| Q2 24 | $5.0B | $19.2B | ||
| Q1 24 | $4.4B | $18.8B |
株主資本KMPLX
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | $4.2B | — | ||
| Q2 25 | $4.1B | — | ||
| Q1 25 | $3.9B | — | ||
| Q4 24 | $3.8B | — | ||
| Q3 24 | $3.6B | — | ||
| Q2 24 | $3.3B | — | ||
| Q1 24 | $3.2B | — |
総資産KMPLX
| Q4 25 | — | $43.0B | ||
| Q3 25 | $15.6B | $43.2B | ||
| Q2 25 | $15.9B | $37.8B | ||
| Q1 25 | $15.5B | $39.0B | ||
| Q4 24 | $15.6B | $37.5B | ||
| Q3 24 | $15.8B | $38.5B | ||
| Q2 24 | $15.3B | $38.4B | ||
| Q1 24 | $15.3B | $36.5B |
負債/資本比率KMPLX
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | 1.02× | — | ||
| Q2 25 | 1.05× | — | ||
| Q1 25 | 1.28× | — | ||
| Q4 24 | 1.32× | — | ||
| Q3 24 | 1.40× | — | ||
| Q2 24 | 1.51× | — | ||
| Q1 24 | 1.40× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $503.0M | $1.5B |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $359.0M | $782.0M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 11.0% | 31.9% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 4.4% | 29.1% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.63× | 1.24× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $599.0M | $4.1B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローKMPLX
| Q4 25 | — | $1.5B | ||
| Q3 25 | $503.0M | $1.4B | ||
| Q2 25 | $169.0M | $1.7B | ||
| Q1 25 | $116.0M | $1.2B | ||
| Q4 24 | $467.0M | $1.7B | ||
| Q3 24 | $553.0M | $1.4B | ||
| Q2 24 | $376.0M | $1.6B | ||
| Q1 24 | $364.0M | $1.3B |
フリーキャッシュフローKMPLX
| Q4 25 | — | $782.0M | ||
| Q3 25 | $359.0M | $905.0M | ||
| Q2 25 | $21.0M | $1.4B | ||
| Q1 25 | $-60.0M | $979.0M | ||
| Q4 24 | $279.0M | $1.4B | ||
| Q3 24 | $410.0M | $1.1B | ||
| Q2 24 | $234.0M | $1.4B | ||
| Q1 24 | $209.0M | $1.0B |
FCFマージンKMPLX
| Q4 25 | — | 31.9% | ||
| Q3 25 | 11.0% | 36.8% | ||
| Q2 25 | 0.7% | 60.9% | ||
| Q1 25 | -1.9% | 39.8% | ||
| Q4 24 | 8.9% | 56.6% | ||
| Q3 24 | 12.7% | 48.4% | ||
| Q2 24 | 7.3% | 60.0% | ||
| Q1 24 | 6.5% | 47.7% |
設備投資強度KMPLX
| Q4 25 | — | 29.1% | ||
| Q3 25 | 4.4% | 21.4% | ||
| Q2 25 | 4.6% | 12.8% | ||
| Q1 25 | 5.7% | 10.9% | ||
| Q4 24 | 6.0% | 12.7% | ||
| Q3 24 | 4.4% | 11.9% | ||
| Q2 24 | 4.4% | 9.4% | ||
| Q1 24 | 4.8% | 11.7% |
キャッシュ転換率KMPLX
| Q4 25 | — | 1.24× | ||
| Q3 25 | 1.63× | 0.92× | ||
| Q2 25 | 0.57× | 1.64× | ||
| Q1 25 | 0.38× | 1.10× | ||
| Q4 24 | 1.28× | 1.51× | ||
| Q3 24 | 1.51× | 1.35× | ||
| Q2 24 | 1.09× | 1.32× | ||
| Q1 24 | 1.36× | 1.27× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
K
| Retail Channel Snacks | $2.0B | 62% |
| Retail Channel Cereal | $678.0M | 21% |
| Noodlesand Other | $280.0M | 9% |
| Frozen And Specialty Channels | $275.0M | 8% |
MPLX
| Services | $746.0M | 30% |
| Other | $675.0M | 28% |
| Products | $492.0M | 20% |
| Nonrelated Party | $186.0M | 8% |
| Related Party | $151.0M | 6% |
| Crude Oil And Products Logistics | $104.0M | 4% |
| Service Other | $56.0M | 2% |
| Natural Gas And NGL Services | $41.0M | 2% |
