vs
モーニングスター（MORN）とボストンビール（SAM）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
モーニングスターの直近四半期売上が大きい（$641.1M vs $385.7M、ボストンビールの約1.7倍）。モーニングスターの純利益率が高く（18.0% vs -5.8%、差は23.8%）。モーニングスターの前年同期比売上増加率が高い（8.5% vs -4.1%）。モーニングスターの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$161.3M vs $22.1M）。過去8四半期でモーニングスターの売上複合成長率が高い（8.7% vs -4.9%）
モーニングスター（Morningstar, Inc.）は米国イリノイ州シカゴに本社を置く金融サービス企業で、1984年にジョー・マンスエトにより創業されました。投資調査、投資運用をはじめとする多様な投資関連専門サービスをグローバルに提供しています。
ボストンビールカンパニーは1984年にジム・コックとロンダ・カルマンによって設立された米国の醸造会社です。創業当初のブランド「サミュエル・アダムス」は米国独立運動の指導者サミュエル・アダムスに由来し、その後も複数のブランドを展開、2019年にはドッグフィッシュヘッド醸造所と合併しました。
MORN vs SAM — 直接比較
売上が大きい
MORN
1.7倍大きい
$385.7M
売上成長率が高い
MORN
+12.6%の差
-4.1%
純利益率が高い
MORN
純利益率が23.8%高い
-5.8%
フリーキャッシュフローが多い
MORN
FCF $139.2M多い
$22.1M
2年売上CAGRが高い
MORN
2年複合成長率
-4.9%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $641.1M | $385.7M |
| 純利益 | $115.1M | $-22.5M |
| 粗利率 | 61.1% | 43.5% |
| 営業利益率 | 24.9% | -8.6% |
| 純利益率 | 18.0% | -5.8% |
| 売上前年比 | 8.5% | -4.1% |
| 純利益前年比 | -1.5% | 41.9% |
| EPS（希薄化後） | $2.79 | $-1.97 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上MORNSAM
| Q4 25 | $641.1M | $385.7M | ||
| Q3 25 | $617.4M | $537.5M | ||
| Q2 25 | $605.1M | $587.9M | ||
| Q1 25 | $581.9M | $453.9M | ||
| Q4 24 | $591.0M | $402.3M | ||
| Q3 24 | $569.4M | $605.5M | ||
| Q2 24 | $571.9M | $579.1M | ||
| Q1 24 | $542.8M | $426.1M |
純利益MORNSAM
| Q4 25 | $115.1M | $-22.5M | ||
| Q3 25 | $91.6M | $46.2M | ||
| Q2 25 | $89.0M | $60.4M | ||
| Q1 25 | $78.5M | $24.4M | ||
| Q4 24 | $116.9M | $-38.8M | ||
| Q3 24 | $119.7M | $33.5M | ||
| Q2 24 | $69.1M | $52.3M | ||
| Q1 24 | $64.2M | $12.6M |
粗利率MORNSAM
| Q4 25 | 61.1% | 43.5% | ||
| Q3 25 | 60.9% | 50.8% | ||
| Q2 25 | 61.9% | 49.8% | ||
| Q1 25 | 60.2% | 48.3% | ||
| Q4 24 | 60.7% | 39.9% | ||
| Q3 24 | 60.9% | 46.3% | ||
| Q2 24 | 61.1% | 46.0% | ||
| Q1 24 | 59.8% | 43.7% |
営業利益率MORNSAM
| Q4 25 | 24.9% | -8.6% | ||
| Q3 25 | 20.7% | 11.5% | ||
| Q2 25 | 20.7% | 14.0% | ||
| Q1 25 | 19.6% | 7.4% | ||
| Q4 24 | 28.5% | -13.9% | ||
| Q3 24 | 20.3% | 7.6% | ||
| Q2 24 | 19.0% | 12.2% | ||
| Q1 24 | 17.1% | 3.6% |
純利益率MORNSAM
| Q4 25 | 18.0% | -5.8% | ||
| Q3 25 | 14.8% | 8.6% | ||
| Q2 25 | 14.7% | 10.3% | ||
| Q1 25 | 13.5% | 5.4% | ||
| Q4 24 | 19.8% | -9.6% | ||
| Q3 24 | 21.0% | 5.5% | ||
| Q2 24 | 12.1% | 9.0% | ||
| Q1 24 | 11.8% | 3.0% |
EPS（希薄化後）MORNSAM
| Q4 25 | $2.79 | $-1.97 | ||
| Q3 25 | $2.17 | $4.25 | ||
| Q2 25 | $2.09 | $5.45 | ||
| Q1 25 | $1.82 | $2.16 | ||
| Q4 24 | $2.72 | $-3.23 | ||
| Q3 24 | $2.77 | $2.86 | ||
| Q2 24 | $1.60 | $4.39 | ||
| Q1 24 | $1.49 | $1.04 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $528.7M | $223.4M |
| 総負債低いほど良い | — | — |
| 株主資本純資産 | $1.2B | $846.3M |
| 総資産 | $3.6B | $1.2B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資MORNSAM
| Q4 25 | $528.7M | $223.4M | ||
| Q3 25 | $40.3M | $250.5M | ||
| Q2 25 | $38.1M | $212.4M | ||
| Q1 25 | $47.7M | $152.5M | ||
| Q4 24 | $551.0M | $211.8M | ||
| Q3 24 | $48.8M | $255.6M | ||
| Q2 24 | $48.0M | $219.3M | ||
| Q1 24 | $55.4M | $205.4M |
総負債MORNSAM
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | $848.9M | — | ||
| Q2 25 | $838.8M | — | ||
| Q1 25 | $803.7M | — | ||
| Q4 24 | $698.6M | — | ||
| Q3 24 | $864.7M | — | ||
| Q2 24 | $899.6M | — | ||
| Q1 24 | $917.3M | — |
株主資本MORNSAM
| Q4 25 | $1.2B | $846.3M | ||
| Q3 25 | $1.5B | $911.0M | ||
| Q2 25 | $1.6B | $912.3M | ||
| Q1 25 | $1.6B | $897.0M | ||
| Q4 24 | $1.6B | $916.2M | ||
| Q3 24 | $1.6B | $1.0B | ||
| Q2 24 | $1.4B | $1.0B | ||
| Q1 24 | $1.4B | $1.0B |
総資産MORNSAM
| Q4 25 | $3.6B | $1.2B | ||
| Q3 25 | $3.6B | $1.2B | ||
| Q2 25 | $3.6B | $1.3B | ||
| Q1 25 | $3.6B | $1.2B | ||
| Q4 24 | $3.5B | $1.3B | ||
| Q3 24 | $3.6B | $1.4B | ||
| Q2 24 | $3.4B | $1.4B | ||
| Q1 24 | $3.4B | $1.4B |
負債/資本比率MORNSAM
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | 0.56× | — | ||
| Q2 25 | 0.52× | — | ||
| Q1 25 | 0.50× | — | ||
| Q4 24 | 0.43× | — | ||
| Q3 24 | 0.55× | — | ||
| Q2 24 | 0.63× | — | ||
| Q1 24 | 0.66× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $204.0M | $39.9M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $161.3M | $22.1M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 25.2% | 5.7% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 6.7% | 4.6% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.77× | — |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $442.6M | $215.6M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローMORNSAM
| Q4 25 | $204.0M | $39.9M | ||
| Q3 25 | $195.7M | $101.8M | ||
| Q2 25 | $99.0M | $126.5M | ||
| Q1 25 | $91.0M | $1.9M | ||
| Q4 24 | $153.4M | $41.9M | ||
| Q3 24 | $191.9M | $115.9M | ||
| Q2 24 | $152.7M | $96.0M | ||
| Q1 24 | $93.6M | $-4.9M |
フリーキャッシュフローMORNSAM
| Q4 25 | $161.3M | $22.1M | ||
| Q3 25 | $160.1M | $89.2M | ||
| Q2 25 | $62.4M | $112.2M | ||
| Q1 25 | $58.8M | $-8.0M | ||
| Q4 24 | $112.8M | $18.4M | ||
| Q3 24 | $155.8M | $99.2M | ||
| Q2 24 | $120.8M | $75.6M | ||
| Q1 24 | $59.5M | $-20.6M |
FCFマージンMORNSAM
| Q4 25 | 25.2% | 5.7% | ||
| Q3 25 | 25.9% | 16.6% | ||
| Q2 25 | 10.3% | 19.1% | ||
| Q1 25 | 10.1% | -1.8% | ||
| Q4 24 | 19.1% | 4.6% | ||
| Q3 24 | 27.4% | 16.4% | ||
| Q2 24 | 21.1% | 13.1% | ||
| Q1 24 | 11.0% | -4.8% |
設備投資強度MORNSAM
| Q4 25 | 6.7% | 4.6% | ||
| Q3 25 | 5.8% | 2.3% | ||
| Q2 25 | 6.0% | 2.4% | ||
| Q1 25 | 5.5% | 2.2% | ||
| Q4 24 | 6.9% | 5.8% | ||
| Q3 24 | 6.3% | 2.8% | ||
| Q2 24 | 5.6% | 3.5% | ||
| Q1 24 | 6.3% | 3.7% |
キャッシュ転換率MORNSAM
| Q4 25 | 1.77× | — | ||
| Q3 25 | 2.14× | 2.21× | ||
| Q2 25 | 1.11× | 2.09× | ||
| Q1 25 | 1.16× | 0.08× | ||
| Q4 24 | 1.31× | — | ||
| Q3 24 | 1.60× | 3.46× | ||
| Q2 24 | 2.21× | 1.83× | ||
| Q1 24 | 1.46× | -0.39× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
MORN
| Pitch Book Segment | $172.6M | 27% |
| Morningstar Credit Segment | $166.7M | 26% |
| Transaction Based | $113.1M | 18% |
| Asset Based | $90.2M | 14% |
| Morningstar Retirement Segment | $38.1M | 6% |
| Morningstar Sustainalytics | $27.8M | 4% |
| Morningstar Indexes | $22.5M | 4% |
| Morningstar Wealth Segment | $2.3M | 0% |
SAM
セグメントデータなし
