vs
ALLIANCE RESOURCE PARTNERS LP（ARLP）とモーニングスター（MORN）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
モーニングスターの直近四半期売上が大きい（$644.8M vs $516.0M、ALLIANCE RESOURCE PARTNERS LPの約1.2倍）。モーニングスターの前年同期比売上増加率が高い（10.8% vs -3.6%）。モーニングスターの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$53.6M vs $13.3M）。過去8四半期でモーニングスターの売上複合成長率が高い（6.2% vs -6.7%）
アライアンス・リソース・パートナーズLPは北米を拠点とする大手天然資源企業で、主に電力会社や産業向けに石炭の生産・販売を行っている。鉱物使用料管理、石油・ガス採掘、物流支援サービスなどの関連事業も展開している。
モーニングスター（Morningstar, Inc.）は米国イリノイ州シカゴに本社を置く金融サービス企業で、1984年にジョー・マンスエトにより創業されました。投資調査、投資運用をはじめとする多様な投資関連専門サービスをグローバルに提供しています。
ARLP vs MORN — 直接比較
売上が大きい
MORN
1.2倍大きい
$516.0M
売上成長率が高い
MORN
+14.5%の差
-3.6%
フリーキャッシュフローが多い
MORN
FCF $40.3M多い
$13.3M
2年売上CAGRが高い
MORN
2年複合成長率
-6.7%
損益計算書 — Q1 FY2026 vs Q1 FY2026
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $516.0M | $644.8M |
| 純利益 | $10.7M | — |
| 粗利率 | — | 62.9% |
| 営業利益率 | 4.2% | 24.2% |
| 純利益率 | 2.1% | — |
| 売上前年比 | -3.6% | 10.8% |
| 純利益前年比 | — | — |
| EPS（希薄化後） | — | $2.73 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上ARLPMORN
| Q1 26 | $516.0M | $644.8M | ||
| Q4 25 | $535.5M | $641.1M | ||
| Q3 25 | $571.4M | $617.4M | ||
| Q2 25 | $547.5M | $605.1M | ||
| Q1 25 | $540.5M | $581.9M | ||
| Q4 24 | $590.1M | $591.0M | ||
| Q3 24 | $613.6M | $569.4M | ||
| Q2 24 | $593.4M | $571.9M |
純利益ARLPMORN
| Q1 26 | $10.7M | — | ||
| Q4 25 | $82.7M | $115.1M | ||
| Q3 25 | $95.1M | $91.6M | ||
| Q2 25 | $59.4M | $89.0M | ||
| Q1 25 | $74.0M | $78.5M | ||
| Q4 24 | $16.3M | $116.9M | ||
| Q3 24 | $86.3M | $119.7M | ||
| Q2 24 | $100.2M | $69.1M |
粗利率ARLPMORN
| Q1 26 | — | 62.9% | ||
| Q4 25 | — | 61.1% | ||
| Q3 25 | — | 60.9% | ||
| Q2 25 | — | 61.9% | ||
| Q1 25 | — | 60.2% | ||
| Q4 24 | — | 60.7% | ||
| Q3 24 | — | 60.9% | ||
| Q2 24 | — | 61.1% |
営業利益率ARLPMORN
| Q1 26 | 4.2% | 24.2% | ||
| Q4 25 | 18.2% | 24.9% | ||
| Q3 25 | 18.4% | 20.7% | ||
| Q2 25 | 16.2% | 20.7% | ||
| Q1 25 | 17.4% | 19.6% | ||
| Q4 24 | 2.6% | 28.5% | ||
| Q3 24 | 16.5% | 20.3% | ||
| Q2 24 | 19.8% | 19.0% |
純利益率ARLPMORN
| Q1 26 | 2.1% | — | ||
| Q4 25 | 15.4% | 18.0% | ||
| Q3 25 | 16.6% | 14.8% | ||
| Q2 25 | 10.9% | 14.7% | ||
| Q1 25 | 13.7% | 13.5% | ||
| Q4 24 | 2.8% | 19.8% | ||
| Q3 24 | 14.1% | 21.0% | ||
| Q2 24 | 16.9% | 12.1% |
EPS（希薄化後）ARLPMORN
| Q1 26 | — | $2.73 | ||
| Q4 25 | — | $2.79 | ||
| Q3 25 | — | $2.17 | ||
| Q2 25 | — | $2.09 | ||
| Q1 25 | — | $1.82 | ||
| Q4 24 | — | $2.72 | ||
| Q3 24 | — | $2.77 | ||
| Q2 24 | — | $1.60 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $28.9M | $492.8M |
| 総負債低いほど良い | — | $1.7B |
| 株主資本純資産 | — | $1.0B |
| 総資産 | $2.9B | $4.0B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | 1.68× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資ARLPMORN
| Q1 26 | $28.9M | $492.8M | ||
| Q4 25 | $71.2M | $528.7M | ||
| Q3 25 | $94.5M | $40.3M | ||
| Q2 25 | $55.0M | $38.1M | ||
| Q1 25 | $81.3M | $47.7M | ||
| Q4 24 | $137.0M | $551.0M | ||
| Q3 24 | $195.4M | $48.8M | ||
| Q2 24 | $203.7M | $48.0M |
総負債ARLPMORN
| Q1 26 | — | $1.7B | ||
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | $848.9M | ||
| Q2 25 | — | $838.8M | ||
| Q1 25 | — | $803.7M | ||
| Q4 24 | — | $698.6M | ||
| Q3 24 | — | $864.7M | ||
| Q2 24 | — | $899.6M |
株主資本ARLPMORN
| Q1 26 | — | $1.0B | ||
| Q4 25 | — | $1.2B | ||
| Q3 25 | — | $1.5B | ||
| Q2 25 | — | $1.6B | ||
| Q1 25 | — | $1.6B | ||
| Q4 24 | — | $1.6B | ||
| Q3 24 | — | $1.6B | ||
| Q2 24 | — | $1.4B |
総資産ARLPMORN
| Q1 26 | $2.9B | $4.0B | ||
| Q4 25 | $2.9B | $3.6B | ||
| Q3 25 | $2.9B | $3.6B | ||
| Q2 25 | $2.9B | $3.6B | ||
| Q1 25 | $2.9B | $3.6B | ||
| Q4 24 | $2.9B | $3.5B | ||
| Q3 24 | $3.0B | $3.6B | ||
| Q2 24 | $3.1B | $3.4B |
負債/資本比率ARLPMORN
| Q1 26 | — | 1.68× | ||
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | 0.56× | ||
| Q2 25 | — | 0.52× | ||
| Q1 25 | — | 0.50× | ||
| Q4 24 | — | 0.43× | ||
| Q3 24 | — | 0.55× | ||
| Q2 24 | — | 0.63× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | — | — |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $13.3M | $53.6M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 2.6% | 8.3% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 18.5% | 5.9% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | — | — |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $342.2M | $437.4M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローARLPMORN
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | $143.9M | $204.0M | ||
| Q3 25 | $209.9M | $195.7M | ||
| Q2 25 | $151.7M | $99.0M | ||
| Q1 25 | $145.7M | $91.0M | ||
| Q4 24 | $168.4M | $153.4M | ||
| Q3 24 | $209.3M | $191.9M | ||
| Q2 24 | $215.8M | $152.7M |
フリーキャッシュフローARLPMORN
| Q1 26 | $13.3M | $53.6M | ||
| Q4 25 | $99.1M | $161.3M | ||
| Q3 25 | $145.2M | $160.1M | ||
| Q2 25 | $84.7M | $62.4M | ||
| Q1 25 | $58.9M | $58.8M | ||
| Q4 24 | $75.3M | $112.8M | ||
| Q3 24 | $99.0M | $155.8M | ||
| Q2 24 | $114.3M | $120.8M |
FCFマージンARLPMORN
| Q1 26 | 2.6% | 8.3% | ||
| Q4 25 | 18.5% | 25.2% | ||
| Q3 25 | 25.4% | 25.9% | ||
| Q2 25 | 15.5% | 10.3% | ||
| Q1 25 | 10.9% | 10.1% | ||
| Q4 24 | 12.8% | 19.1% | ||
| Q3 24 | 16.1% | 27.4% | ||
| Q2 24 | 19.3% | 21.1% |
設備投資強度ARLPMORN
| Q1 26 | 18.5% | 5.9% | ||
| Q4 25 | 8.4% | 6.7% | ||
| Q3 25 | 11.3% | 5.8% | ||
| Q2 25 | 12.2% | 6.0% | ||
| Q1 25 | 16.1% | 5.5% | ||
| Q4 24 | 15.8% | 6.9% | ||
| Q3 24 | 18.0% | 6.3% | ||
| Q2 24 | 17.1% | 5.6% |
キャッシュ転換率ARLPMORN
| Q1 26 | — | — | ||
| Q4 25 | 1.74× | 1.77× | ||
| Q3 25 | 2.21× | 2.14× | ||
| Q2 25 | 2.55× | 1.11× | ||
| Q1 25 | 1.97× | 1.16× | ||
| Q4 24 | 10.31× | 1.31× | ||
| Q3 24 | 2.43× | 1.60× | ||
| Q2 24 | 2.15× | 2.21× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
ARLP
| Coal sales | $443.3M | 86% |
| Oil & gas royalties | $41.3M | 8% |
| Other revenues | $22.8M | 4% |
| Transportation revenues | $8.6M | 2% |
| Tons Produced | $8.0M | 2% |
| Mineral Interest Volumes (BOE) | $1.0M | 0% |
MORN
セグメントデータなし
