vs
CMS Energy（CMS）とToll Brothers, Inc.（TOL）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
Toll Brothers, Inc.の直近四半期売上が大きい（$3.4B vs $2.1B、CMS Energyの約1.6倍）。CMS Energyの純利益率が高く（13.5% vs 13.0%、差は0.5%）。CMS Energyの前年同期比売上増加率が高い（13.0% vs 2.7%）。過去8四半期でToll Brothers, Inc.の売上複合成長率が高い（32.6% vs -0.2%）
CMSエナジーは米国ミシガン州ジャクソンに本社を置くエネルギー企業で、主に同州内で公益事業を展開している。主力事業を担うConsumers Energyは1886年から事業を開始し、同州600万人以上の住民に電気と天然ガスを供給するほか、非公益事業部門は米国内の独立系発電事業を中心に運営している。
トールブラザーズ（Toll Brothers, Inc.）は米国の大手住宅建設企業で、米国内の住宅・商業不動産の開発、販売、融資サービスを提供している。2020年の住宅建設売上高ベースで米国第5位の建設会社であり、フォーチュン500の411位にランクインしている。
CMS vs TOL — 直接比較
売上が大きい
TOL
1.6倍大きい
$2.1B
売上成長率が高い
CMS
+10.3%の差
2.7%
純利益率が高い
CMS
純利益率が0.5%高い
13.0%
2年売上CAGRが高い
TOL
2年複合成長率
-0.2%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $2.1B | $3.4B |
| 純利益 | $289.0M | $446.7M |
| 粗利率 | — | 24.8% |
| 営業利益率 | 20.4% | 16.5% |
| 純利益率 | 13.5% | 13.0% |
| 売上前年比 | 13.0% | 2.7% |
| 純利益前年比 | 9.1% | -6.0% |
| EPS（希薄化後） | $0.94 | $4.51 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上CMSTOL
| Q4 25 | $2.1B | $3.4B | ||
| Q3 25 | $2.0B | $2.9B | ||
| Q2 25 | $1.8B | $2.7B | ||
| Q1 25 | $2.4B | $1.9B | ||
| Q4 24 | $1.9B | $3.3B | ||
| Q3 24 | $1.7B | $2.7B | ||
| Q2 24 | $1.6B | $2.8B | ||
| Q1 24 | $2.1B | $1.9B |
純利益CMSTOL
| Q4 25 | $289.0M | $446.7M | ||
| Q3 25 | $277.0M | $369.6M | ||
| Q2 25 | $201.0M | $352.4M | ||
| Q1 25 | $304.0M | $177.7M | ||
| Q4 24 | $265.0M | $475.4M | ||
| Q3 24 | $253.0M | $374.6M | ||
| Q2 24 | $198.0M | $481.6M | ||
| Q1 24 | $287.0M | $239.6M |
粗利率CMSTOL
| Q4 25 | — | 24.8% | ||
| Q3 25 | — | 25.2% | ||
| Q2 25 | — | 25.8% | ||
| Q1 25 | — | 24.7% | ||
| Q4 24 | — | 26.4% | ||
| Q3 24 | — | 27.2% | ||
| Q2 24 | — | 30.4% | ||
| Q1 24 | — | 27.6% |
営業利益率CMSTOL
| Q4 25 | 20.4% | 16.5% | ||
| Q3 25 | 24.4% | 16.6% | ||
| Q2 25 | 17.6% | 16.4% | ||
| Q1 25 | 20.6% | 11.8% | ||
| Q4 24 | 22.5% | 18.3% | ||
| Q3 24 | 21.4% | 18.2% | ||
| Q2 24 | 18.0% | 22.0% | ||
| Q1 24 | 19.2% | 15.8% |
純利益率CMSTOL
| Q4 25 | 13.5% | 13.0% | ||
| Q3 25 | 14.0% | 12.6% | ||
| Q2 25 | 11.2% | 12.9% | ||
| Q1 25 | 12.7% | 9.6% | ||
| Q4 24 | 14.0% | 14.3% | ||
| Q3 24 | 14.8% | 13.7% | ||
| Q2 24 | 12.6% | 17.0% | ||
| Q1 24 | 13.4% | 12.3% |
EPS（希薄化後）CMSTOL
| Q4 25 | $0.94 | $4.51 | ||
| Q3 25 | $0.92 | $3.73 | ||
| Q2 25 | $0.66 | $3.50 | ||
| Q1 25 | $1.01 | $1.75 | ||
| Q4 24 | $0.88 | $4.61 | ||
| Q3 24 | $0.84 | $3.60 | ||
| Q2 24 | $0.65 | $4.55 | ||
| Q1 24 | $0.96 | $2.25 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $509.0M | $1.3B |
| 総負債低いほど良い | — | — |
| 株主資本純資産 | $9.1B | $8.3B |
| 総資産 | $39.9B | $14.5B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資CMSTOL
| Q4 25 | $509.0M | $1.3B | ||
| Q3 25 | $362.0M | $852.3M | ||
| Q2 25 | $844.0M | $686.5M | ||
| Q1 25 | $465.0M | $574.8M | ||
| Q4 24 | $103.0M | $1.3B | ||
| Q3 24 | $412.0M | $893.4M | ||
| Q2 24 | $699.0M | $1.0B | ||
| Q1 24 | $802.0M | $754.8M |
株主資本CMSTOL
| Q4 25 | $9.1B | $8.3B | ||
| Q3 25 | $8.9B | $8.1B | ||
| Q2 25 | $8.4B | $7.9B | ||
| Q1 25 | $8.3B | $7.8B | ||
| Q4 24 | $8.2B | $7.7B | ||
| Q3 24 | $8.1B | $7.4B | ||
| Q2 24 | $8.0B | $7.3B | ||
| Q1 24 | $7.9B | $7.0B |
総資産CMSTOL
| Q4 25 | $39.9B | $14.5B | ||
| Q3 25 | $38.0B | $14.4B | ||
| Q2 25 | $37.7B | $14.2B | ||
| Q1 25 | $36.3B | $13.6B | ||
| Q4 24 | $35.9B | $13.4B | ||
| Q3 24 | $34.8B | $13.4B | ||
| Q2 24 | $34.4B | $13.3B | ||
| Q1 24 | $33.9B | $12.5B |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $478.0M | $800.0M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | — | $772.2M |
| FCFマージンFCF / 売上 | — | 22.6% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | — | 0.8% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.65× | 1.79× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | — | $1.0B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローCMSTOL
| Q4 25 | $478.0M | $800.0M | ||
| Q3 25 | $343.0M | $370.3M | ||
| Q2 25 | $414.0M | $362.8M | ||
| Q1 25 | $1.0B | $-420.8M | ||
| Q4 24 | $403.0M | $682.5M | ||
| Q3 24 | $304.0M | $175.6M | ||
| Q2 24 | $707.0M | $459.0M | ||
| Q1 24 | $956.0M | $-307.0M |
フリーキャッシュフローCMSTOL
| Q4 25 | — | $772.2M | ||
| Q3 25 | $-635.0M | $344.9M | ||
| Q2 25 | $-470.0M | $347.3M | ||
| Q1 25 | $112.0M | $-438.1M | ||
| Q4 24 | — | $664.3M | ||
| Q3 24 | $-502.0M | $149.9M | ||
| Q2 24 | $26.0M | $442.9M | ||
| Q1 24 | $343.0M | $-320.6M |
FCFマージンCMSTOL
| Q4 25 | — | 22.6% | ||
| Q3 25 | -32.2% | 11.7% | ||
| Q2 25 | -26.1% | 12.7% | ||
| Q1 25 | 4.7% | -23.6% | ||
| Q4 24 | — | 19.9% | ||
| Q3 24 | -29.3% | 5.5% | ||
| Q2 24 | 1.6% | 15.6% | ||
| Q1 24 | 16.0% | -16.5% |
設備投資強度CMSTOL
| Q4 25 | — | 0.8% | ||
| Q3 25 | 49.5% | 0.9% | ||
| Q2 25 | 49.2% | 0.6% | ||
| Q1 25 | 37.0% | 0.9% | ||
| Q4 24 | — | 0.5% | ||
| Q3 24 | 47.1% | 0.9% | ||
| Q2 24 | 43.2% | 0.6% | ||
| Q1 24 | 28.6% | 0.7% |
キャッシュ転換率CMSTOL
| Q4 25 | 1.65× | 1.79× | ||
| Q3 25 | 1.24× | 1.00× | ||
| Q2 25 | 2.06× | 1.03× | ||
| Q1 25 | 3.29× | -2.37× | ||
| Q4 24 | 1.52× | 1.44× | ||
| Q3 24 | 1.20× | 0.47× | ||
| Q2 24 | 3.57× | 0.95× | ||
| Q1 24 | 3.33× | -1.28× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
CMS
| Electric Utility | $1.3B | 59% |
| Gas Utility | $803.0M | 38% |
| North Star Clean Energy | $77.0M | 4% |
TOL
| Home Building | $3.4B | 100% |
| Land | $9.4M | 0% |
