vs
GLOBAL PARTNERS LP（GLP）とSunrun Inc.（RUN）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
GLOBAL PARTNERS LPの直近四半期売上が大きい（$2.2B vs $1.2B、Sunrun Inc.の約1.9倍）。Sunrun Inc.の純利益率が高く（8.9% vs 1.1%、差は7.8%）。Sunrun Inc.の前年同期比売上増加率が高い（123.5% vs 7.0%）。過去8四半期でSunrun Inc.の売上複合成長率が高い（59.0% vs 0.2%）
Global Partners LPは米国のエネルギー供給企業で、2018年のフォーチュン500で第361位にランクインしたマスターリミテッドパートナーシップ形態の企業です。石油製品の輸入を事業の根幹とし、北米全域で販売を展開し、原油、ディーゼル、ガソリン、暖房用油、灯油などを卸売りしています。
Sunrun Inc.はアメリカの太陽光発電システム・バッテリー貯蔵製品プロバイダーで、主に住宅顧客向けにサービスを提供しています。2007年に設立され、本社はカリフォルニア州サンフランシスコに位置し、家庭向けクリーンエネルギーソリューションを展開しています。
GLP vs RUN — 直接比較
売上が大きい
GLP
1.9倍大きい
$1.2B
売上成長率が高い
RUN
+116.5%の差
7.0%
純利益率が高い
RUN
純利益率が7.8%高い
1.1%
2年売上CAGRが高い
RUN
2年複合成長率
0.2%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $2.2B | $1.2B |
| 純利益 | $25.1M | $103.6M |
| 粗利率 | 11.9% | — |
| 営業利益率 | 2.6% | 8.4% |
| 純利益率 | 1.1% | 8.9% |
| 売上前年比 | 7.0% | 123.5% |
| 純利益前年比 | 5.0% | 103.7% |
| EPS（希薄化後） | — | $0.38 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上GLPRUN
| Q4 25 | $2.2B | $1.2B | ||
| Q3 25 | $2.2B | $724.6M | ||
| Q2 25 | $2.1B | $569.3M | ||
| Q1 25 | $2.2B | $504.3M | ||
| Q4 24 | $2.1B | $518.5M | ||
| Q3 24 | $2.1B | $537.2M | ||
| Q2 24 | $2.3B | $523.9M | ||
| Q1 24 | $2.2B | $458.2M |
純利益GLPRUN
| Q4 25 | $25.1M | $103.6M | ||
| Q3 25 | $29.0M | $16.6M | ||
| Q2 25 | $25.2M | $279.8M | ||
| Q1 25 | $18.7M | $50.0M | ||
| Q4 24 | $23.9M | $-2.8B | ||
| Q3 24 | $45.9M | $-83.8M | ||
| Q2 24 | $46.1M | $139.1M | ||
| Q1 24 | $-5.6M | $-87.8M |
粗利率GLPRUN
| Q4 25 | 11.9% | — | ||
| Q3 25 | 12.1% | — | ||
| Q2 25 | 13.1% | — | ||
| Q1 25 | 11.7% | — | ||
| Q4 24 | 13.0% | — | ||
| Q3 24 | 13.4% | — | ||
| Q2 24 | 12.6% | — | ||
| Q1 24 | 9.8% | — |
営業利益率GLPRUN
| Q4 25 | 2.6% | 8.4% | ||
| Q3 25 | 2.7% | 0.5% | ||
| Q2 25 | 2.9% | -19.7% | ||
| Q1 25 | 2.6% | -22.8% | ||
| Q4 24 | 2.8% | -628.0% | ||
| Q3 24 | 3.9% | -23.8% | ||
| Q2 24 | 3.7% | -24.4% | ||
| Q1 24 | 1.2% | -40.0% |
純利益率GLPRUN
| Q4 25 | 1.1% | 8.9% | ||
| Q3 25 | 1.3% | 2.3% | ||
| Q2 25 | 1.2% | 49.1% | ||
| Q1 25 | 0.9% | 9.9% | ||
| Q4 24 | 1.2% | -542.7% | ||
| Q3 24 | 2.1% | -15.6% | ||
| Q2 24 | 2.0% | 26.5% | ||
| Q1 24 | -0.3% | -19.2% |
EPS（希薄化後）GLPRUN
| Q4 25 | — | $0.38 | ||
| Q3 25 | — | $0.06 | ||
| Q2 25 | — | $1.07 | ||
| Q1 25 | — | $0.20 | ||
| Q4 24 | — | $-12.59 | ||
| Q3 24 | — | $-0.37 | ||
| Q2 24 | — | $0.55 | ||
| Q1 24 | — | $-0.40 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | — | — |
| 総負債低いほど良い | — | $14.7B |
| 株主資本純資産 | — | $3.1B |
| 総資産 | $3.9B | $22.6B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | 4.69× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
総負債GLPRUN
| Q4 25 | — | $14.7B | ||
| Q3 25 | — | $14.6B | ||
| Q2 25 | — | $14.0B | ||
| Q1 25 | — | $13.6B | ||
| Q4 24 | — | $12.9B | ||
| Q3 24 | — | $12.5B | ||
| Q2 24 | — | $12.0B | ||
| Q1 24 | — | $11.1B |
株主資本GLPRUN
| Q4 25 | — | $3.1B | ||
| Q3 25 | — | $3.0B | ||
| Q2 25 | — | $2.9B | ||
| Q1 25 | — | $2.6B | ||
| Q4 24 | — | $2.6B | ||
| Q3 24 | — | $5.3B | ||
| Q2 24 | — | $5.4B | ||
| Q1 24 | — | $5.2B |
総資産GLPRUN
| Q4 25 | $3.9B | $22.6B | ||
| Q3 25 | $3.7B | $22.2B | ||
| Q2 25 | $3.8B | $21.2B | ||
| Q1 25 | $3.8B | $20.4B | ||
| Q4 24 | $3.8B | $19.9B | ||
| Q3 24 | $3.7B | $22.1B | ||
| Q2 24 | $3.8B | $21.4B | ||
| Q1 24 | $3.5B | $20.8B |
負債/資本比率GLPRUN
| Q4 25 | — | 4.69× | ||
| Q3 25 | — | 4.90× | ||
| Q2 25 | — | 4.80× | ||
| Q1 25 | — | 5.19× | ||
| Q4 24 | — | 5.05× | ||
| Q3 24 | — | 2.36× | ||
| Q2 24 | — | 2.23× | ||
| Q1 24 | — | 2.15× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $101.0M | $96.9M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $62.2M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | 2.8% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 1.8% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 4.03× | 0.94× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $193.3M | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローGLPRUN
| Q4 25 | $101.0M | $96.9M | ||
| Q3 25 | $19.0M | $-121.5M | ||
| Q2 25 | $216.3M | $-292.7M | ||
| Q1 25 | $-51.6M | $-104.2M | ||
| Q4 24 | $67.2M | $-258.4M | ||
| Q3 24 | $122.7M | $-156.2M | ||
| Q2 24 | $24.3M | $-208.5M | ||
| Q1 24 | $-182.7M | $-143.1M |
フリーキャッシュフローGLPRUN
| Q4 25 | $62.2M | — | ||
| Q3 25 | $-678.0K | — | ||
| Q2 25 | $201.3M | — | ||
| Q1 25 | $-69.5M | — | ||
| Q4 24 | $20.4M | — | ||
| Q3 24 | $98.4M | $-156.4M | ||
| Q2 24 | $8.7M | — | ||
| Q1 24 | $-199.3M | — |
FCFマージンGLPRUN
| Q4 25 | 2.8% | — | ||
| Q3 25 | -0.0% | — | ||
| Q2 25 | 9.7% | — | ||
| Q1 25 | -3.2% | — | ||
| Q4 24 | 1.0% | — | ||
| Q3 24 | 4.6% | -29.1% | ||
| Q2 24 | 0.4% | — | ||
| Q1 24 | -9.0% | — |
設備投資強度GLPRUN
| Q4 25 | 1.8% | — | ||
| Q3 25 | 0.9% | — | ||
| Q2 25 | 0.7% | — | ||
| Q1 25 | 0.8% | — | ||
| Q4 24 | 2.3% | — | ||
| Q3 24 | 1.1% | 0.0% | ||
| Q2 24 | 0.7% | — | ||
| Q1 24 | 0.8% | — |
キャッシュ転換率GLPRUN
| Q4 25 | 4.03× | 0.94× | ||
| Q3 25 | 0.66× | -7.33× | ||
| Q2 25 | 8.58× | -1.05× | ||
| Q1 25 | -2.76× | -2.08× | ||
| Q4 24 | 2.82× | — | ||
| Q3 24 | 2.67× | — | ||
| Q2 24 | 0.53× | -1.50× | ||
| Q1 24 | — | — |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
GLP
| Gasoline | $1.0B | 46% |
| Refined Petroleum Products Renewable Fuels Crude Oil And Propane | $884.7M | 40% |
| Commercial Segment | $187.6M | 8% |
| Station Operations | $110.5M | 5% |
RUN
| Products | $692.3M | 60% |
| Customer Agreements | $435.2M | 38% |
| Manufactured Product Other | $56.7M | 5% |
| Incentives | $31.3M | 3% |
