vs
アイピージーフォトニクス（IPGP）とROYAL GOLD INC（RGLD）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
ROYAL GOLD INCの直近四半期売上が大きい（$375.3M vs $274.5M、アイピージーフォトニクスの約1.4倍）。ROYAL GOLD INCの純利益率が高く（24.9% vs 4.8%、差は20.1%）。ROYAL GOLD INCの前年同期比売上増加率が高い（85.3% vs 17.1%）。過去8四半期でROYAL GOLD INCの売上複合成長率が高い（58.8% vs 4.4%）
IPGフォトニクスはファイバーレーザーの大手メーカーで、同社が開発・事業化した光ファイバーレーザーは材料加工、医療、通信など多岐にわたる分野で活用されています。米国、ドイツ、ロシア、イタリアに生産拠点を構え、世界各地の顧客に高性能なレーザーソリューションを提供しています。
ロイヤルゴールド社は貴金属のストリーミング権および鉱区使用権を専門とする大手企業で、稼働中・開発段階の鉱山プロジェクトに関する多様な権益ポートフォリオを取得・運用しています。対象は金、銀、銅で、事業は複数の大陸に展開し、直接採鉱のリスクを負わない事業モデルが特徴です。
IPGP vs RGLD — 直接比較
売上が大きい
RGLD
1.4倍大きい
$274.5M
売上成長率が高い
RGLD
+68.2%の差
17.1%
純利益率が高い
RGLD
純利益率が20.1%高い
4.8%
2年売上CAGRが高い
RGLD
2年複合成長率
4.4%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $274.5M | $375.3M |
| 純利益 | $13.3M | $93.6M |
| 粗利率 | 36.1% | 64.6% |
| 営業利益率 | 1.2% | 56.2% |
| 純利益率 | 4.8% | 24.9% |
| 売上前年比 | 17.1% | 85.3% |
| 純利益前年比 | 69.8% | -12.8% |
| EPS（希薄化後） | $0.30 | $1.04 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上IPGPRGLD
| Q4 25 | $274.5M | $375.3M | ||
| Q3 25 | $250.8M | $252.1M | ||
| Q2 25 | $250.7M | $209.6M | ||
| Q1 25 | $227.8M | $193.4M | ||
| Q4 24 | $234.3M | $202.6M | ||
| Q3 24 | $233.1M | $193.8M | ||
| Q2 24 | $257.6M | $174.1M | ||
| Q1 24 | $252.0M | $148.9M |
純利益IPGPRGLD
| Q4 25 | $13.3M | $93.6M | ||
| Q3 25 | $7.5M | $126.8M | ||
| Q2 25 | $6.6M | $132.3M | ||
| Q1 25 | $3.8M | $113.5M | ||
| Q4 24 | $7.8M | $107.4M | ||
| Q3 24 | $-233.6M | $96.2M | ||
| Q2 24 | $20.2M | $81.2M | ||
| Q1 24 | $24.1M | $47.2M |
粗利率IPGPRGLD
| Q4 25 | 36.1% | 64.6% | ||
| Q3 25 | 39.5% | 73.6% | ||
| Q2 25 | 37.3% | 72.6% | ||
| Q1 25 | 39.4% | 69.4% | ||
| Q4 24 | 38.6% | 70.3% | ||
| Q3 24 | 23.2% | 66.6% | ||
| Q2 24 | 37.3% | 64.7% | ||
| Q1 24 | 38.7% | 58.4% |
営業利益率IPGPRGLD
| Q4 25 | 1.2% | 56.2% | ||
| Q3 25 | 3.1% | 64.4% | ||
| Q2 25 | 0.0% | 67.7% | ||
| Q1 25 | 0.8% | 63.6% | ||
| Q4 24 | 6.0% | 65.9% | ||
| Q3 24 | -108.7% | 61.3% | ||
| Q2 24 | 4.7% | 58.6% | ||
| Q1 24 | 7.6% | 50.7% |
純利益率IPGPRGLD
| Q4 25 | 4.8% | 24.9% | ||
| Q3 25 | 3.0% | 50.3% | ||
| Q2 25 | 2.6% | 63.1% | ||
| Q1 25 | 1.6% | 58.7% | ||
| Q4 24 | 3.3% | 53.0% | ||
| Q3 24 | -100.2% | 49.7% | ||
| Q2 24 | 7.8% | 46.6% | ||
| Q1 24 | 9.6% | 31.7% |
EPS（希薄化後）IPGPRGLD
| Q4 25 | $0.30 | $1.04 | ||
| Q3 25 | $0.18 | $1.92 | ||
| Q2 25 | $0.16 | $2.01 | ||
| Q1 25 | $0.09 | $1.72 | ||
| Q4 24 | $0.27 | $1.63 | ||
| Q3 24 | $-5.33 | $1.46 | ||
| Q2 24 | $0.45 | $1.23 | ||
| Q1 24 | $0.52 | $0.72 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $839.3M | $233.7M |
| 総負債低いほど良い | — | — |
| 株主資本純資産 | $2.1B | $7.2B |
| 総資産 | $2.4B | $9.5B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | — | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資IPGPRGLD
| Q4 25 | $839.3M | $233.7M | ||
| Q3 25 | $870.4M | $172.8M | ||
| Q2 25 | $899.6M | $248.2M | ||
| Q1 25 | $926.9M | $240.8M | ||
| Q4 24 | $930.2M | $195.5M | ||
| Q3 24 | $1.0B | $127.9M | ||
| Q2 24 | $1.1B | $74.2M | ||
| Q1 24 | $1.1B | $137.9M |
総負債IPGPRGLD
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | — | — | ||
| Q3 24 | — | $0 | ||
| Q2 24 | — | $50.0M | ||
| Q1 24 | — | — |
株主資本IPGPRGLD
| Q4 25 | $2.1B | $7.2B | ||
| Q3 25 | $2.1B | $3.4B | ||
| Q2 25 | $2.1B | $3.3B | ||
| Q1 25 | $2.1B | $3.2B | ||
| Q4 24 | $2.0B | $3.1B | ||
| Q3 24 | $2.1B | $3.0B | ||
| Q2 24 | $2.3B | $3.0B | ||
| Q1 24 | $2.3B | $2.9B |
総資産IPGPRGLD
| Q4 25 | $2.4B | $9.5B | ||
| Q3 25 | $2.4B | $4.5B | ||
| Q2 25 | $2.4B | $3.6B | ||
| Q1 25 | $2.3B | $3.5B | ||
| Q4 24 | $2.3B | $3.4B | ||
| Q3 24 | $2.4B | $3.3B | ||
| Q2 24 | $2.5B | $3.3B | ||
| Q1 24 | $2.6B | $3.3B |
負債/資本比率IPGPRGLD
| Q4 25 | — | — | ||
| Q3 25 | — | — | ||
| Q2 25 | — | — | ||
| Q1 25 | — | — | ||
| Q4 24 | — | — | ||
| Q3 24 | — | 0.00× | ||
| Q2 24 | — | 0.02× | ||
| Q1 24 | — | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $28.8M | $241.7M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $10.9M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | 4.0% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 6.5% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 2.17× | 2.58× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $-3.5M | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローIPGPRGLD
| Q4 25 | $28.8M | $241.7M | ||
| Q3 25 | $35.3M | $174.0M | ||
| Q2 25 | $-2.2M | $152.8M | ||
| Q1 25 | $13.4M | $136.4M | ||
| Q4 24 | $73.8M | $141.1M | ||
| Q3 24 | $66.1M | $136.7M | ||
| Q2 24 | $53.5M | $113.5M | ||
| Q1 24 | $54.6M | $138.3M |
フリーキャッシュフローIPGPRGLD
| Q4 25 | $10.9M | — | ||
| Q3 25 | $14.6M | — | ||
| Q2 25 | $-17.6M | — | ||
| Q1 25 | $-11.4M | — | ||
| Q4 24 | $50.6M | — | ||
| Q3 24 | $43.0M | — | ||
| Q2 24 | $29.2M | — | ||
| Q1 24 | $26.5M | — |
FCFマージンIPGPRGLD
| Q4 25 | 4.0% | — | ||
| Q3 25 | 5.8% | — | ||
| Q2 25 | -7.0% | — | ||
| Q1 25 | -5.0% | — | ||
| Q4 24 | 21.6% | — | ||
| Q3 24 | 18.4% | — | ||
| Q2 24 | 11.3% | — | ||
| Q1 24 | 10.5% | — |
設備投資強度IPGPRGLD
| Q4 25 | 6.5% | — | ||
| Q3 25 | 8.3% | — | ||
| Q2 25 | 6.1% | — | ||
| Q1 25 | 10.9% | — | ||
| Q4 24 | 9.9% | — | ||
| Q3 24 | 9.9% | — | ||
| Q2 24 | 9.4% | — | ||
| Q1 24 | 11.1% | — |
キャッシュ転換率IPGPRGLD
| Q4 25 | 2.17× | 2.58× | ||
| Q3 25 | 4.73× | 1.37× | ||
| Q2 25 | -0.34× | 1.15× | ||
| Q1 25 | 3.58× | 1.20× | ||
| Q4 24 | 9.44× | 1.31× | ||
| Q3 24 | — | 1.42× | ||
| Q2 24 | 2.65× | 1.40× | ||
| Q1 24 | 2.27× | 2.93× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
IPGP
| Materials Processing | $232.8M | 85% |
| Laser And Non Laser Systems | $38.8M | 14% |
| Transferred Over Time | $5.3M | 2% |
RGLD
| Gold | $216.9M | 58% |
| Pueblo Viejo | $47.3M | 13% |
| Andacollo | $32.6M | 9% |
| Silver | $32.1M | 9% |
| Other | $27.2M | 7% |
| Copper | $13.7M | 4% |
| Cortez Legacy Zone | $5.4M | 1% |
