vs
MSA Safety Inc（MSA）とROYAL GOLD INC（RGLD）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
MSA Safety Incの直近四半期売上が大きい（$510.9M vs $375.3M、ROYAL GOLD INCの約1.4倍）。ROYAL GOLD INCの純利益率が高く（24.9% vs 17.0%、差は7.9%）。ROYAL GOLD INCの前年同期比売上増加率が高い（85.3% vs 2.2%）。過去8四半期でROYAL GOLD INCの売上複合成長率が高い（58.8% vs 11.2%）
MSAセーフティ（別名マイン・セーフティ・アプライアンシズ）は米国の安全機器メーカー兼サプライヤーで、建設、軍事、消防、化学、石油・ガス生産など危険を伴う業界向けに製品を供給し、本社はピッツバーグ郊外のクランベリーに所在しています。
ロイヤルゴールド社は貴金属のストリーミング権および鉱区使用権を専門とする大手企業で、稼働中・開発段階の鉱山プロジェクトに関する多様な権益ポートフォリオを取得・運用しています。対象は金、銀、銅で、事業は複数の大陸に展開し、直接採鉱のリスクを負わない事業モデルが特徴です。
MSA vs RGLD — 直接比較
売上が大きい
MSA
1.4倍大きい
$375.3M
売上成長率が高い
RGLD
+83.0%の差
2.2%
純利益率が高い
RGLD
純利益率が7.9%高い
17.0%
2年売上CAGRが高い
RGLD
2年複合成長率
11.2%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $510.9M | $375.3M |
| 純利益 | $86.9M | $93.6M |
| 粗利率 | 46.9% | 64.6% |
| 営業利益率 | 22.3% | 56.2% |
| 純利益率 | 17.0% | 24.9% |
| 売上前年比 | 2.2% | 85.3% |
| 純利益前年比 | -1.2% | -12.8% |
| EPS（希薄化後） | $2.22 | $1.04 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上MSARGLD
| Q4 25 | $510.9M | $375.3M | ||
| Q3 25 | $468.4M | $252.1M | ||
| Q2 25 | $474.1M | $209.6M | ||
| Q1 25 | $421.3M | $193.4M | ||
| Q4 24 | $499.7M | $202.6M | ||
| Q3 24 | $432.7M | $193.8M | ||
| Q2 24 | $462.5M | $174.1M | ||
| Q1 24 | $413.3M | $148.9M |
純利益MSARGLD
| Q4 25 | $86.9M | $93.6M | ||
| Q3 25 | $69.6M | $126.8M | ||
| Q2 25 | $62.8M | $132.3M | ||
| Q1 25 | $59.6M | $113.5M | ||
| Q4 24 | $87.9M | $107.4M | ||
| Q3 24 | $66.6M | $96.2M | ||
| Q2 24 | $72.2M | $81.2M | ||
| Q1 24 | $58.1M | $47.2M |
粗利率MSARGLD
| Q4 25 | 46.9% | 64.6% | ||
| Q3 25 | 46.5% | 73.6% | ||
| Q2 25 | 46.6% | 72.6% | ||
| Q1 25 | 45.9% | 69.4% | ||
| Q4 24 | 46.9% | 70.3% | ||
| Q3 24 | 47.9% | 66.6% | ||
| Q2 24 | 48.2% | 64.7% | ||
| Q1 24 | 47.3% | 58.4% |
営業利益率MSARGLD
| Q4 25 | 22.3% | 56.2% | ||
| Q3 25 | 20.1% | 64.4% | ||
| Q2 25 | 18.1% | 67.7% | ||
| Q1 25 | 18.5% | 63.6% | ||
| Q4 24 | 23.5% | 65.9% | ||
| Q3 24 | 21.1% | 61.3% | ||
| Q2 24 | 21.6% | 58.6% | ||
| Q1 24 | 19.4% | 50.7% |
純利益率MSARGLD
| Q4 25 | 17.0% | 24.9% | ||
| Q3 25 | 14.9% | 50.3% | ||
| Q2 25 | 13.2% | 63.1% | ||
| Q1 25 | 14.1% | 58.7% | ||
| Q4 24 | 17.6% | 53.0% | ||
| Q3 24 | 15.4% | 49.7% | ||
| Q2 24 | 15.6% | 46.6% | ||
| Q1 24 | 14.1% | 31.7% |
EPS（希薄化後）MSARGLD
| Q4 25 | $2.22 | $1.04 | ||
| Q3 25 | $1.77 | $1.92 | ||
| Q2 25 | $1.59 | $2.01 | ||
| Q1 25 | $1.51 | $1.72 | ||
| Q4 24 | $2.22 | $1.63 | ||
| Q3 24 | $1.69 | $1.46 | ||
| Q2 24 | $1.83 | $1.23 | ||
| Q1 24 | $1.47 | $0.72 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $165.1M | $233.7M |
| 総負債低いほど良い | $580.9M | — |
| 株主資本純資産 | $1.4B | $7.2B |
| 総資産 | $2.6B | $9.5B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.42× | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資MSARGLD
| Q4 25 | $165.1M | $233.7M | ||
| Q3 25 | $170.0M | $172.8M | ||
| Q2 25 | $147.0M | $248.2M | ||
| Q1 25 | $170.6M | $240.8M | ||
| Q4 24 | $164.6M | $195.5M | ||
| Q3 24 | $154.4M | $127.9M | ||
| Q2 24 | $146.8M | $74.2M | ||
| Q1 24 | $148.3M | $137.9M |
総負債MSARGLD
| Q4 25 | $580.9M | — | ||
| Q3 25 | $628.6M | — | ||
| Q2 25 | $679.3M | — | ||
| Q1 25 | $502.1M | — | ||
| Q4 24 | $508.0M | — | ||
| Q3 24 | $554.7M | $0 | ||
| Q2 24 | $588.2M | $50.0M | ||
| Q1 24 | $596.2M | — |
株主資本MSARGLD
| Q4 25 | $1.4B | $7.2B | ||
| Q3 25 | $1.3B | $3.4B | ||
| Q2 25 | $1.3B | $3.3B | ||
| Q1 25 | $1.2B | $3.2B | ||
| Q4 24 | $1.1B | $3.1B | ||
| Q3 24 | $1.1B | $3.0B | ||
| Q2 24 | $1.0B | $3.0B | ||
| Q1 24 | $994.8M | $2.9B |
総資産MSARGLD
| Q4 25 | $2.6B | $9.5B | ||
| Q3 25 | $2.6B | $4.5B | ||
| Q2 25 | $2.6B | $3.6B | ||
| Q1 25 | $2.2B | $3.5B | ||
| Q4 24 | $2.2B | $3.4B | ||
| Q3 24 | $2.2B | $3.3B | ||
| Q2 24 | $2.2B | $3.3B | ||
| Q1 24 | $2.2B | $3.3B |
負債/資本比率MSARGLD
| Q4 25 | 0.42× | — | ||
| Q3 25 | 0.48× | — | ||
| Q2 25 | 0.54× | — | ||
| Q1 25 | 0.42× | — | ||
| Q4 24 | 0.44× | — | ||
| Q3 24 | 0.51× | 0.00× | ||
| Q2 24 | 0.57× | 0.02× | ||
| Q1 24 | 0.60× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $122.4M | $241.7M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $106.0M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | 20.8% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 3.2% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.41× | 2.58× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $295.4M | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローMSARGLD
| Q4 25 | $122.4M | $241.7M | ||
| Q3 25 | $112.5M | $174.0M | ||
| Q2 25 | $67.2M | $152.8M | ||
| Q1 25 | $61.8M | $136.4M | ||
| Q4 24 | $107.9M | $141.1M | ||
| Q3 24 | $84.3M | $136.7M | ||
| Q2 24 | $53.3M | $113.5M | ||
| Q1 24 | $50.9M | $138.3M |
フリーキャッシュフローMSARGLD
| Q4 25 | $106.0M | — | ||
| Q3 25 | $100.5M | — | ||
| Q2 25 | $37.9M | — | ||
| Q1 25 | $51.0M | — | ||
| Q4 24 | $93.5M | — | ||
| Q3 24 | $70.1M | — | ||
| Q2 24 | $39.0M | — | ||
| Q1 24 | $39.7M | — |
FCFマージンMSARGLD
| Q4 25 | 20.8% | — | ||
| Q3 25 | 21.4% | — | ||
| Q2 25 | 8.0% | — | ||
| Q1 25 | 12.1% | — | ||
| Q4 24 | 18.7% | — | ||
| Q3 24 | 16.2% | — | ||
| Q2 24 | 8.4% | — | ||
| Q1 24 | 9.6% | — |
設備投資強度MSARGLD
| Q4 25 | 3.2% | — | ||
| Q3 25 | 2.6% | — | ||
| Q2 25 | 6.2% | — | ||
| Q1 25 | 2.6% | — | ||
| Q4 24 | 2.9% | — | ||
| Q3 24 | 3.3% | — | ||
| Q2 24 | 3.1% | — | ||
| Q1 24 | 2.7% | — |
キャッシュ転換率MSARGLD
| Q4 25 | 1.41× | 2.58× | ||
| Q3 25 | 1.62× | 1.37× | ||
| Q2 25 | 1.07× | 1.15× | ||
| Q1 25 | 1.04× | 1.20× | ||
| Q4 24 | 1.23× | 1.31× | ||
| Q3 24 | 1.27× | 1.42× | ||
| Q2 24 | 0.74× | 1.40× | ||
| Q1 24 | 0.88× | 2.93× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
MSA
| Americas Segment | $335.2M | 66% |
| International Segment | $175.7M | 34% |
RGLD
| Gold | $216.9M | 58% |
| Pueblo Viejo | $47.3M | 13% |
| Andacollo | $32.6M | 9% |
| Silver | $32.1M | 9% |
| Other | $27.2M | 7% |
| Copper | $13.7M | 4% |
| Cortez Legacy Zone | $5.4M | 1% |
