vs
Norfolk Southern（NSC）とVistra Corp.（VST）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
Vistra Corp.の直近四半期売上が大きい（$4.8B vs $3.0B、Norfolk Southernの約1.6倍）。Norfolk Southernの純利益率が高く（21.7% vs 4.8%、差は16.8%）。Vistra Corp.の前年同期比売上増加率が高い（31.2% vs -1.7%）。Vistra Corp.の直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$596.0M vs $334.0M）。過去8四半期でVistra Corp.の売上複合成長率が高い（23.3% vs -0.5%）
ノーフォーク・サザン鉄道は米国東部で事業を展開する一等貨物鉄道会社で、本社はアトランタに所在する。1982年にノーフォーク・アンド・ウェスタン鉄道とサザン鉄道の合併で設立され、米国東部22州とコロンビア特別区で計約3万1250キロの路線を運営し、カナダ太平洋カンザスシティ鉄道のオルバニー・モントリオール間路線の使用権も保有している。
米国株式コードVSTのVistra Corpは米国テキサス州を本拠とするエネルギー企業で、電力生産、再生可能エネルギー開発、エネルギー小売などの事業を展開しています。なお「Vistra」は香港を拠点とする企業サービス会社を指すケースもあります。
NSC vs VST — 直接比較
売上が大きい
VST
1.6倍大きい
$3.0B
売上成長率が高い
VST
+32.9%の差
-1.7%
純利益率が高い
NSC
純利益率が16.8%高い
4.8%
フリーキャッシュフローが多い
VST
FCF $262.0M多い
$334.0M
2年売上CAGRが高い
VST
2年複合成長率
-0.5%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $3.0B | $4.8B |
| 純利益 | $644.0M | $233.0M |
| 粗利率 | — | — |
| 営業利益率 | 31.5% | 9.9% |
| 純利益率 | 21.7% | 4.8% |
| 売上前年比 | -1.7% | 31.2% |
| 純利益前年比 | -12.1% | -47.2% |
| EPS（希薄化後） | $2.87 | $0.55 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上NSCVST
| Q4 25 | $3.0B | $4.8B | ||
| Q3 25 | $3.1B | $4.8B | ||
| Q2 25 | $3.1B | $3.8B | ||
| Q1 25 | $3.0B | $4.3B | ||
| Q4 24 | $3.0B | $3.7B | ||
| Q3 24 | $3.1B | $4.3B | ||
| Q2 24 | $3.0B | $3.6B | ||
| Q1 24 | $3.0B | $3.2B |
純利益NSCVST
| Q4 25 | $644.0M | $233.0M | ||
| Q3 25 | $711.0M | $652.0M | ||
| Q2 25 | $768.0M | $327.0M | ||
| Q1 25 | $750.0M | $-268.0M | ||
| Q4 24 | $733.0M | $441.0M | ||
| Q3 24 | $1.1B | $1.9B | ||
| Q2 24 | $737.0M | $365.0M | ||
| Q1 24 | $53.0M | $-35.0M |
営業利益率NSCVST
| Q4 25 | 31.5% | 9.9% | ||
| Q3 25 | 35.4% | 21.7% | ||
| Q2 25 | 37.8% | 13.7% | ||
| Q1 25 | 38.3% | -2.8% | ||
| Q4 24 | 37.4% | 16.4% | ||
| Q3 24 | 52.3% | 59.6% | ||
| Q2 24 | 37.2% | 22.5% | ||
| Q1 24 | 7.1% | 2.7% |
純利益率NSCVST
| Q4 25 | 21.7% | 4.8% | ||
| Q3 25 | 22.9% | 13.6% | ||
| Q2 25 | 24.7% | 8.7% | ||
| Q1 25 | 25.1% | -6.3% | ||
| Q4 24 | 24.2% | 12.0% | ||
| Q3 24 | 36.0% | 43.5% | ||
| Q2 24 | 24.2% | 10.1% | ||
| Q1 24 | 1.8% | -1.1% |
EPS（希薄化後）NSCVST
| Q4 25 | $2.87 | $0.55 | ||
| Q3 25 | $3.16 | $1.75 | ||
| Q2 25 | $3.41 | $0.81 | ||
| Q1 25 | $3.31 | $-0.93 | ||
| Q4 24 | $3.24 | $1.09 | ||
| Q3 24 | $4.85 | $5.25 | ||
| Q2 24 | $3.25 | $0.90 | ||
| Q1 24 | $0.23 | $-0.24 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $1.5B | $785.0M |
| 総負債低いほど良い | $16.5B | $15.8B |
| 株主資本純資産 | $15.5B | $5.1B |
| 総資産 | $45.2B | $41.5B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 1.06× | 3.11× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資NSCVST
| Q4 25 | $1.5B | $785.0M | ||
| Q3 25 | $1.4B | $602.0M | ||
| Q2 25 | $1.3B | $458.0M | ||
| Q1 25 | $1.0B | $561.0M | ||
| Q4 24 | $1.6B | $1.2B | ||
| Q3 24 | $975.0M | $905.0M | ||
| Q2 24 | $659.0M | $1.6B | ||
| Q1 24 | $652.0M | $1.1B |
総負債NSCVST
| Q4 25 | $16.5B | $15.8B | ||
| Q3 25 | $16.5B | $15.8B | ||
| Q2 25 | $16.5B | $15.5B | ||
| Q1 25 | $16.7B | $15.4B | ||
| Q4 24 | $16.7B | $15.4B | ||
| Q3 24 | $16.6B | $13.9B | ||
| Q2 24 | $16.9B | $13.9B | ||
| Q1 24 | $17.2B | $14.7B |
株主資本NSCVST
| Q4 25 | $15.5B | $5.1B | ||
| Q3 25 | $15.1B | $5.2B | ||
| Q2 25 | $14.8B | $4.8B | ||
| Q1 25 | $14.5B | $4.8B | ||
| Q4 24 | $14.3B | $5.6B | ||
| Q3 24 | $13.8B | $5.4B | ||
| Q2 24 | $13.0B | $5.6B | ||
| Q1 24 | $12.5B | $5.7B |
総資産NSCVST
| Q4 25 | $45.2B | $41.5B | ||
| Q3 25 | $44.6B | $38.0B | ||
| Q2 25 | $44.2B | $38.1B | ||
| Q1 25 | $43.8B | $38.2B | ||
| Q4 24 | $43.7B | $37.8B | ||
| Q3 24 | $43.3B | $37.9B | ||
| Q2 24 | $42.6B | $39.1B | ||
| Q1 24 | $42.1B | $38.2B |
負債/資本比率NSCVST
| Q4 25 | 1.06× | 3.11× | ||
| Q3 25 | 1.09× | 3.02× | ||
| Q2 25 | 1.11× | 3.22× | ||
| Q1 25 | 1.15× | 3.20× | ||
| Q4 24 | 1.16× | 2.77× | ||
| Q3 24 | 1.21× | 2.56× | ||
| Q2 24 | 1.30× | 2.49× | ||
| Q1 24 | 1.37× | 2.60× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $1.1B | $1.4B |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $334.0M | $596.0M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 11.2% | 12.4% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 24.5% | 17.4% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.65× | 6.15× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $2.2B | $1.3B |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローNSCVST
| Q4 25 | $1.1B | $1.4B | ||
| Q3 25 | $1.3B | $1.5B | ||
| Q2 25 | $1.1B | $572.0M | ||
| Q1 25 | $950.0M | $599.0M | ||
| Q4 24 | $951.0M | $1.4B | ||
| Q3 24 | $1.2B | $1.7B | ||
| Q2 24 | $1.0B | $1.2B | ||
| Q1 24 | $839.0M | $312.0M |
フリーキャッシュフローNSCVST
| Q4 25 | $334.0M | $596.0M | ||
| Q3 25 | $720.0M | $1.0B | ||
| Q2 25 | $602.0M | $-118.0M | ||
| Q1 25 | $501.0M | $-169.0M | ||
| Q4 24 | $276.0M | $923.0M | ||
| Q3 24 | $645.0M | $1.0B | ||
| Q2 24 | $468.0M | $698.0M | ||
| Q1 24 | $282.0M | $-153.0M |
FCFマージンNSCVST
| Q4 25 | 11.2% | 12.4% | ||
| Q3 25 | 23.2% | 21.1% | ||
| Q2 25 | 19.4% | -3.1% | ||
| Q1 25 | 16.7% | -4.0% | ||
| Q4 24 | 9.1% | 25.2% | ||
| Q3 24 | 21.1% | 23.4% | ||
| Q2 24 | 15.4% | 19.4% | ||
| Q1 24 | 9.4% | -4.8% |
設備投資強度NSCVST
| Q4 25 | 24.5% | 17.4% | ||
| Q3 25 | 17.8% | 9.6% | ||
| Q2 25 | 15.3% | 18.4% | ||
| Q1 25 | 15.0% | 18.1% | ||
| Q4 24 | 22.3% | 11.7% | ||
| Q3 24 | 19.0% | 15.8% | ||
| Q2 24 | 18.7% | 13.8% | ||
| Q1 24 | 18.5% | 14.7% |
キャッシュ転換率NSCVST
| Q4 25 | 1.65× | 6.15× | ||
| Q3 25 | 1.79× | 2.25× | ||
| Q2 25 | 1.40× | 1.75× | ||
| Q1 25 | 1.27× | — | ||
| Q4 24 | 1.30× | 3.07× | ||
| Q3 24 | 1.12× | 0.90× | ||
| Q2 24 | 1.41× | 3.28× | ||
| Q1 24 | 15.83× | — |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
NSC
| Railway Operating Revenues Market Group Merchandise | $1.9B | 63% |
| Metals And Construction | $404.0M | 14% |
| Railway Operating Revenues Market Group Coal | $347.0M | 12% |
| Automotive | $293.0M | 10% |
VST
| Retail Energy Charge In ERCOT | $2.1B | 43% |
| Retail Energy Charge In Northeast Midwest | $1.2B | 24% |
| East Segment | $1.1B | 24% |
| Hedging Revenue Realized | $170.0M | 4% |
| Revenue From Other Wholesale Contracts | $116.0M | 2% |
| Transferable Production Tax Credit Revenues | $78.0M | 2% |
| West Segment | $77.0M | 2% |
| Intersegment Sales | $25.0M | 1% |
