vs
マトソン（MATX）とNGL Energy Partners LP（NGL）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
NGL Energy Partners LPの直近四半期売上が大きい（$909.8M vs $851.9M、マトソンの約1.1倍）。マトソンの純利益率が高く（16.8% vs 5.2%、差は11.6%）。マトソンの前年同期比売上増加率が高い（-4.3% vs -41.3%）。NGL Energy Partners LPの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$45.7M vs $42.2M）。過去8四半期でマトソンの売上複合成長率が高い（8.6% vs -6.4%）
マトソン社（Matson, Inc.）は米国の海運サービス企業で、ハワイ州ホノルルに本社を置き、1882年に創業した。子会社のマトソン・ナビゲーション・カンパニーは、ハワイ、アラスカ、グアム、ミクロネシア、太平洋諸島、中国、日本を対象に環太平洋の海運サービスを提供している。
NGLエナジーパートナーズLPは米国を本拠とする中流エネルギーサービス企業で、原油・天然ガス液・再生可能燃料の輸送・保管・ロジスティクスサービスのほか、上流エネルギー生産者向け水管理ソリューションを提供し、主に北米市場で事業を展開している。
MATX vs NGL — 直接比較
売上が大きい
NGL
1.1倍大きい
$851.9M
売上成長率が高い
MATX
+37.0%の差
-41.3%
純利益率が高い
MATX
純利益率が11.6%高い
5.2%
フリーキャッシュフローが多い
NGL
FCF $3.5M多い
$42.2M
2年売上CAGRが高い
MATX
2年複合成長率
-6.4%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q3 FY2026
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $851.9M | $909.8M |
| 純利益 | $143.1M | $47.2M |
| 粗利率 | — | 29.0% |
| 営業利益率 | 16.9% | 12.1% |
| 純利益率 | 16.8% | 5.2% |
| 売上前年比 | -4.3% | -41.3% |
| 純利益前年比 | 11.8% | 249.3% |
| EPS（希薄化後） | $4.47 | — |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上MATXNGL
| Q4 25 | $851.9M | $909.8M | ||
| Q3 25 | $880.1M | $674.7M | ||
| Q2 25 | $830.5M | $622.2M | ||
| Q1 25 | $782.0M | $971.1M | ||
| Q4 24 | $890.3M | $982.4M | ||
| Q3 24 | $962.0M | $756.5M | ||
| Q2 24 | $847.4M | $759.2M | ||
| Q1 24 | $722.1M | $1.0B |
純利益MATXNGL
| Q4 25 | $143.1M | $47.2M | ||
| Q3 25 | $134.7M | $29.3M | ||
| Q2 25 | $94.7M | $68.9M | ||
| Q1 25 | $72.3M | $13.7M | ||
| Q4 24 | $128.0M | $13.5M | ||
| Q3 24 | $199.1M | $2.5M | ||
| Q2 24 | $113.2M | $9.7M | ||
| Q1 24 | $36.1M | $-236.8M |
粗利率MATXNGL
| Q4 25 | — | 29.0% | ||
| Q3 25 | — | 37.6% | ||
| Q2 25 | — | 38.5% | ||
| Q1 25 | — | 26.9% | ||
| Q4 24 | — | 25.1% | ||
| Q3 24 | — | 30.9% | ||
| Q2 24 | — | 29.0% | ||
| Q1 24 | — | 21.8% |
営業利益率MATXNGL
| Q4 25 | 16.9% | 12.1% | ||
| Q3 25 | 18.3% | 14.0% | ||
| Q2 25 | 13.6% | 15.7% | ||
| Q1 25 | 10.5% | 8.4% | ||
| Q4 24 | 16.6% | 8.6% | ||
| Q3 24 | 25.2% | 10.8% | ||
| Q2 24 | 14.7% | 10.8% | ||
| Q1 24 | 5.1% | -9.4% |
純利益率MATXNGL
| Q4 25 | 16.8% | 5.2% | ||
| Q3 25 | 15.3% | 4.3% | ||
| Q2 25 | 11.4% | 11.1% | ||
| Q1 25 | 9.2% | 1.4% | ||
| Q4 24 | 14.4% | 1.4% | ||
| Q3 24 | 20.7% | 0.3% | ||
| Q2 24 | 13.4% | 1.3% | ||
| Q1 24 | 5.0% | -22.8% |
EPS（希薄化後）MATXNGL
| Q4 25 | $4.47 | — | ||
| Q3 25 | $4.24 | — | ||
| Q2 25 | $2.92 | — | ||
| Q1 25 | $2.18 | — | ||
| Q4 24 | $3.69 | — | ||
| Q3 24 | $5.89 | — | ||
| Q2 24 | $3.31 | — | ||
| Q1 24 | $1.04 | — |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $141.9M | $6.5M |
| 総負債低いほど良い | $361.2M | $2.9B |
| 株主資本純資産 | $2.8B | — |
| 総資産 | $4.6B | $4.4B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.13× | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資MATXNGL
| Q4 25 | $141.9M | $6.5M | ||
| Q3 25 | $92.7M | $8.7M | ||
| Q2 25 | $59.1M | $5.4M | ||
| Q1 25 | $122.0M | $13.5M | ||
| Q4 24 | $266.8M | $5.7M | ||
| Q3 24 | $270.3M | $4.5M | ||
| Q2 24 | $168.2M | $5.3M | ||
| Q1 24 | $25.9M | $38.9M |
総負債MATXNGL
| Q4 25 | $361.2M | $2.9B | ||
| Q3 25 | $370.9M | $2.9B | ||
| Q2 25 | $341.3M | $2.9B | ||
| Q1 25 | $351.1M | $3.0B | ||
| Q4 24 | $361.2M | $3.1B | ||
| Q3 24 | $370.9M | $3.1B | ||
| Q2 24 | $381.0M | $3.0B | ||
| Q1 24 | $390.8M | $2.9B |
株主資本MATXNGL
| Q4 25 | $2.8B | — | ||
| Q3 25 | $2.7B | — | ||
| Q2 25 | $2.6B | — | ||
| Q1 25 | $2.6B | — | ||
| Q4 24 | $2.7B | — | ||
| Q3 24 | $2.6B | — | ||
| Q2 24 | $2.4B | — | ||
| Q1 24 | $2.4B | — |
総資産MATXNGL
| Q4 25 | $4.6B | $4.4B | ||
| Q3 25 | $4.6B | $4.3B | ||
| Q2 25 | $4.5B | $4.2B | ||
| Q1 25 | $4.5B | $4.6B | ||
| Q4 24 | $4.6B | $4.8B | ||
| Q3 24 | $4.4B | $4.9B | ||
| Q2 24 | $4.3B | $4.8B | ||
| Q1 24 | $4.2B | $5.0B |
負債/資本比率MATXNGL
| Q4 25 | 0.13× | — | ||
| Q3 25 | 0.14× | — | ||
| Q2 25 | 0.13× | — | ||
| Q1 25 | 0.13× | — | ||
| Q4 24 | 0.14× | — | ||
| Q3 24 | 0.15× | — | ||
| Q2 24 | 0.16× | — | ||
| Q1 24 | 0.16× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $176.9M | $182.3M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $42.2M | $45.7M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 5.0% | 5.0% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 15.8% | 15.0% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.24× | 3.86× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $153.7M | $126.7M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローMATXNGL
| Q4 25 | $176.9M | $182.3M | ||
| Q3 25 | $175.6M | $40.5M | ||
| Q2 25 | $105.6M | $33.2M | ||
| Q1 25 | $89.0M | $155.0M | ||
| Q4 24 | $174.7M | $153.8M | ||
| Q3 24 | $248.6M | $6.7M | ||
| Q2 24 | $307.9M | $-18.1M | ||
| Q1 24 | $36.6M | $152.2M |
フリーキャッシュフローMATXNGL
| Q4 25 | $42.2M | $45.7M | ||
| Q3 25 | $92.4M | $9.5M | ||
| Q2 25 | $19.3M | $11.1M | ||
| Q1 25 | $-200.0K | $60.4M | ||
| Q4 24 | $49.3M | $152.1M | ||
| Q3 24 | $189.0M | $-82.9M | ||
| Q2 24 | $238.1M | $-78.0M | ||
| Q1 24 | $-18.7M | $119.8M |
FCFマージンMATXNGL
| Q4 25 | 5.0% | 5.0% | ||
| Q3 25 | 10.5% | 1.4% | ||
| Q2 25 | 2.3% | 1.8% | ||
| Q1 25 | -0.0% | 6.2% | ||
| Q4 24 | 5.5% | 15.5% | ||
| Q3 24 | 19.6% | -11.0% | ||
| Q2 24 | 28.1% | -10.3% | ||
| Q1 24 | -2.6% | 11.5% |
設備投資強度MATXNGL
| Q4 25 | 15.8% | 15.0% | ||
| Q3 25 | 9.5% | 4.6% | ||
| Q2 25 | 10.4% | 3.6% | ||
| Q1 25 | 11.4% | 9.7% | ||
| Q4 24 | 14.1% | 0.2% | ||
| Q3 24 | 6.2% | 11.8% | ||
| Q2 24 | 8.2% | 7.9% | ||
| Q1 24 | 7.7% | 3.1% |
キャッシュ転換率MATXNGL
| Q4 25 | 1.24× | 3.86× | ||
| Q3 25 | 1.30× | 1.38× | ||
| Q2 25 | 1.12× | 0.48× | ||
| Q1 25 | 1.23× | 11.29× | ||
| Q4 24 | 1.36× | 11.39× | ||
| Q3 24 | 1.25× | 2.74× | ||
| Q2 24 | 2.72× | -1.87× | ||
| Q1 24 | 1.01× | — |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
MATX
| Ocean Transportation Segment | $704.2M | 83% |
| Logistics Services Segment | $147.7M | 17% |
NGL
| Water Solutions Segment | $208.6M | 23% |
| Services | $193.3M | 21% |
| Butane | $192.5M | 21% |
| Service Fees | $182.8M | 20% |
| Public Utilities Inventory Propane | $93.9M | 10% |
| Crude Oil | $23.3M | 3% |
| Crude Oil Transportation And Other | $6.5M | 1% |
| Liquids Logistics Segment | $2.5M | 0% |
| Crude Oil Logistics Segment | $1.2M | 0% |
