vs
ヒルトン・グランド・バケーションズ（HGV）とマトソン（MATX）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
ヒルトン・グランド・バケーションズの直近四半期売上が大きい（$1.2B vs $851.9M、マトソンの約1.4倍）。マトソンの純利益率が高く（16.8% vs 4.0%、差は12.8%）。ヒルトン・グランド・バケーションズの前年同期比売上増加率が高い（3.7% vs -4.3%）。ヒルトン・グランド・バケーションズの直近四半期フリーキャッシュフローが多い（$147.0M vs $42.2M）。過去8四半期でマトソンの売上複合成長率が高い（8.6% vs 7.4%）
ヒルトン・グランド・バケーションズ社は米国フロリダ州オーランドに本社を置く多国籍企業です。ヒルトン・ワールドワイドとの独占ライセンス契約に基づき、ヒルトンブランドのタイムシェアや休暇所有権事業を運営・管理しています。元々はヒルトン・ワールドワイドの完全子会社でしたが、2017年に分離し上場企業となりました。
マトソン社（Matson, Inc.）は米国の海運サービス企業で、ハワイ州ホノルルに本社を置き、1882年に創業した。子会社のマトソン・ナビゲーション・カンパニーは、ハワイ、アラスカ、グアム、ミクロネシア、太平洋諸島、中国、日本を対象に環太平洋の海運サービスを提供している。
HGV vs MATX — 直接比較
売上が大きい
HGV
1.4倍大きい
$851.9M
売上成長率が高い
HGV
+8.1%の差
-4.3%
純利益率が高い
MATX
純利益率が12.8%高い
4.0%
フリーキャッシュフローが多い
HGV
FCF $104.8M多い
$42.2M
2年売上CAGRが高い
MATX
2年複合成長率
7.4%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $1.2B | $851.9M |
| 純利益 | $48.0M | $143.1M |
| 粗利率 | — | — |
| 営業利益率 | 7.8% | 16.9% |
| 純利益率 | 4.0% | 16.8% |
| 売上前年比 | 3.7% | -4.3% |
| 純利益前年比 | 140.0% | 11.8% |
| EPS（希薄化後） | $0.53 | $4.47 |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上HGVMATX
| Q4 25 | $1.2B | $851.9M | ||
| Q3 25 | $1.2B | $880.1M | ||
| Q2 25 | $1.1B | $830.5M | ||
| Q1 25 | $1.0B | $782.0M | ||
| Q4 24 | $1.1B | $890.3M | ||
| Q3 24 | $1.2B | $962.0M | ||
| Q2 24 | $1.1B | $847.4M | ||
| Q1 24 | $1.0B | $722.1M |
純利益HGVMATX
| Q4 25 | $48.0M | $143.1M | ||
| Q3 25 | $25.0M | $134.7M | ||
| Q2 25 | $25.0M | $94.7M | ||
| Q1 25 | $-17.0M | $72.3M | ||
| Q4 24 | $20.0M | $128.0M | ||
| Q3 24 | $29.0M | $199.1M | ||
| Q2 24 | $2.0M | $113.2M | ||
| Q1 24 | $-4.0M | $36.1M |
営業利益率HGVMATX
| Q4 25 | 7.8% | 16.9% | ||
| Q3 25 | 3.9% | 18.3% | ||
| Q2 25 | 3.8% | 13.6% | ||
| Q1 25 | -0.6% | 10.5% | ||
| Q4 24 | 4.3% | 16.6% | ||
| Q3 24 | 7.9% | 25.2% | ||
| Q2 24 | 0.6% | 14.7% | ||
| Q1 24 | -1.3% | 5.1% |
純利益率HGVMATX
| Q4 25 | 4.0% | 16.8% | ||
| Q3 25 | 2.1% | 15.3% | ||
| Q2 25 | 2.2% | 11.4% | ||
| Q1 25 | -1.7% | 9.2% | ||
| Q4 24 | 1.7% | 14.4% | ||
| Q3 24 | 2.5% | 20.7% | ||
| Q2 24 | 0.2% | 13.4% | ||
| Q1 24 | -0.4% | 5.0% |
EPS（希薄化後）HGVMATX
| Q4 25 | $0.53 | $4.47 | ||
| Q3 25 | $0.28 | $4.24 | ||
| Q2 25 | $0.25 | $2.92 | ||
| Q1 25 | $-0.17 | $2.18 | ||
| Q4 24 | $0.19 | $3.69 | ||
| Q3 24 | $0.28 | $5.89 | ||
| Q2 24 | $0.02 | $3.31 | ||
| Q1 24 | $-0.04 | $1.04 |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | $239.0M | $141.9M |
| 総負債低いほど良い | $4.5B | $361.2M |
| 株主資本純資産 | $1.3B | $2.8B |
| 総資産 | $11.5B | $4.6B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 3.53× | 0.13× |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
現金・短期投資HGVMATX
| Q4 25 | $239.0M | $141.9M | ||
| Q3 25 | $215.0M | $92.7M | ||
| Q2 25 | $269.0M | $59.1M | ||
| Q1 25 | $259.0M | $122.0M | ||
| Q4 24 | $328.0M | $266.8M | ||
| Q3 24 | $297.0M | $270.3M | ||
| Q2 24 | $328.0M | $168.2M | ||
| Q1 24 | $355.0M | $25.9M |
総負債HGVMATX
| Q4 25 | $4.5B | $361.2M | ||
| Q3 25 | $4.7B | $370.9M | ||
| Q2 25 | $4.6B | $341.3M | ||
| Q1 25 | $4.5B | $351.1M | ||
| Q4 24 | $4.6B | $361.2M | ||
| Q3 24 | $5.0B | $370.9M | ||
| Q2 24 | $4.9B | $381.0M | ||
| Q1 24 | $5.1B | $390.8M |
株主資本HGVMATX
| Q4 25 | $1.3B | $2.8B | ||
| Q3 25 | $1.4B | $2.7B | ||
| Q2 25 | $1.5B | $2.6B | ||
| Q1 25 | $1.6B | $2.6B | ||
| Q4 24 | $1.8B | $2.7B | ||
| Q3 24 | $1.8B | $2.6B | ||
| Q2 24 | $1.9B | $2.4B | ||
| Q1 24 | $2.0B | $2.4B |
総資産HGVMATX
| Q4 25 | $11.5B | $4.6B | ||
| Q3 25 | $11.7B | $4.6B | ||
| Q2 25 | $11.7B | $4.5B | ||
| Q1 25 | $11.8B | $4.5B | ||
| Q4 24 | $11.4B | $4.6B | ||
| Q3 24 | $11.2B | $4.4B | ||
| Q2 24 | $11.5B | $4.3B | ||
| Q1 24 | $11.7B | $4.2B |
負債/資本比率HGVMATX
| Q4 25 | 3.53× | 0.13× | ||
| Q3 25 | 3.41× | 0.14× | ||
| Q2 25 | 3.07× | 0.13× | ||
| Q1 25 | 2.83× | 0.13× | ||
| Q4 24 | 2.63× | 0.14× | ||
| Q3 24 | 2.73× | 0.15× | ||
| Q2 24 | 2.55× | 0.16× | ||
| Q1 24 | 2.57× | 0.16× |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $167.0M | $176.9M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $147.0M | $42.2M |
| FCFマージンFCF / 売上 | 12.3% | 5.0% |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 1.7% | 15.8% |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 3.48× | 1.24× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $230.0M | $153.7M |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローHGVMATX
| Q4 25 | $167.0M | $176.9M | ||
| Q3 25 | $34.0M | $175.6M | ||
| Q2 25 | $61.0M | $105.6M | ||
| Q1 25 | $38.0M | $89.0M | ||
| Q4 24 | $105.0M | $174.7M | ||
| Q3 24 | $91.0M | $248.6M | ||
| Q2 24 | $113.0M | $307.9M | ||
| Q1 24 | $0 | $36.6M |
フリーキャッシュフローHGVMATX
| Q4 25 | $147.0M | $42.2M | ||
| Q3 25 | $13.0M | $92.4M | ||
| Q2 25 | $46.0M | $19.3M | ||
| Q1 25 | $24.0M | $-200.0K | ||
| Q4 24 | $90.0M | $49.3M | ||
| Q3 24 | $81.0M | $189.0M | ||
| Q2 24 | $106.0M | $238.1M | ||
| Q1 24 | — | $-18.7M |
FCFマージンHGVMATX
| Q4 25 | 12.3% | 5.0% | ||
| Q3 25 | 1.1% | 10.5% | ||
| Q2 25 | 4.0% | 2.3% | ||
| Q1 25 | 2.4% | -0.0% | ||
| Q4 24 | 7.8% | 5.5% | ||
| Q3 24 | 6.9% | 19.6% | ||
| Q2 24 | 9.6% | 28.1% | ||
| Q1 24 | — | -2.6% |
設備投資強度HGVMATX
| Q4 25 | 1.7% | 15.8% | ||
| Q3 25 | 1.8% | 9.5% | ||
| Q2 25 | 1.3% | 10.4% | ||
| Q1 25 | 1.4% | 11.4% | ||
| Q4 24 | 1.3% | 14.1% | ||
| Q3 24 | 0.9% | 6.2% | ||
| Q2 24 | 0.6% | 8.2% | ||
| Q1 24 | 1.0% | 7.7% |
キャッシュ転換率HGVMATX
| Q4 25 | 3.48× | 1.24× | ||
| Q3 25 | 1.36× | 1.30× | ||
| Q2 25 | 2.44× | 1.12× | ||
| Q1 25 | — | 1.23× | ||
| Q4 24 | 5.25× | 1.36× | ||
| Q3 24 | 3.14× | 1.25× | ||
| Q2 24 | 56.50× | 2.72× | ||
| Q1 24 | — | 1.01× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
HGV
| Sales Of Vacation Ownership Intervals Net | $492.0M | 41% |
| Fee For Services Commissions Package Sales And Other Fees | $169.0M | 14% |
| Cost Reimbursements | $141.0M | 12% |
| Resort Management | $118.0M | 10% |
| Other | $116.0M | 10% |
| Club Management | $101.0M | 8% |
| Related Party | $42.0M | 4% |
| Ancillary Services | $13.0M | 1% |
MATX
| Ocean Transportation Segment | $704.2M | 83% |
| Logistics Services Segment | $147.7M | 17% |
