vs
アーティサン・パートナーズ・アセットマネジメント（APAM）とアレス・マネジメント（ARES）の財務データ比較。上の社名をクリックして会社を切り替えられます
アレス・マネジメントの直近四半期売上が大きい（$1.5B vs $335.5M、アーティサン・パートナーズ・アセットマネジメントの約4.5倍）。アーティサン・パートナーズ・アセットマネジメントの純利益率が高く（35.2% vs 3.6%、差は31.6%）。アレス・マネジメントの前年同期比売上増加率が高い（19.5% vs 12.9%）。過去8四半期でアレス・マネジメントの売上複合成長率が高い（45.9% vs 12.7%）
アーティサン・パートナーズ・アセットマネジメントは米国ウィスコンシン州ミルウォーキーに本社を置く資産運用会社で、米国外にはダブリン、香港、ロンドン、シンガポール、シドニーにも拠点を構え、グローバルな顧客に対して高品質な資産運用ソリューションを提供している。
アレス・マネジメント・コーポレーションは、クレジット、プライベートエクイティ、不動産分野で事業を展開するグローバルなオルタナティブ投資運用会社です。1997年に設立され、北米、欧州、アジア各地に事務所を置いています。
APAM vs ARES — 直接比較
売上が大きい
ARES
4.5倍大きい
$335.5M
売上成長率が高い
ARES
+6.6%の差
12.9%
純利益率が高い
APAM
純利益率が31.6%高い
3.6%
2年売上CAGRが高い
ARES
2年複合成長率
12.7%
損益計算書 — Q4 FY2025 vs Q4 FY2025
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 売上 | $335.5M | $1.5B |
| 純利益 | $118.1M | $54.2M |
| 粗利率 | — | — |
| 営業利益率 | 39.2% | 13.7% |
| 純利益率 | 35.2% | 3.6% |
| 売上前年比 | 12.9% | 19.5% |
| 純利益前年比 | 34.9% | -69.4% |
| EPS（希薄化後） | $1.36 | — |
緑 = その指標でリード。会計年度がずれている場合は期間が異なる場合あり
8四半期 売上・利益トレンド
並べて比較する四半期履歴。決算期がずれていても暦四半期で整列
売上APAMARES
| Q4 25 | $335.5M | $1.5B | ||
| Q3 25 | $301.3M | $1.7B | ||
| Q2 25 | $282.7M | $1.4B | ||
| Q1 25 | $277.1M | $1.1B | ||
| Q4 24 | $297.1M | $1.3B | ||
| Q3 24 | $279.6M | $1.1B | ||
| Q2 24 | $270.8M | $788.7M | ||
| Q1 24 | $264.4M | $707.4M |
純利益APAMARES
| Q4 25 | $118.1M | $54.2M | ||
| Q3 25 | $66.8M | $288.9M | ||
| Q2 25 | $67.6M | $137.1M | ||
| Q1 25 | $61.1M | $47.2M | ||
| Q4 24 | $87.5M | $177.3M | ||
| Q3 24 | $73.0M | $118.5M | ||
| Q2 24 | $57.6M | $94.9M | ||
| Q1 24 | $59.5M | $73.0M |
営業利益率APAMARES
| Q4 25 | 39.2% | 13.7% | ||
| Q3 25 | 33.8% | 39.3% | ||
| Q2 25 | 28.2% | 21.3% | ||
| Q1 25 | 31.2% | 13.0% | ||
| Q4 24 | 36.7% | 31.8% | ||
| Q3 24 | 33.3% | 29.0% | ||
| Q2 24 | 32.0% | 40.2% | ||
| Q1 24 | 29.4% | 32.7% |
純利益率APAMARES
| Q4 25 | 35.2% | 3.6% | ||
| Q3 25 | 22.2% | 17.4% | ||
| Q2 25 | 23.9% | 10.2% | ||
| Q1 25 | 22.1% | 4.3% | ||
| Q4 24 | 29.5% | 14.1% | ||
| Q3 24 | 26.1% | 10.5% | ||
| Q2 24 | 21.3% | 12.0% | ||
| Q1 24 | 22.5% | 10.3% |
EPS（希薄化後）APAMARES
| Q4 25 | $1.36 | — | ||
| Q3 25 | $0.93 | — | ||
| Q2 25 | $0.94 | — | ||
| Q1 25 | $0.82 | — | ||
| Q4 24 | $0.99 | — | ||
| Q3 24 | $1.03 | — | ||
| Q2 24 | $0.80 | — | ||
| Q1 24 | $0.84 | — |
貸借対照表と財務力
直近四半期の流動性・レバレッジ・純資産のスナップショット
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 現金・短期投資手元流動性 | — | — |
| 総負債低いほど良い | $190.0M | — |
| 株主資本純資産 | $438.8M | $4.3B |
| 総資産 | $1.6B | $28.6B |
| 負債/資本比率低いほどレバレッジが低い | 0.43× | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
総負債APAMARES
| Q4 25 | $190.0M | — | ||
| Q3 25 | $190.0M | — | ||
| Q2 25 | $200.0M | — | ||
| Q1 25 | $200.0M | — | ||
| Q4 24 | $200.0M | — | ||
| Q3 24 | $200.0M | — | ||
| Q2 24 | $200.0M | — | ||
| Q1 24 | $200.0M | — |
株主資本APAMARES
| Q4 25 | $438.8M | $4.3B | ||
| Q3 25 | $402.1M | $4.5B | ||
| Q2 25 | $381.8M | $4.4B | ||
| Q1 25 | $356.5M | $4.5B | ||
| Q4 24 | $388.9M | $3.5B | ||
| Q3 24 | $372.1M | $2.1B | ||
| Q2 24 | $341.2M | $2.0B | ||
| Q1 24 | $320.3M | $1.8B |
総資産APAMARES
| Q4 25 | $1.6B | $28.6B | ||
| Q3 25 | $1.6B | $27.0B | ||
| Q2 25 | $1.4B | $27.3B | ||
| Q1 25 | $1.4B | $27.2B | ||
| Q4 24 | $1.6B | $24.9B | ||
| Q3 24 | $1.6B | $24.5B | ||
| Q2 24 | $1.5B | $24.2B | ||
| Q1 24 | $1.5B | $24.4B |
負債/資本比率APAMARES
| Q4 25 | 0.43× | — | ||
| Q3 25 | 0.47× | — | ||
| Q2 25 | 0.52× | — | ||
| Q1 25 | 0.56× | — | ||
| Q4 24 | 0.51× | — | ||
| Q3 24 | 0.54× | — | ||
| Q2 24 | 0.59× | — | ||
| Q1 24 | 0.62× | — |
キャッシュフローと資本効率
再投資後に実際に生み出すキャッシュ。純利益より操作が難しい
| 指標 | | |
|---|---|---|
| 営業キャッシュフロー直近四半期 | $172.0M | $-483.7M |
| フリーキャッシュフロー営業CF - 設備投資 | $171.6M | — |
| FCFマージンFCF / 売上 | 51.2% | — |
| 設備投資強度設備投資 / 売上 | 0.1% | — |
| キャッシュ転換率営業CF / 純利益 | 1.46× | -8.92× |
| 直近12ヶ月FCF直近4四半期 | $420.6M | — |
8四半期トレンド — 暦四半期で整列
営業キャッシュフローAPAMARES
| Q4 25 | $172.0M | $-483.7M | ||
| Q3 25 | $40.4M | $1.3B | ||
| Q2 25 | $50.9M | $415.7M | ||
| Q1 25 | $157.9M | $2.0B | ||
| Q4 24 | $372.8M | $807.6M | ||
| Q3 24 | $112.8M | $841.3M | ||
| Q2 24 | $75.9M | $432.2M | ||
| Q1 24 | $147.0M | $710.0M |
フリーキャッシュフローAPAMARES
| Q4 25 | $171.6M | — | ||
| Q3 25 | $40.4M | — | ||
| Q2 25 | $50.9M | — | ||
| Q1 25 | $157.7M | — | ||
| Q4 24 | $371.3M | — | ||
| Q3 24 | $112.4M | — | ||
| Q2 24 | $75.2M | — | ||
| Q1 24 | $146.9M | — |
FCFマージンAPAMARES
| Q4 25 | 51.2% | — | ||
| Q3 25 | 13.4% | — | ||
| Q2 25 | 18.0% | — | ||
| Q1 25 | 56.9% | — | ||
| Q4 24 | 125.0% | — | ||
| Q3 24 | 40.2% | — | ||
| Q2 24 | 27.8% | — | ||
| Q1 24 | 55.6% | — |
設備投資強度APAMARES
| Q4 25 | 0.1% | — | ||
| Q3 25 | 0.0% | — | ||
| Q2 25 | 0.0% | — | ||
| Q1 25 | 0.1% | — | ||
| Q4 24 | 0.5% | — | ||
| Q3 24 | 0.1% | — | ||
| Q2 24 | 0.2% | — | ||
| Q1 24 | 0.0% | — |
キャッシュ転換率APAMARES
| Q4 25 | 1.46× | -8.92× | ||
| Q3 25 | 0.60× | 4.64× | ||
| Q2 25 | 0.75× | 3.03× | ||
| Q1 25 | 2.58× | 42.28× | ||
| Q4 24 | 4.26× | 4.55× | ||
| Q3 24 | 1.54× | 7.10× | ||
| Q2 24 | 1.32× | 4.55× | ||
| Q1 24 | 2.47× | 9.72× |
財務フロー比較
売上 → 粗利 → 営業利益 → 純利益のサンキー図
セグメント別売上内訳
APAM
セグメントデータなし
ARES
| Management Service | $991.1M | 66% |
| Management Service Incentive | $206.7M | 14% |
| Carried Interest | $205.4M | 14% |
| Fee Related Performance Revenues | $113.3M | 8% |
